خلال الربع الأخير من قرن، تطورت خطط 401 (ك) إلى مخطط خطة التقاعد السائد لمعظم العمال الأمريكيين. وعلى الرغم من إدخال تحسينات كثيرة على هيكل وميزات 401 (ك) من الخطط منذ إنشائها، لا تزال هناك حاجة إلى معالجة مشاكل إضافية، ولا تزال هناك حاجة إلى تحسينات مختلفة.

في ما يلي ستة مشاكل مع بنية الخطة الحالية 401 (ك)، بالإضافة إلى الطرق التي يمكنك من خلالها تخفيف الآثار السلبية لهذه المشكلات المعروفة. (انظر البرنامج التعليمي لدينا لمزيد من: 401 (ك) وخطط مؤهلة .)

1. العيوب الهيكلية

ربما كنت قد قيل لك أن استثمار أموالك من خلال عملية تعرف باسم متوسط ​​التكلفة بالدولار سوف يسمح لك ببناء بحكمة بيست عش التقاعد مع مرور الوقت. لسوء الحظ، في حين أن هذا المفهوم قد يكون صحيحا عندما يتوقع أن يتجه السوق مع مرور الوقت، فإنه ليس صحيحا عندما يتأرجح السوق بطريقة مسطحة نسبيا، كما أنه ليس صحيحا إذا كان السوق يتجه نحو الانخفاض. لذلك، في حين أنه قد يكون من المنطقي بالنسبة لك لشراء المزيد والمزيد من أسهم الأصول التي تتزايد في القيمة، هذه الفلسفة لا معنى له إذا كنت شراء الأصول التي يتم تقييمها بالكامل أو التي تنخفض في القيمة.

للأسف، قد تكون قد اشتريت مفهوم متوسط ​​التكلفة بالدولار لأنه تم شرحه لك كمنهجية استثمار حذرة. لسوء الحظ، فإن متوسط ​​تكلفة الدولار هو مجرد حل مناسب لمعالجة الطريقة التي يجب أن توجه بها المساهمات من صاحب العمل إلى صناديق الاستثمار الخاصة بك في خطة 401 (ك).

للشرح، فإن خطط المساهمات المحددة، مثل خطة 401 (k) الخاصة بك، تتطلب اشتراكات دورية في حساب التقاعد الخاص بك في كل مرة يقوم فيها صاحب العمل بمعالجة كشوف المرتبات نيابة عنك. ولذلك، من دون نظرية مثل متوسط ​​تكلفة الدولار، فإن مفهوم تحويل الأموال على أساس دوري من راتبك إلى خيارات الاستثمار الخاصة بك لن يكون منطقيا، لا سيما بالنظر إلى أن خيارات الاستثمار الخاصة بك قد تكون ذات قيمة كاملة، أو حتى أسوأ من ذلك، مبالغة في الوقت الذي سيتم فيه تقديم المساهمات.

لحسن الحظ، يمكنك السيطرة على عملية الاستثمار الخاص بك عن طريق توجيه جميع المساهمات خطة التقاعد الخاص بك إلى خيار الاستثمار المحافظ التي يتم تقديمها في خطة التقاعد الخاص بك. ثم، عندما يحين الوقت، يمكنك إجراء تخصيص استراتيجي للأموال النقدية التي تراكمت في هذا الخيار لواحدة أو أكثر من الأموال الأقل تحفظا المعروضة في خطتك 401 (k). بالطبع، سيكون لديك لتكون قادرة على تحديد متى التبديل تبدو جذابة من وجهة نظر الاستثمار. ومع ذلك، يجب أن تتوقع هذا النوع من المسؤولية إذا كنت تشارك في خطة محددة المساهمة. (تعلم المزيد عن 401 (k) s في البرنامج التعليمي لدينا: التخطيط للتقاعد أساسيات .)

2. آفاق الوقت الاستثماري الطويل

ربما تكون قد قيل لك أيضا أن صاحب العمل أنشأ خطة 401 (ك) نيابة عنك من أجل تزويدك بخطة مدخرات طويلة الأجل للتقاعد. وبالنظر إلى هذه الفرضية، كنت على الأرجح تؤمن بأنك يجب أن تضع تخصيص الأصول الاستراتيجية على المدى الطويل على أساس أفق زمني من المرجح أن يتجاوز عقد من الزمان.

لسوء الحظ، ما قد لا يكون قد قيل لك هو أنه من المستبعد جدا أن مديري المحفظة التي تدير حاليا خيارات الاستثمار الخاصة بك وسوف تدير لهم 10 سنوات أو أكثر من الآن. لذلك، إذا كنت بصدد وضع تخصيص استراتيجي مع التركيز على المدى الطويل في الاعتبار، وربما تحتاج إلى استخدام الأموال مؤشر من أجل التخفيف من عدم التوافق المحتمل بين فترة قصيرة الأجل مديري الصناديق الخاصة بك وعلى المدى الطويل الخاص بك الاستثمار فترة القابضة.

"وبما أن الصناديق الاستثمارية الأكثر نشاطا لا تتفوق على مؤشرها أو مؤشرها، فإن المستثمر أفضل في التحكم في التكلفة عن طريق وضع أموالها في صندوق للمؤشر، وأن هذا الادخار بنسبة 1٪ يمكن أن يعني عشرات الآلاف من الدولارات (أو أكثر) عند التقاعد ، "باتريك ترافيرس، مؤسس مونيكواش، تشارلستون، سك

إذا لم يتم تقديم مجموعة من صناديق المؤشرات في خطة 401 (ك)، سيكون لديك لجعل الافتراض بأن مديري الأموال الحالي الخاص بك سوف تدير أموالك لسنوات عديدة قادمة أو أن المديرين في المستقبل الخاص بك سوف تدير أموالك بنفس الطريقة التي تدار بها اليوم. وبطبيعة الحال، فإن هذه الافتراضات غير محتملة إلى حد بعيد. ومع ذلك، لديك بضعة خيارات لمعالجة هذه المشكلة. أولا، يمكنك وضع خطة طوارئ تكتيكية لتخصيص الأصول من شأنها أن تعد لك لاتخاذ إجراءات في حال أن أحد مديري محفظتك تتخلى عن المسؤولية. بالإضافة إلى ذلك، يمكنك فتح إيرا التقليدية أو روث إيرا والمساهمة تصل إلى الحد القانوني الخاص بك من خلال أنواع مختلفة من استراتيجيات صندوق المؤشرات التي لا تتوفر في 401 (ك) الخطة الخاصة بك.

3. التكاليف الإدارية

لا شك في ذلك، خطة مؤهلة 401 (ك) هي استحقاقات الموظفين باهظة الثمن. وذلك لأن الخطط 401 (ك) تنطوي على العديد من قضايا الامتثال التي يتعين رصدها والوظائف المستمرة في مجال الخدمة والإدارة التي يتعين تقديمها. وعلاوة على ذلك، يلزم تقديم عدد من خدمات التعليم والاتصال لتخطيط المشاركين.

وبالنظر إلى هذه الولايات، فمن المرجح جدا أن تدفع لهم من خلال رسوم المشاركين. رسوم تكميلية قائمة على الأصول؛ التكاليف المفصلة للخدمات مثل القروض وسحب المشقة وأوامر العلاقات المحلية المؤهلة؛ وأهم من ذلك، ارتفاع مصروفات الصندوق. والتكاليف شديدة الانحدار في ساحة الخطة الصغيرة، حيث يؤدي الافتقار إلى وفورات الحجم إلى زيادة النفقات.

لحسن الحظ، يمكنك تخفيف التكاليف السلبية لخطة 401 (k) من خلال وضع إستراتيجية خطة تقاعد مصممة خصيصا. لتحقيق هذا الهدف، يجب عليك دائما الاستثمار في خطة 401 (ك) حتى نقطة تتلقى 100٪ من مساهمة صاحب العمل مطابقة.ثم، يجب عليك فتح إيرا التقليدية أو روث إيرا، والمساهمة تصل إلى الحد القانوني الخاص بك. بعد أن تحصل على أقصى قدر من المال الذي يمكنك المساهمة في إيرا، يجب عليك بعد ذلك زيادة معدل مساهمتك في خطة 401 (ك) من أجل الوصول إلى مستوى المطلوب من المدخرات.

يمكنك فتح إيرا منخفضة التكلفة مع شركة وساطة أو من خلال بنك محلي. بعد مراجعة خياراتك، سوف تجد على الأرجح أن اتساع وعمق خيارات الاستثمار المتاحة لك من خلال حساب الاستجابة العاجلة سيكون أكبر بكثير وأقل تكلفة من الخيارات الاستثمارية المتاحة لك من خلال خطة 401 (k) التي ترعاها رب العمل. ومع أخذ ذلك في الاعتبار، من المھم أن نفھم أن الوفورات التي ستحصل علیھا من خلال حساب الاستجابة العاجلة ھي نتیجة مباشرة لمسؤولیات الامتثال الأقل صرامة، ومسؤولیات أقل في الخدمة والإدارة، وقلة خدمات التعلیم والاتصال التي سیتم تقدیمھا لك. ومع ذلك، إذا كنت لا تحتاج إلى أي من هذه الخدمات، والاستثمار في الجيش الجمهوري الايرلندي هو وسيلة مثالية لانقاذ لتقاعدك على المدى الطويل.

سبب آخر لوجود جهاز إيرا: "يمكن أن تتجمد 401 (k) في بعض الأحيان إذا انتقلت إلى الخارج، وبما أنك لا تعمل في الولايات المتحدة، أو لنفس الشركة التي أنشأت 401 (k)، قد يكون من المستحيل نقله إلى صاحب عمل أجنبي و / أو تقديم مساهمات فيه.ووجود حساب الاستجابة العاجلة هو أفضل بكثير بالنسبة لأولئك الذين يسافرون إلى الخارج، ولحسن الحظ يمكن تحويل 401 (ك) ق إلى إيرا إذا وجدت نفسك تعمل في بلد آخر ، يقول تري آرتشر، المستشار المالي الوافد، إنفينيتي فينانسيال سولوتيونس Ltd.، شانغاي، تشاينا.

4. لاكلوستر ريكوردكيبينغ

من الآمن القول أنك ربما لا تفهم التعقيدات المرتبطة بحفظ السجلات للأصول التي تراكمت في خطتك 401 (k). ومن المفارقات، حتى في عصر التكنولوجيا اليوم، حفظ السجلات لا يزال مسعى كثيفة العمالة، لا سيما إذا كان لديك سجلات يجب أن تتولد لسنوات عديدة. لجعل الأمور أكثر سوءا، حتى لو كان صاحب التسجيل الخاص بك يقوم بعمل مثالي بالنسبة لك، وربما كنت تعطي على الأرجح فقط أن صاحب التسجيل في الدرجة المتوسطة للخدمات التي يتم توفيرها، لأنك سوف تتوقع بلا شك السجلات الخاصة بك والبيانات أن يتم إنتاجها في الوقت المناسب، وخالية من أي أخطاء وسهو.

وبالنظر إلى المعايير والتوقعات العالية المفهومة، لن يقدم أي من مقدمي خدمات التقاعد تقريبا بيانات ودية للمستثمرين. وبدلا من ذلك، فإنها تميل إلى توليد ما يتطلبه القانون فقط. لسوء الحظ، ما هو مطلوب من قبل القانون ليس بالضرورة ما تحتاجه لإجراء تقييم مالي مفيد لاستراتيجية الاستثمار الخاصة بك.

للتخطيط بنجاح للتقاعد، عليك أن تعرف على أساس شهري ما هو رصيد حسابك بداية، وكم كنت وصاحب العمل ساهمت في حساب خطة التقاعد الخاص بك، وعدد من التحويلات أو السحوبات التي قمت بها خلال الفترة، ومقدار أي مكاسب أو خسائر واجهتها ورصيدك النهائي. لسوء الحظ، ربما لا يوفر سجل السجلات هذه المعلومات لك بطريقة سهلة الاستخدام.للحصول على ذلك، سيتعين عليك على الأرجح أن تأخذ المعلومات من بياناتك الشهرية أو ربع السنوية، وأن تنشئ جدول بيانات يمكنك استخدامه لتتبع معلوماتك.

وبمجرد الانتهاء من تجميع المعلومات بشكل صحيح، سوف تحتاج بعد ذلك لحساب معدل العائد السنوي الخاص بك يدويا من أجل إجراء تحليل شامل ومراجعة. كما يمكنك أن تقول ربما، هذا النوع من العمل يمكن أن تصبح وقتا طويلا جدا، وقد تتطلب المزيد من المهارات المالية مما تمتلكه حاليا. ومع ذلك، إذا لم تقم بتجميع هذا النوع من المعلومات، سيكون من المستحيل تقريبا بالنسبة لك لتحديد ما إذا كنت على الطريق الصحيح من حيث تحقيق أهدافك المالية على المدى الطويل. ولمعالجة هذه المشكلة، راجع المعايير العالمية لأداء الاستثمار من أجل معرفة كيفية إكمال هذا المسعى الهام. (للحصول على معلومات إضافية، انظر أيضا هل لديك مسؤول 401 (ك) المختصة؟ )

"في كثير من الأحيان، من الصعب أن تذهب من خلال بيان ربع السنوي الخاص بك وفك كيف تعمل استراتيجية الاستثمار الخاص بك.من خلال التشاور مع مستشار خارجي للرسوم فقط، يمكنك أن ترى كيف لديك 401 (ك) الاستثمارات هي في الواقع أداء وما هي التعديلات التي يمكن إجراؤها دون الحاجة إلى نقل إلى الجيش الجمهوري الايرلندي "، ويقول كارلوس دياس الابن، مدير الثروات، مجموعة الضرائب والضرائب إكسل ، بحيرة ماري، فلوريدا.

5. تصميمات خطة الاستثمار الفرعية وخيارات الاستثمار ذات الجودة الهامشية

من حيث تصميم خطة التقاعد، فإن الحكمة التقليدية في صناعة الاستثمار في الخطة 401 (ك) هي أن "أقل هو أكثر". والمقصود بهذا المفهوم هو أنه يمكن تطوير تصميم شامل لخطة التقاعد من خلال تقديم مجموعة من الخيارات الاستثمارية التي تغطي ما يقرب من خمس فئات من فئات الأصول. وهذه الفئات من حيث النظام النظري للمخاطر هي صناديق سوق المال أو صناديق القيمة الثابتة، وصناديق السندات الأساسية، وصناديق الرسملة الكبيرة، وصناديق الرسملة الصغيرة، والصناديق الدولية.

المفهوم وراء أقل هو أكثر محاولة من مجتمع الاستثمار لتبسيط مسؤولياتك اتخاذ القرارات الاستثمارية لتقليل تعقيد الخيارات الاستثمار الخاص بك. لسوء الحظ، في حين يمكنك تطوير محفظة متنوعة من خلال الاستثمار في الأموال التي تقع في هذه الفئات الخمس فئات الأصول، فمن المرجح جدا أنك سوف تحتاج أيضا إلى الوصول إلى الأموال تيبس والأموال ذات العائد المرتفع وصناديق الاستثمار العقاري وصناديق رأس المال متوسطة رأس المال ، وصناديق الأسواق الناشئة وصناديق السلع من أجل بناء محفظة شاملة قادرة على تلبية الاحتياجات المالية الخاصة بك على المدى الطويل.

"عندما أجد الخيار 401 (k) للعميل (أو سوببار) محدود، فإنني دائما أتطلع لمعرفة ما إذا كان لديهم نافذة سمسار ذاتي متاحة لهم، وهذا يسمح لهم بفتح حساب على" نافذة الوساطة "، وتفتح العديد من الخيارات الاستثمارية، ثم يدخل العميل مساهماته العادية في هذا الحساب مقابل الخيارات" العادية "401 (ك)"، تقول كارول بيرغر، سفب ®، بيرجر لإدارة الثروات، بيكتري سيتي، غا

بالإضافة إلى المشكلات المحتملة في تصميم خطة التقاعد الخاصة بك 401 (ك)، فإن جودة خيارات الاستثمار المعروضة في خطتك قد تكون أقل بكثير من المتوسط، خاصة إذا كنت مشاركا في خطة تقاعد صغيرة.لذلك، يجب عليك تقييم مدى شمولية تصميم خطة التقاعد 401 (ك)، وإجراء تحليل دقيق العناية الواجبة على الأموال التي يتم تقديمها في خطتك، قبل اتخاذ أي نوع من الاستثمار. وبمجرد الانتهاء من هذا التقييم، سيكون أفضل مسار للعمل الخاص بك هو إخطار إدارة الموارد البشرية الخاصة بك من أي التحسينات التي يتعين القيام بها. بالإضافة إلى ذلك، يجب عليك تعويض أي من أوجه القصور في خطة 401 (k) من خلال الاستثمار في مجموعة من صناديق المؤشرات من خلال حساب الاستجابة العاجلة الفردية. ( ) "خيار واحد يتم تجاهله بشكل متكرر للمستثمر الذي لديه اختيار ضعيف من خيارات الصناديق هو التحدث إلى صاحب العمل الخاص بك بشكل متكرر ، فإن أرباب العمل لا يحاولون عمدا أن يقدموا لك خيارات سيئة، وفي كثير من الأحيان يتم منحهم هذه الخيارات من قبل مستشار الخطة.إذا طلبتم خيارات مختلفة أو إضافية، فمن الممكن صاحب العمل سوف يقول نعم.العديد من أرباب العمل يبحثون عن هذا نوع من ردود الفعل "، ويقول كيرك تشيشولم، مدير الثروات في المجموعة الاستشارية المبتكرة في ليكسينغتون، ماس.

6. التعقيدات الضريبية المعقدة

يمكن القول إن أهم سمة خطة 401 (ك) هي المعالجة قبل الضريبة للتدفقات النقدية المستثمرة. هذه الميزة مهمة، لأنه إذا كان لديك المزيد من المال للاستثمار مقدما، يجب أن يكون لديك فرصة أكبر لتعزيز عوائد الخاص بك على الطريق. ومع ذلك، قبل قبول عمياء فرضية أن الاستثمار قبل الضرائب هو ميزة استثمارية كبيرة بالنسبة لك، نضع في اعتبارنا أنه عند سحب أموالك من خطة 401 (ك)، فإن كامل المبلغ الذي يتم سحبه سيتم فرض ضريبة على الدخل الشخصي الخاص بك ضريبة. في وقت لاحق، قد يكون هذا عيبا ماديا بالنسبة لك لأنه من المرجح جدا أن استراتيجية الاستثمار على المدى الطويل من شأنه أن يحقق مكاسب كبيرة على المدى الطويل التي كان ينبغي أن تخضع للضريبة على مستوى أقل بكثير من معدل ضريبة الأرباح الرأسمالية. وبما أن هذه المكاسب ستخضع للضريبة كدخل في إطار هيكل خطة 401 (ك)، فإن ميزتك قبل الضرائب التي تم تصورها على الواجهة الأمامية ستقابلها درجة معينة من العيب الضريبي على الطرف الخلفي.

تقييم الآثار الضريبية هو مسعى صعب للغاية لأن حالتك الضريبية قد تتغير بمرور الوقت، وقد تتغير قوانين الضرائب بمرور الوقت أيضا. وبالإضافة إلى ذلك، سيستمر تطوير خطط جديدة لخطط التقاعد في المستقبل. لذلك، ما يبدو وكأنه صفقة جيدة اليوم قد يكون جيدا جدا صفقة سيئة غدا. وبالنظر إلى جميع أوجه عدم اليقين المرتبطة بالضرائب، فمن المحتمل ألا تستند إلى قرارك للمساهمة في خطة 401 (K) من خلال مراعاة أي نوع من المزايا الضريبية المتصورة.

الخلاصة

في حين أن 401 (k) الخطط هي جزء مهم من حزمة مزايا الموظفين الخاصة بك، فإن القضايا المرتبطة ببعض أحكامها مشكلة جدا.

"المشكلة الأخيرة هي أن الأصول الخاصة بك 401 (ك) ليست سائلة، والخبر السار هو أنه على المدى الطويل، والأخبار السيئة هي أنه على المدى الطويل وليس متاحا بسهولة، لذلك تأكد التي لا تزال توفر ما يكفي على الخارج لحالات الطوارئ والنفقات قد يكون لديك قبل التقاعد.لا تضع جميع مدخراتك في حسابك 401 (k) حيث لا يمكنك الوصول إليها بسهولة، إذا لزم الأمر، "يقول دان ستيوارت، كفا، رئيس شركة ريفير لإدارة الأصول، شركة دالاس، تكساس.

إذا كنت تدفع اهتماما وثيقا بهذا الموضوع وغيره من القضايا الأخرى التي تمت مناقشتها سابقا، ولعب دورا نشطا في الإعداد لمستقبلك المالي، يجب أن تكون قادرا على التخفيف من السمات السلبية لخطة 401 (ك) والتنقل في طريقك بطريقة تسمح لك

لمزيد من القراءة ذات الصلة، راجع أيضا

401 (k) الرسوم التي تحتاج إلى معرفتها و نظرة عن قرب في روث 401 (k) .