a:

تعتبر الخدمات المالية خيارا رائعا لمستثمري النمو، من الناحية التاريخية. منذ نهاية الحرب العالمية الثانية حتى عام 2013، نمت الأرباح في هذا القطاع بنحو 23٪، وفقا لمكتب الولايات المتحدة للتحليل الاقتصادي. خلال نفس الفترة الزمنية، شهدت الشركات غير المالية فقط زيادة قدرها 4، 500٪. ومن الواضح أن المستثمر الذي يبحث عن إمكانات نمو طويلة الأجل قد استفاد من التركيز على البيانات المالية.

من حيث القيمة السوقية، فإن قطاع الخدمات المالية هو بسهولة أكبر قطاع أسهم معترف به في الاقتصاد الأمريكي. البنوك تدفع معظم قيمتها، ولكن شركات التأمين، وأسواق رأس المال، وصناديق الاستثمار العقاري، وشركات إدارة الأصول وغيرها من خدمات الرهن العقاري كلها لاعبين مهمين. وفقا لبحث من الإخلاص، أكبر ثلاثة لاعبين هم بنك أوف أمريكا، ويلز فارجو و جبمورغان تشيس وشركاه

أكثر من ستة عقود من النمو القوي يبدو وكأنه اتجاه يمكن الاعتماد عليه، ولكن توقيت دقيق يبقى اقتراح ضعيف. ومن المتوقع أن يشهد المستثمر النمو الذي قفز إلى قطاع الخدمات المالية في أواخر التسعينيات عائدات فلكية على مدى السنوات الخمس المقبلة. ولكن بحلول عام 2009، كان السوق قد قضى على جميع هذه المكاسب تقريبا.

حتى البنوك الزرقاء ليست الرهان الآمن أنها كانت بعد الركود الكبير. وسوف يستفيد المستثمرون في النمو اليوم من مراجعة البيانات المالية لأي مصدر للأسهم بدلا من الاعتماد ببساطة على الاعتراف بالاسم. ولا يعني ذلك أن البنوك رهان سيء على المضي قدما - فقد ارتفعت الأرباح كل ثلاثة أشهر منذ عام 2009، ولكن من الضروري وضع استراتيجية أكثر استراتيجية واستنارة للنمو للتكيف مع تغيرات السوق.

الولايات المتحدة ليست المكان الوحيد مع آفاق النمو الصلبة في الخدمات المالية. كانت آسيا منذ فترة طويلة موطنا لاعبين الصناعة الهامة في هونغ كونغ وسنغافورة واليابان. ويمكن أن يأتي النمو الأكثر إثارة للاهتمام من القطاع المالي المحول في الصين. في صيف عام 2014، أعلن رئيس لجنة تنظيم الاوراق المالية الصينية شياو قانغ أن صناعة إدارة الأصول في البلاد سيتم إصلاحه في أكثر من 10 مناطق مختلفة. ويشير ذلك إلى تحرير الأصول المالية وفرة مجال للنمو في المستقبل.

التنظيم الحكومي مهم لكل الأعمال التجارية، ولكنه ينطبق بشكل خاص على مقدمي الخدمات المالية. وقد حققت الخدمات المالية تاريخيا أداء جيدا في أوقات انخفاض أسعار الفائدة. أسعار الفائدة لا يمكن أن تذهب أقل بكثير مما هي عليه الآن، لذلك يجب على المستثمرين إبقاء العين على سياسة البنك المركزي لأي ارتفاع.

التدقيق الإضافي منذ الركود الكبير يمكن أن يؤثر على نمو القطاع في المستقبل. وقد ألقي الكثير من اللوم على الأزمة على أقدام البنوك التجارية والاستثمارية الكبيرة، كما أن الصرخات من أجل وضع لوائح تنظيمية إضافية تتكرر في معظم أنحاء العالم المتقدم النمو.يجب على المستثمرين البحث عن الشركات التي تحقق التوازن بين إدارة المخاطر والرقابة التنظيمية بنجاح.