بالنسبة لمعظم، كلمة "المليونير"، مصطلح صاغ في القرن الثامن عشر، يدعو إلى الذهن صور الثروة الفخمة وأساليب الحياة الباهظة. ببساطة وجود هذا المال كثيرا تمثل مرة واحدة تذكرة للحياة على شارع سهل. هذه الأيام، وذلك بفضل التضخم، وزيادات تكلفة المعيشة وتغيير نمط الحياة، والتقاعد على 1 مليون $ ليست بالهم. وهو يتطلب الآن الميزنة الذكية لضمان يستمر هذا البيض عش لسنوات المتبقية المتقاعد.

على الرغم من أنه لا يوفر نمط الحياة الفخم من سنوات الماضية، وجود مليون دولار للتقاعد لا يزال نعمة. العديد من المتقاعدين ليس لديهم أي شيء أو غير موجود في الأصول السائلة ويتعين عليهم الاعتماد على مزايا الضمان الاجتماعي لدفع الفواتير شهريا (راجع ما هو حجم بيض عش التقاعد المتوسط؟ ) . وهذا سبب كبير في أن معدل الفقر بالنسبة للأمريكيين الذين يبلغون من العمر 65 عاما وما فوق مرتفع بشكل مخيف. قد لا يقضي المتقاعد الذي يبلغ مليون دولار تقريبا وقتا طويلا في ذي بريكيرز إن بالم بيتش، أو فندق بلازا في نيويورك. ولكن يجب أن يضمن هذا المبلغ بذكاء أن يتمكن من العيش في مدينة نموذجية كبيرة مثل شيكاغو أو لوس أنجلوس أو هيوستن دون القلق بشأن الفقر أو عدم القدرة على دفع الفواتير.

دعونا نلقي نظرة فاحصة على اثنين من الاستراتيجيات الرئيسية المتقاعدين المتقاعدين توظيف لتمتد مليون دولار في جميع أنحاء سنوات التقاعد. وتتمثل إحدى الطرق في شراء قسط سنوي فوري يحول المبلغ الإجمالي للمتقاعد إلى راتب شهري مضمون للفترة المتبقية من حياته. ويتمثل أحدهما الآخر في استثمار الأموال في محفظة قياسية، وعادة ما تكون واحدة متنوعة مع صناديق الاستثمار المشترك والسندات والسندات، ثم سحب نسبة ثابتة من تلك المحفظة كل عام لدفع نفقات المعيشة.

- 999 <> المعاشات الفورية

الخير

بالنسبة للمتقاعدين الذين يشعرون بالقلق من نفاد المال في مرحلة ما، فإن المعاش المباشر يقدم ربما الميزة الوحيدة الأكثر جاذبية لأي منتج تقاعد: الدخل الذي يكفل مدى الحياة - ما إذا كان المشتري يموت في اليوم بعد شراء المعاش أو يعيش إلى 120.

يتم بيع المعاشات الفورية من قبل شركات التأمين على الحياة. ولا تصنف هذه الاستثمارات كاستثمارات وإنما كعقود يدفع فيها المتقاعد مبلغا مقطوعا إلى القسط السنوي الذي يستمد الفائدة. يتم إطفاء الرصيد الأساسي وفائدة الفائدة السنوية بسلسلة من الدفعات الثابتة والمنتظمة للمتقاعد. وهناك عاملان يحددان مبالغ هذه المدفوعات. واحد هو أسعار الفائدة السائدة. عندما تكون أسعار الفائدة مرتفعة، تدفع المعاشات أكثر. والعامل الآخر هو متوسط ​​العمر المتوقع للمتقاعدين. وكلما كان متوقعا أن يعيش، كلما انخفضت المدفوعات الشهرية. ولهذا السبب، تتلقى النساء، اللائي يتفوقن عادة على الرجال، فحوصا سنوية أصغر على نفس الرصيد.

في حين أن متوسط ​​العمر المتوقع يستخدم لحساب مبالغ الاستحقاقات، فإن الشيكات لا تتوقف عند الوصول إلى العمر ويتم إطفاء الرصيد السنوي. بدلا من ذلك، يتلقى المتقاعد الشيكات لطالما انه يعيش. "شراء المعاش الفوري يشبه شراء المعاش التقاعدي. يمكنك تبادل مبلغ مقطوع لشركة التأمين واعدة لدفع لك بقية حياتك "، ويقول جورجيا بروجمان، سفب ®، ميريديان المالية المستشارين، ليك، هوليستون، ماس.

القسط السنوي هو في الأساس التأمين ضد النمل من المال ، مع تحمل شركة التأمين لخطر الفرد الذي يعيش لفترة طويلة جدا. يجب على المتقاعد الذي يعطي الأولوية لراحة البال في هذا الصدد، مع العلم أن والديه وأجدادهم عاشوا إلى 100، يجب النظر في المعاش السنوي.

سيئة

المعاشات التقاعدية ميزة اثنين من عيوب متميزة: العلاج الضريبي وعدم السيولة. وفي حين أن معظم إيرادات الاستثمار المكتسبة على مدى فترة طويلة تخضع للضريبة على معدلات الأرباح الرأسمالية الطويلة الأجل، فإن الضرائب السنوية تخضع لمعدلات دخل عادية. الفرق بين الاثنين يعتمد على الشريحة الضريبية للمستثمر. قد يكون غير مادي، ولكنه قد يكون كبيرا أيضا. أما بالنسبة إلى الدخل المرتفع، فإن أعلى معدل للضريبة العادية، حتى عام 2017، هو 39. 6٪. وعلى النقيض من ذلك، فإن الأرباح الرأسمالية طويلة الأجل لا تخضع للضريبة أبدا بأكثر من 20 في المائة.

المشكلة الأخرى مع المعاشات السنوية هي أن المالكين يقتصرون فعليا على الشيكات الشهرية. "شراء القسط السنوي الفوري عندما لا تزال أسعار الفائدة منخفضة نسبيا ليست فكرة جيدة، وخاصة مع رسوم مقدما عالية وتكاليف الاستسلام المرتبطة المعاشات، لأن المدفوعات الثابتة ستكون منخفضة ولن تزيد حتى لو ارتفعت أسعار الفائدة، "تقول إليزابيث ساغي، سفب ®، رئيس التخطيط المالي في إناليانس، في سانتا باربرا، كاليفورنيا، ما هو أكثر من ذلك، لا يمكنك سحب جزء كبير من القسط السنوي، مثل لحالات الطوارئ أو شراء كبير، دون تكبد عقوبات.

الأمر يتعلق بالأولويات. وإذا كان الدخل مدى الحياة هو أولوية أكبر للمتقاعد من الحصول على أمواله بالكامل، فقد يكون المعاش هو الخيار الأفضل. وبخلاف ذلك، ينبغي للمتقاعدين أن يبحثوا في أماكن أخرى - أو على الأقل لا يستثمرون كل أو معظم أموالهم التقاعدية في معاش سنوي.

المحفظة التقليدية

الخير

استراتيجية أخرى لجعل مليون دولار آخر من خلال التقاعد هي وضع المال في محفظة متنوعة وسحب نسبة مئوية محددة في السنة، فهرسة التي تصل إلى التضخم. العديد من المتقاعدين الذين يستخدمون هذه الاستراتيجية تتبع قاعدة 4٪. يسحبون 4٪ السنة الأولى، أو 40 ألف دولار، ويعيشون على هذا المبلغ. في السنة الثانية، فإنها تأخذ نفس 4٪، بالإضافة إلى معدل التضخم لتلك السنة. إذا كان التضخم 2٪، فإن انسحاب السنة الثانية سيكون 102٪ من 40 ألف دولار، أو 40 دولارا، 800. السنة الثالثة تتبع نفس النمط، وهكذا دواليك، مع المتقاعد دائما يأخذ 4٪ بالإضافة إلى معدل التضخم المتراكم. وباستطاعة تقدم أسعار الفائدة والتضخم في عام 2017، يمكن للمتقاعد أن يجعل بسهولة مليون دولار آخر أكثر من 30 عاما باستخدام هذه الاستراتيجية.

ما هي أفضل استراتيجية لسحب التقاعد؟ يمكن أن تساعدك على اختيار أفضل سعر.) "محفظة متنوعة عالميا تسمح للمستثمرين لتتناسب مع قدراتهم الفردية المخاطر مع التعرض للمخاطر الفردية، وتوفير المرونة في شروط الوصول إلى أموالهم، قد توفر المرونة من حيث التعرض للضريبة وتوفير معدلات دفع أعلى من تلك التي تقدمها المنتجات في سوق التأمين. في حين أن قاعدة الانسحاب 4٪ هي بداية جيدة، وعادة ما أقول للعملاء أنها يمكن أن تحمل 5٪ إلى 6٪ إذا كانت متنوعة على الصعيد العالمي مع إمالة نحو مصادر معروفة من العائد المتوقع، مثل الأسهم الصغيرة والقيمة والقيمة "، ويقول مارك هبنر ، رئيس ومؤسس صندوق المؤشرات المستشارين، وشركة ايرفين، كاليفورنيا، ومؤلف "صناديق مؤشر: برنامج الانتعاش من 12 خطوة للمستثمرين النشطين. "

سيئة

الجانب السلبي الرئيسي لاستراتيجية محفظة التقليدية، للأسف، لا توجد طريقة للمشروع مع عوائد السوق المستقبلية اليقين أو معدلات التضخم. وكانت السنوات التي أعقبت الركود الكبير ممتازة للأسهم وصناديق الاستثمار المشترك، وكانت جيدة على قدم المساواة فيما يتعلق بالتضخم المنخفض. ومع ذلك، فإن سوق الدب الطويل الأمد أو فترة من التضخم المرتفع بشكل غير عادي - في السبعينات من القرن الماضي ظهرت على حد سواء - يؤدي إلى 1 مليون دولار المتقاعدين لتتبخر بسرعة أكبر بكثير إذا تم استثمارها باستخدام الاستراتيجية المذكورة أعلاه.

الخلاصة

استثمار مليون دولار في محفظة تقليدية وأخذ سحب سنوية يعطي المتقاعد المزيد من المرونة مع المال من شراء الأقساط يفعل. عوائد صناديق الاستثمار المشترك، تاريخيا، كانت أقوى من العائدات السنوية. وفي بيئة أسعار الفائدة المنخفضة، مثل البيئة الحالية، فإن المعاشات التقاعدية ستكون لها معدلات دفع أقل سخية مما كانت عليه في الأوقات التي تكون فيها أسعار الفائدة أعلى. من ناحية أخرى، فإن المعاش السنوي يقدم المتقاعد ميزة واحدة محفظة التقليدية لا - ضمان الحديد يرتدون أنه أو أنها لن تتخلى أبدا المال الخاص بها أو لها.