الثيران والدببة … لماذا؟ انها إشارة بسيطة إلى الطريقة تلك الحيوانات المذكورة أعلاه تتحرك … قوية وحماسة مقابل بطيئة وبطيئة. حاليا، الولايات المتحدة تشهد ثالث أطول سوق الثور في كل العصور (2009 إلى الوقت الحاضر). هل نهاية دورة السوق قاب قوسين أو أدنى؟ ربما ليس فقط بعد. في حين أنها أكثر من سوق "الحصان المحراث"، كما وصفها كبير الاقتصاديين في الصندوق الأول، بريان ستانسبوري، يمكن للمرء أن لا يزال يصف هذه السوق بأنها "حماسية".

كان الربع الثالث من عام 2015 فوضى متقلبة كان معظم المستثمرين "تتأرجح والظلام". وظلت بداية الربع الرابع متقلبة. وعندما تصبح الأسواق متقلبة، يدير المستثمرون الباب، مما يترك محافظهم متخلفة عن المعايير العريضة القاعدة ومن المحتمل أن تخفض عائدهم الإجمالي. األسواق المتداولة وتتدفق. لذلك قد محفظتك. (للمزيد من المعلومات، راجع: كيف يمكن للمستشارين مساعدة العملاء على تقلب المعدة .

إحضار الجزء الخلفي في أي سباق حتى النهاية ليس أكثر ما يريد من مدخرات التقاعد. إن المشهد الضعيف خلال فترة متقلبة يوفر للمستثمرين فرصة فريدة لتجهيز محافظهم واتخاذ موقف "الأسواق تتحرك وهكذا يمكنني".

كن مستعدا

لذلك نحن نعود إلى الثيران والدببة. هو محفظتك على استعداد لكليهما؟

هل أنت مستثمر مستعدة لما يمكن أن تفعله في سوق هبوط حاد؟ دعونا استكشاف بعض الخيارات حول كيفية إعداد كل من استراتيجيا وعقليا لكلا الشرائح من دورة السوق. (للمزيد من المعلومات، راجع: الربح في أسواق الدب والأسواق .

اعتمادا على مدى ملاءمتك، والأفق الزمني، والتحمل للمخاطر، فإن محفظة ديناميكية، أو تلك التي يمكن أن تتحرك وتتكيف مع تغير دورة السوق، أمر يجب أخذه بعين الاعتبار. دعونا ننظر إلى المقارنة.

اسم المستثمر:

العمر: 59

التقاعد السن: 62

التقاعد المدخرات: في المقام الأول في خطة ترعاها رب العمل

الأصول المؤهلة الحالية: $ 1، 400، 000

التخصيص الحالي: 40

الدخل المتوقع: $ 65، 800 ($ 49، 000 بورتفوليو + $ 16، 800 سوسيال سيكوريتي)

قد يكون هذا سيناريو نموذجي لشخص يتقاعد في المستقبل القريب. ما مدى استعداد هذا المستثمر بشكل خاص لقول سوق اليوم؟ ومن المؤكد أن التقلبات الضخمة في الأسهم كان لها تأثير أقل على محفظته. على العكس من ذلك، إذا كان السوق يتسلق بسرعة على مدى السنوات الثلاث المقبلة، هذا المستثمر يمكن أن يحتمل أن تفوت على المكاسب المحتملة إذا رغبت في ذلك. <> <> <> <> <> <> <<> <<> <<> <<> <<> <<> <> ٪ من أموال المستثمر للسندات أو الدخل الثابت.يمكن أن تكون األوراق المالية المتعلقة بالدين حساسة جدا لتحركات أسعار الفائدة. تعتمد الحساسية، عادة، على تكوين المحفظة. ويمكن للمرء أن يجعل حجة جيدة بأن هذه المحفظة لا تفي باحتمال تحمل المخاطر لدى المستثمر الذي يتقاعد من سنتين إلى ثلاث سنوات.

قد تكون محافظ ثابتة أو انزلاقية أو طويلة فقط مناسبة لحظة واحدة وفجأة يأخذك، كمستثمر، حيث كنت لا تريد أن تذهب. القضية في المثال ذات الصلة هنا هو أنه من دون معرفة اتجاهات السوق الحالية والظروف والبيانات التقنية، والمستثمر المطمئن يمكن أن تصبح شهيد مثل ليمينغ بحيث بقية منا يمكن أن يسافر الطريق الذي لا يحتمل أن يؤدي بنا قبالة الهاوية .

العثور على منطقة الراحة الاستثمارية . اتباع نهج أكثر ديناميكية

ما يجب القيام به هو أسهل من القيام به، ولكن هل يمكن أن تعطي لنفسك فرصة القتال من خلال خلق وهو نهج أكثر ديناميكية للاستثمار في أي سوق.

هل سيصدمك أن تعلم أنه، اعتمادا على تخصيص الاستثمار، يمكن للمستثمر أن يكون قد حقق عائد إيجابي في عامي 2008 و 2009؟ ما الذي سيحدث فرقا من هذا القبيل على المستثمر الذي كان مستعدا للتقاعد في السنة التي انفجرت فيها الفقاعة؟ <لمزيد من المعلومات، انظر:

العثور على منطقة الراحة الاستثمارية الخاصة بك . قد يقول ناي أن فكرة ولكن حقا مستثمر لن يكون هناك حاجة الكرة الكريستال على استعداد أنفسهم لهذا السيناريو. ماذا؟ حسنا، دعونا نلقي نظرة خاطفة.

نظرية المحفظة الحديثة تعمل على افتراض أن الأصول لا تزال مترابطة بشكل غير متناسب، وهذا يعني أن الأسهم والسندات والنقد تؤدي أداء مختلفا في أي سيناريو سوق معين. ولكل المقاصد والأغراض، فإنها تفعل … باستثناء الأسواق التي تشهد انخفاضا حادا، كما هو الحال في '08 و'09.

وكوصف عام، يمكن إنشاء محفظة بحيث في حين أن بعض الأجزاء آخذة في الانخفاض، وبعضها لا يمكن أن تكون قادرة على تحقيق عائد إيجابي أو على الأقل تهدف إلى التخفيف من احتمال التعرض السلبي قد يكون محفظة. النظر في كل جزء كما لو انها لاعب على فريق يعمل بشكل مستقل كل حين العمل نحو الهدف النهائي المشترك. قد تبدو شرائح المحفظة المرجوة على النحو التالي:

ارتباط السوق: - التعرض المطلوب لأسواق رأس المال المتداولة؛

• التكتيكية: مصارعة التقلبات والتحرك على المدى القصير
• الأصول المترابطة أو السلبية إلى الهدف الاستثماري الرئيسي
• ألفا مدفوعا: صعودا قويا أو الاستفادة القصوى من مخاطر المخاطر
• تخصيص المحافظ: نظرة أقل عدوانية طويلة
• نظرا لطرح واسع من الخيارات الاستثمارية التي يقدمها العديد من التجار وسيط، يمكن للمستشار المالي أداة محتملة أي هدف استثماري من هذه الوصفة محفظة. هذا يمكن أن يكون عرض أكثر ديناميكية بكثير من محفظة ثابتة التي يجلس وينتظر … وينتظر. ما هي محفظتك في انتظار؟

--2>>

إعداد العقلي

الثيران والدببة موجودة، ولن تعرف ذلك، فإنها تميل الانتقال بسرعة مع القليل من التحذير. أفضل نصيحة يمكن أن أعطيكم بشأن الثيران والدببة: تحدث.إقبله. ولكن لا تخافوا لطلب المساعدة.

ركوب الدب في سوق الثور . لا تنتظر جدران كهف قبل أن تجد نفسك المحاصرين مع أي وسيلة للخروج من انهيار السوق. كنت في طريقك إلى الحاجة إليها على أي حال عندما كنت خارج تفعل ما يفعل المتقاعدين.

الخلاصة

ابدأ بوضع بعض الأهداف الواقعية لصورة التقاعد والتحدث مع أحد المستشارين اليوم. الحصول على مشغول متابعة أفضل خطة يمكنك من دون مساعدة من الكرة وضوح الشمس. كن مستعدا لطرح نفسك بعض الأسئلة حول شعورك حول المكاسب والخسائر وكيفية ارتباطها بكيفية استخدام المال في التقاعد. إذا كنت بحاجة إلى مساعدة في معرفة من أنت كمستثمر، أي مستشار المهنية على استعداد لمساعدتك في معرفة ذلك. التعاون مع المهنية التي تثق بها يمكن أن يكون قرارا كبيرا لتقاعدك في انتظار. إعداد يعجل ثروة جيدة. (للمزيد من المعلومات، راجع:

حراسة محفظتك بالأسهم الدفاعية .

الآراء الواردة في هذه المادة هي للحصول على معلومات عامة فقط وليس المقصود منها تقديم مشورة أو توصيات محددة لأي فرد. تخضع السندات لمخاطر السوق ومعدالت الفائدة إذا تم بيعها قبل االستحقاق. ستنخفض قيم السندات مع ارتفاع أسعار الفائدة وتخضع السندات للتوفر والتغير في السعر. وقد لا تتطور التنبؤات الاقتصادية المبينة في العرض على النحو المتوقع، ولا يمكن ضمان أن تكون الاستراتيجيات التي ستعزز ناجحة. ليس هناك ما يضمن أن محفظة متنوعة سوف تعزز العائدات الإجمالية أو تتفوق على محفظة غير متنوعة. التنويع لا يحمي من مخاطر السوق. إن توزيع األصول ال يضمن الربح أو الحماية من الخسارة. يشمل استثمار الأسهم مخاطر تتضمن خسارة رأس المال.