يستمر المتداولون النشطون في البقاء على قيد الحياة لأنهم يستخدمون الحماية الأولية لوقف الخسارة بالإضافة إلى توقفات التعادل حتى يقطعوا الأرباح أو يقفلون الأرباح. العديد من التجار يقضون ساعات اتقان ما يعتبرونه ليكون نقطة دخول مثالية، ولكن قلة تنفق نفس الوقت من الوقت خلق نقطة خروج الصوت. وهذا يخلق وضعا يكون فيه المتداولون على حق في اتجاه السوق، ولكنهم فشلوا في المشاركة في أي مكاسب ضخمة بسبب توقفهم عن العمل قبل أن يرتفع السوق أو ينكسر في اتجاههم. وعادة ما يتم ضرب هذه المحطات قبل الأوان لأن التاجر عادة يضعها وفقا لتشكيل الرسم البياني أو مبلغ الدولار.

الغرض من هذه المقالة هو تعريف القارئ بمفهوم وضع وقف وفقا لتقلبات السوق. في إنفستوبيديا الماضي. كوم قد تناولت موضوع استخدام وقف تقلب على أساس متوسط ​​المدى الحقيقي (أتر). هذه المادة سوف تقارن أتر توقف إلى تقلبات أخرى على أساس أعلى ارتفاع، سوينغ السوق وزاوية غان. (للحصول على التمهيدي على أتر، راجع مقالنا: قياس التقلب مع متوسط ​​المدى الحقيقي. )

- 2 <>

منهجية الخروج
إن المفاتيح الثلاثة لتطوير منهجية الخروج الصوتي هي تحديد مؤشر التقلب الذي يجب استخدامه لوضع الإيقاف السليم، ولماذا يجب وضع المحطة بهذه الطريقة وكيفية توقف هذا التقلب الخاص يعمل. سوف تظهر هذه المقالة أيضا مثالا على التجارة حيث تقلب توقف الأرباح القصوى. وأخيرا، للحفاظ على المادة متوازنة وسوف نناقش مزايا وعيوب أنواع مختلفة من توقف.
هناك أساسا نوعين من أوامر وقف. المحطة الأولية ومحطة التوقف. يتم وضع أمر التوقف الأولي مباشرة بعد تنفيذ أمر الدخول. وعادة ما يتم وضع هذه المحطة الأولية تحت أو فوق مستوى السعر الذي إذا انتهكت سوف ينفي الغرض من يجري في التجارة. على سبيل المثال، إذا تم تنفيذ أمر شراء لأن سعر الإغلاق كان فوق متوسط ​​متحرك، عندئذ يتم وضع النقطة المبدئية عادة بالرجوع إلى المتوسط ​​المتحرك. في هذا المثال، يمكن وضع المحطة الأولية عند نقطة محددة مسبقا تحت المتوسط ​​المتحرك. ومثال آخر هو دخول التجارة عندما عبر السوق أعلى أرجوحة ووضع المحطة الأولية تحت أسفل البديل الأخير أو شراء على خط الاتجاه الصاعد مع وقف الأولي تحت خط الاتجاه. وفي كل حالة تتصل المحطة الأولية بإشارة الدخول.

عادة ما يتم وضع نقطة توقف بعد تحرك السوق في اتجاه صفقتك. وباستخدام المتوسط ​​المتحرك كمثال على ذلك، ستتبع المحطات اللاحقة تحت المتوسط ​​المتحرك حيث أن المدخل الأصلي قد ارتفع في القيمة. بالنسبة للموقف الطويل القائم على إدخال الرسم البياني البديل، سيتم وضع الحجب المتحرك تحت كل قاع أعلى لاحق. وأخيرا، إذا كانت إشارة الشراء قد تم إنشاؤها على خط اتجاه صعودي، عندئذ ستتوقف نقطة وقف الخسارة عند خط الترند عند نقطة تحت خط الاتجاه.

تحديد وقف
في كل مثال تم وضع المحطة بسعر بناء على مبلغ محدد سلفا تحت نقطة مرجعية (المتوسط ​​المتحرك، التأرجح وخط الاتجاه). المنطق وراء وقف هو أنه إذا تم انتهاك نقطة مرجعية من قبل مبلغ محدد سلفا ثم السبب الأصلي تم تنفيذ التجارة في المقام الأول قد انتهكت. وعادة ما يتم تحديد نقطة محددة سلفا من قبل اختبار الظهر واسعة النطاق.

إن التوقفات الموضوعة بهذه الطريقة تؤدي عادة إلى نتائج تداول أفضل، وذلك على الأقل، لأنها توضع بطريقة منطقية. بعض المتداولين يدخلون المراكز ثم يتوقفون على أساس مبالغ محددة بالدولار. على سبيل المثال، أنها تذهب طويلة السوق ووضع وقف عند مبلغ ثابت الدولار تحت الدخول. وعادة ما يتم ضرب هذا النوع من التوقف في معظم الأحيان لأنه لا يوجد منطق وراء ذلك. ويستند التاجر وقف على مبلغ الدولار الذي قد لا علاقة له مع دخول. بعض التجار يشعرون أن هذا هو أفضل وسيلة للحفاظ على الخسائر على مستوى ثابت ولكن في الواقع أنه يؤدي إلى توقف الحصول على ضرب أكثر في كثير من الأحيان.

إذا كنت تدرس السوق قريبة بما فيه الكفاية، يجب أن تكون قادرا على مراقبة أن كل سوق لديها تقلب فريدة من نوعها. وبعبارة أخرى، فقد حركة عادية قابلة للقياس. هذه الحركة يمكن أن يكون مع الاتجاه أو ضد هذا الاتجاه. في معظم الأحيان يتم استخدامه في إشارة إلى التحركات التي هي ضد هذا الاتجاه. ويشار إلى هذه الحركة بأنها ضوضاء السوق. أفضل أنظمة التداول احترام الضوضاء، ويتم وضع أفضل توقف خارج الضوضاء. واحدة من أفضل الطرق لتحديد ضوضاء السوق هي دراسة تقلب السوق.

ما يمكن توقعه التقلبات هي في الأساس مقدار الحركة التي يمكن توقعها من السوق على مدى فترة زمنية معينة. واحدة من أفضل المقاييس لتقلب التجار لاستخدام هو متوسط ​​المدى الحقيقي (أتر). ويتوقف توقف التقلب عن مضاعفة أتر، ويضيف أو يطرحه من الإغلاق، ويضع المحطة عند هذا السعر. يمكن أن تتحرك المحطة أعلى فقط خلال الاتجاهات الصاعدة، أو أقل خلال الترند الهابط أو جانبية. وبمجرد إنشاء نقطة التوقف، لا ينبغي أبدا نقلها إلى موقف أسوأ. المنطق وراء توقف هو أن التاجر يقبل حقيقة أن السوق سوف يكون ضجيج ضد هذا الاتجاه، ولكن عن طريق ضرب هذا الضجيج كما تقاس أتر بعامل، على سبيل المثال، اثنين أو ثلاثة وإضافة أو طرحه من إغلاق، وسوف تبقى المحطة من الضوضاء. من خلال استكمال هذه الخطوة، قد يكون التاجر قادرا على الحفاظ على منصبه لفترة أطول، وبالتالي إعطاء التجارة فرصة أفضل للنجاح.

أنواع أخرى من المحطات القائمة على تقلبات السوق هي نقاط توقف يتم حسابها بالرجوع إلى أعلى أو أدنى مستوى منخفض خلال فترة زمنية محددة، وهو مخطط أرجوحة يسمح للسوق بالتحرك صعودا وهبوطا داخل اتجاه ، وزاوية غان الذي يتحرك بمعدل موحد للسرعة في اتجاه هذا الاتجاه. () أمثلة عند العمل مع توقف التقلبات، يتعين على المرء أن يحدد بوضوح أهداف استراتيجية التداول.كل مؤشر تقلب له خصائصه خاصة فيما يتعلق كمية الأرباح المفتوحة التي تعطى في محاولة للبقاء مع هذا الاتجاه.

الشكل 1: 2009 فول الصويا
المصدر: ترادستاتيون، 2009.

يوضح هذا الرسم البياني كيف سيتم تطبيق مختلف المحطات على وضعية قصيرة. هناك أربعة أنواع من المحطات اللاحقة المستخدمة في هذا المثال. أعلى ارتفاع في آخر 20 يوما، ومتوسط ​​20 يوما المدى الحقيقي مرات 2 بالإضافة إلى ارتفاع، وأعلى سوينغ الرسم البياني و الاتجاه الهبوطي زاوية جان.

الشكل 2: فول الصويا مايو 2009 ث / تقلبات زائدة توقف.

المصدر: ترادستاتيون، 2009.

في الشكل 2 تشير الأسهم إلى حيث توقف كل تقلب زائدة كان سيتم تنفيذه خلال المسار الطبيعي للتجارة.

إذا نظرنا إلى الرسم البياني، فإن المرء سيلاحظ أن أعلى قمة لمدة 20 يوما توقف هو أبطأ توقف زائدة متحرك، ويمكن أن يعيد الأرباح الأكثر انفتاحا، ولكن أيضا يسمح للتاجر أفضل فرصة لالتقاط معظم الاتجاه الهبوطي .

ال 20 يوم أتر أوقات التوقف 2 + التحركات المرتفعة لأسفل طالما أن السوق يحقق ارتفاعات منخفضة. هذه المحطة لا يتحرك أبدا حتى لو كان أعلى يتحرك لأعلى. ولا يزال عند أدنى مستوى تم التوصل إليه خلال الانخفاض. لأنه لا يتحرك أعلى، فإنه يعطي مرة أخرى ربح أقل من توقف زائدة أخرى. وعيب هذا التوقف هو أنه قد يتم تنفيذه في وقت مبكر من هذا الاتجاه، وبالتالي منع المشاركة في خطوة هبوطية أكبر.
يتبع مخطط سوينغ اتجاه السوق كما هو محدد بواسطة سلسلة من قمم أدنى وقيعان منخفضة. طالما أن القمة الحالية هي أدنى من القمة السابقة، تبقى التجارة نشطة. مرة واحدة يتم تجاوز أعلى الاتجاه، وتوقفت التجارة بها. هذا النوع من وقف تقلب زائدة يمكن أن يعيد كميات كبيرة من الأرباح المفتوحة اعتمادا على حجم التقلبات. والمقايضة هي أنها قد تسمح للتاجر بالمشاركة في خطوة أكبر. (لمزيد من المعلومات حول مخططات التأرجح، يرجى الرجوع إلى

مقدمة في الرسم البياني البديل

. آخر توقف زائف هو موقف زاوية غان. زوايا غان تبدأ من أعلى ارتفاع مباشرة قبل دخول التجارة. زوايا غان في هذا المثال تنخفض بمعدل موحد من سرعة أربعة وثمانية سنتات يوميا. كما يتحرك السوق إلى أسفل، والمسافة بين الزوايا يتسع. وهذا يعني أن التاجر قد يعيد كمية كبيرة من الأرباح المفتوحة اعتمادا على زاوية غان التي يتم اختيارها كنقطة مرجعية للموقف زائدة. وعلاوة على ذلك، قد يتم إيقاف التجارة قبل الأوان إذا تم اختيار زاوية غير صحيحة. نوع نظام التداول الذي يستفيد أكثر من توقف تقلب هو نظام تتجه. يستخدم المتداول ببساطة مؤشر الاتجاه مثل المتوسط ​​المتحرك، خط الاتجاه أو الرسم البياني البديل لتحديد الاتجاه ثم يمر الموقف المفتوح باستخدام توقف تقلب. هذا النوع من وقف قد تكون قادرة على منع السياط عن طريق الحفاظ على وقف خارج الضجيج. فالأسواق شديدة التقلب أو التي لا اتجاه لها هي أسوأ الظروف التي يمكن بموجبها الاتجار باستخدام وقف تقلب. في ظل هذه الظروف من المرجح أن تحصل على ضرب في كثير من الأحيان.

الاستنتاج

من الناحية الطبيعية، فإن نظام التداول الاتجاه سوف يعيد دائما بعض الأرباح المفتوحة عند استخدامها مع توقف زائدة. الطريقة الوحيدة لمنع ذلك هي تحديد أهداف الربح. ومع ذلك، وتحديد أهداف الربح يمكن أن تحد من كمية المكاسب على التجارة. يمكن لبعض المحطات اللاحقة بناء على التقلب منع التقاط اتجاه كبير إذا تم نقل المحطات بشكل متكرر جدا. وقد تؤدي عمليات وقف الخسارة الأخرى القائمة على التقلب إلى "إعطائها" الكثير من الأرباح المفتوحة. من خلال الدراسة والتجريب مع هذه الأشكال المختلفة من توقف زائدة، يمكن للمرء أن الأمثل الذي يتوقف أفضل يلبي أهدافه التجارية.

بالإضافة إلى ذلك، اقرأ ننسى ستوب، لقد حصلت على خيارات

لمعرفة المزيد عن الخيارات الأخرى للحد من الخسائر.