يمكن أن يكون الاستثمار في أمريكا اللاتينية محفوف بالمخاطر؛ فإن المنطقة لديها العديد من البلدان التي لا تزال الأسواق الناشئة. بل إن الأسواق المتقدمة أخذت تتحول إلى الأسوأ، حيث كانت البرازيل واحدة من أسوأ البلدان أداء في عام 2015. والمشكلة المتعلقة بالاستثمار في أمريكا اللاتينية من خلال صناديق الاستثمار المتداولة في البورصة هي الترجيح الثقيل الممنوح للبرازيل في كثير من الحالات. هناك العديد من الأساليب للعمل حول هذه المعضلة. وفيما يلي استراتيجيات لتلك المخاطر بما فيه الكفاية للاستثمار في أمريكا اللاتينية لعام 2016.

الاستثمار في أكبر الأسواق

تعتمد منطقة أمريكا اللاتينية بشكل كبير على أكبر دولتين: البرازيل والمكسيك. وتشكل هاتان المجموعتان غالبية صناديق الاستثمار الأوروبية في أمريكا اللاتينية ولديهما أيضا العديد من صناديق الاستثمار المتداولة المكرسة بالكامل لكل بلد من البلدان المتقدمة النمو. بالنسبة لأولئك الذين يتطلعون نحو البرازيل، و إشاريس مسي البرازيل توج إتف هي واحدة من أكبر، من حيث الأصول. وقد بدأ الصندوق في عام 2000، وحصل على أصول تبلغ قيمتها نحو ملياري دولار تحت الإدارة، مما جعله واحدا من أكثر صناديق الاستثمار المتداولة في البلدان فقرا.

كانت مؤسسة إتف البرازيلية ضعيفة الأداء في عام 2015. والمشاكل التي يواجهها هذا الصندوق عديدة بسبب الركود العام للبلاد. وقد قفزت أرقام التضخم والبطالة إلى مستويات قياسية. إضافة في وضع غير المرغوب فيه والفساد السياسي، وهذا البلد يمكن أن تكون محفوفة بالمخاطر بالنسبة لمعظم وربما ترك اليسار تجنبها.

بالنسبة للمستثمرين الذين يتطلعون للحصول على قطعة من المكسيك، هناك إتشارس مسي ميكسيكو كابد إتف، التي لديها $ 1. 3 مليارات في أوم. هذا هو واحد من أقرب صناديق الاستثمار المتداولة البلد الفردية مع تاريخ إنشائها من عام 1996. انخفض بنسبة حوالي 12٪ في عام 2015 ولكن يمكن تعيين لانتعاش في عام 2016. وتشمل أعلى المقتنيات الأمريكية موفيل في 13. 7٪ و فومنتو إكونوميكو ميكسيكانو في 8 9٪. ويوجد لدى الصندوق تنويع مثير للإعجاب بين قطاعات الدفاع الاستهلاكي بنسبة 29٪، والدورة الاستهلاآية الدورية عند 12٪، والمالية بنسبة 15٪.

الاستثمار في سوق أمريكا اللاتينية عموما

عند الاستثمار في أمريكا اللاتينية، قد يكون من المنطقي الحصول على سلة من أكبر الشركات في المنطقة. ويمكن القيام بذلك من خلال العديد من خيارات إتف التي لها العديد من إيجابيات وسلبيات. و إيشاريس أمريكا اللاتينية 40 إتف لديها 573 مليون $ في أوم. هذا الصندوق، الذي بدأ في عام 2001، موزعا بشدة بين البرازيل بنسبة 44٪ والمكسيك بنسبة 37٪ ولكن لديه أيضا التعرض لشيلي وبيرو وكولومبيا. وهي تمتلك أكبر 40 شركة في المنطقة، وهي أكثر من 50٪ مخصصة للقطاعات الدفاعية المالية والمستهلكة.

آخر إتف أمريكا اللاتينية شعبية هو سبدر S & P الناشئة أمريكا اللاتينية إتف. هذا الصندوق لديه حصص في 245 شركة مختلفة، مما يعرض الكثير من الأسماء في المنطقة. لديها 25 مليون $ في أوم.واحدة من الايجابيات مع عدد كبير من حيازاتها هي أعلى 10 حيازات تشكل فقط 32٪ من أصول الصندوق. وهذا هو من بين أدنى المعدلات في المنطقة. القطاع المالي هو القطاع الوحيد الذي يمثل أكثر من 20٪ من الحيازات.

آخر من صناديق الاستثمار الأوروبية في أمريكا اللاتينية يستحق الإشارة إلى صندوق أمريكا اللاتينية ألفاديكس، الذي تم إنشاؤه في عام 2011. لها 54 حيازات من البرازيل والمكسيك وشيلي وكولومبيا. لسوء الحظ، أكثر من 56٪ من الأصول تمثل البرازيل. بالإضافة إلى أن القطاع المالي لا يشكل سوى 13٪ من الأصول، مما يعطي المستثمرين تعرض جيد للقطاعات الأخرى.

الاستثمار بعيدا عن البرازيل

كما ذكر، الاقتصاد البرازيلي تمر ببعض الأوقات الصعبة. وهذا قد يخيف المستثمرين بعيدا عن منطقة أمريكا اللاتينية. ومع ذلك، هناك عدة طرق للحصول على بعض النمو دون الإفراط في تعريض محفظة للبرازيل. يتتبع مؤشر فتس أندان 40 إتف 48 حيازة من شيلي وكولومبيا وبيرو. ويشكل القطاع المالي 33٪ من الأصول بفضل أكبر صندوق في كريديكورب بنسبة 10٪.

إيشاريس مسي جميع بيرو توج إتف أصبحت خيارا استثماريا شعبية للنمو في أمريكا اللاتينية. وقد بدأ هذا الصندوق في عام 2009 ولديه 28 حيازة. وهي موزعة بشكل كبير بين قطاع المواد الأساسية بنسبة 46٪ والقطاع المالي بنسبة 30٪. أكبر حيازات الصندوق من جنوب النحاس و كريديكورب تشكل كل 22٪ 5 من الصندوق، وهو مصدر قلق كبير. ومع ذلك، يتوقع البنك الدولي أن ينمو الناتج المحلي الإجمالي في بيرو بنسبة 5٪ في عام 2016 و 5٪ في عام 2017.

عقارات أمريكا اللاتينية متاحة للمستثمرين

للمرة الأولى، في أمريكا اللاتينية المتاحة للمستثمرين. وقد تم تأسيس شركة تييرا إكس بي أمريكا اللاتينية العقارية التي تم إطلاقها مؤخرا في السوق منذ ديسمبر 2015. ويضم الصندوق 52 مكونا من صناديق الاستثمار العقاري في البرازيل والمكسيك. في حين أن الاقتصاد البرازيلي قد يخيف بعض المستثمرين، غالبا ما تقدم صناديق الاستثمار العقاري عوائد توزيعات عالية، وبالتالي فإن هذا الصندوق يمكن أن تصبح بسرعة محبوبة للدخل المستثمر.