تم إطلاقه في عام 2001، وهو مؤشر إيشاريس مسي إيف إتف (نيزاركا: إفا إفيش مسي EAFE69 90 + 0٪ 14 كريتد ويث هيستوك 4. 2. 6

) لديها تاريخ طويل في سوق صناديق التداول المتداولة، مما يحقق عوائد للمستثمرين بمعدل سنوي قدره 53٪ منذ تأسيس الصندوق. ويعمل مديرو الصناديق الذين يعملون في مجال التعليم للجميع على تتبع عوائد الاستثمار من المؤشر المستهدف للصندوق، وهو مؤشر مسي إيف، الذي يسرد أداء الشركات الكبيرة والمتوسطة التي تقع وتعمل في المناطق الأجنبية. لا يحمل التعليم للجميع أوراق مالية للشركات التي تقع داخل الولايات المتحدة أو كندا.

يسمح الاستثمار في الشركات الأجنبية للمستثمرين بالوصول إلى التحولات في الأسواق التي لا تتوفر بالضرورة من خلال الأسهم المحلية. في حين أن الولايات المتحدة هي موطن لجزء كبير من أكبر شركات القيمة السوقية في العالم في ما يقرب من 30٪، فإن السوق الدولية تشمل أكثر من 40٪ من أكبر الشركات من حيث القيمة السوقية. وبالإضافة إلى ذلك، لا تستجيب الأسهم الدولية دائما بنفس الطريقة التي تتبع بها أسواق الأسهم المحلية، مما يتيح للمستثمرين فرصة للاستفادة من الارتفاعات أو الهبوط غير المترابطة مع مرور الوقت.

يستخدم مديرو صناديق التعليم للجميع استراتيجية للتكرار لاستثمار ما لا يقل عن 90٪ من أصول الصندوق في الأوراق المالية أو إيصالات الإيداع التي تمثل الأوراق المالية المدرجة في مؤشرها المستهدف. وتنقسم المؤسسة إلى 920 حيازة في 21 منطقة متقدمة، بما في ذلك اليابان في 22. 14٪ والمملكة المتحدة في 20٪ 28٪ وفرنسا في 9. 70٪ وسويسرا في 9. 51٪ من إجمالي أصول الصندوق. كما يحمل التعليم للجميع مجموعة واسعة من القطاعات كما هو الحال في مؤشره المستهدف. ويحتفظ بالوزن الأعلی في القطاع المالي بنسبة 26. 04٪ من الحيازات، يليها الاستهلاك الاستهلاكي بنسبة 13. 01٪ والصناعات في 12. 49٪ والرعاية الصحية عند 11. 60٪ والمواد الغذائية الأساسية عند 11. 08٪.

الخصائص

تتم إدارة إتشار مسي إيف إندكس إتف من قبل بلاك روك إنفستمنتس، التي لديها تاريخ قوي في توفير صناديق الاستثمار المتداولة للمستثمرين. ويوجه مديرو صناديق التعليم للجميع نهجا استثماريا سلبيا في اإلدارة ويتباهى بنسبة دوران منخفضة تساعد في إبقاء التكاليف اإلجمالية متجهة إلى املستثمرين منخفضة نسبيا.

ضمن نطاق صندوق الاستثمار الأوروبي الدولي، تتراوح نسب النفقات عادة من 0.25 إلى 1. 1.٪. وبسبب أسلوب إدارتها واستراتيجيتها المتماثلة التي لا تتطلب تداولا مستمرا، يبلغ معدل الإنفاق على التعليم للجميع 0. 32٪، وهو ما يقل كثيرا عن متوسط ​​الصناعة.

يمكن شراء صناديق الاستثمار المتداولة أو بيعها في السوق الثانوية بمساعدة وسيط أو مستشار. في حين يتم تحديد أسعار التعليم للجميع بنفس الطريقة التي تتبعها صناديق الاستثمار الأوروبية الأخرى وتغييرها بانتظام، قد يدفع المستثمرون عمولات الوساطة أو المستشارين التي تختلف بناء على منصة التداول.كما يمكن فرض رسوم تجارية أخرى.

ملاءمة وتوصيات

كل استثمار في سوق الأسهم، سواء المحلية أو الدولية، يأتي مع مخاطر للمستثمر. ومع ذلك، يمكن للأسهم الدولية أن تحمل درجة أكبر من عدم اليقين بسبب المخاطر الكامنة المرتبطة بالشركات الأجنبية. وتشمل هذه المخاطر الفريدة مخاطر سعر الصرف أو العملة، والمخاطر القطرية أو السياسية، ومخاطر السوق بشكل عام. بالإضافة إلى ذلك، يمكن أن يشكل الاستثمار في الأسواق الخارجية تحديا من حيث إجراء تحليل أساسي على البيانات المالية للشركة، ويرجع ذلك جزئيا إلى الأنظمة المختلفة التي لا تتطلب الكثير من التقارير للمساهمين للشركات في البلدان الأجنبية.

يعتبر التعليم للجميع أقل خطورة من صناديق الاستثمار الأوروبية الدولية الأخرى لأن مؤشره المستهدف يركز على الشركات الكبيرة والمتوسطة في مقابل الشركات الصغيرة، أو تلك الموجودة في الأسواق الناشئة. وفي حين أن مقاييس مخاطر الصندوق تتقلب إلى مستوى أدنى من المخاطر مقارنة مع صناديق الاستثمار الأوروبية العالمية الأخرى، مع بيتا لمدة خمس سنوات قدرها 0. 99 ونسبة شارب 0. 65.

في حين أن الاستثمار في الأسهم الدولية مثل تلك التي عقدت ضمن التعليم للجميع جذابة للمستثمرين، فهي ليست مناسبة للجميع. قد يستفيد املستثمر الذي لديه أفق طويل ومدى تحمل عال للمخاطر من إضافة التعليم للجميع كموقف داخل محفظة متنوعة. ويمكن للاستثمارات الدولية مثل تلك التي تعقد في إطار التعليم للجميع أن توفر عوائد مجزية للمستثمرين، ولكن صندوق الاستثمار الأوروبي هو الأنسب بالنسبة لأولئك القادرين على التعامل مع التقلبات والشكوك التي تأتي مع الاستثمار في النمو.