توفر صناديق التداول المتداولة للمستثمرين الأفراد إمكانية الوصول إلى العديد من الاستراتيجيات نفسها التي تستخدمها صناديق التحوط والمستثمرين من المؤسسات، بما في ذلك المشتقات الغريبة. وتسمى هذه الفئة أيضا بالاستثمارات البديلة، وهي تتيح الفرصة للمستثمرين المحافظين لاختيار صناديق الاستثمار المتداولة لتنويع محافظهم في حين يمكن للمضاربين أن يزيدوا من تعرضهم للسوق وتذبذب حيازاتهم بأموال مالية.

مع تدفق مستمر من صناديق الاستثمار المتداولة الغريبة والمعقدة التي تتدفق باستمرار في السوق، والتحدي للمستثمرين هو العثور على الأموال التي توفر أفضل تناسب مع أهدافها الاستثمارية. إن النظر في العوامل التالية يمكن أن يساعدك على اتخاذ قرارات مستنيرة بشأن صناديق الاستثمار المتداولة الصحيحة لمحفظتك.

أنواع صناديق الاستثمار المتداولة الغريبة

ضمن فئة المشتقات الغريبة، يمكن إجراء الاستثمارات في مجموعة واسعة من فئات الأصول باستخدام استراتيجيات ومعايير مختلفة. وتشمل فئات الأصول الأسهم، والدخل الثابت والسلع، مع استراتيجيات تشمل طويلة أو قصيرة أو باستخدام الرافعة المالية.

تشمل المعايير الخاصة بصناديق الأسهم مؤشر ستاندرد اند بورز 500 ومؤشر راسل لعام 2000 والمؤشرات الخاصة بكل قطاع. وتشمل مؤشرات الدخل الثابت مؤشرات الخزينة، وعوائد الغلة العالية، ومقايضات العجز عن السداد.

يمكن للمستثمرين أيضا شراء صناديق الاستثمار المتداولة المتحوط لها والتي تشمل أسواق متعددة، وإدارة العقود الآجلة واستراتيجيات المراجحة. وعادة لا ترتبط هذه الاستراتيجيات بفئات الأصول الرئيسية وتستخدم عادة لتنويع المحفظة.

فهم الاستراتيجية

المشتقات الغريبة المعبأة في صناديق الاستثمار المتداولة يمكن أن تكون سيف ذو حدين. من جهة، يمكن الوصول إليها، لا تتطلب الحد الأدنى من الاستثمارات وعادة ما تكون سائلة جدا. من ناحية أخرى، قد يكون من الصعب فهم استراتيجيات الاستثمار، ويمكن أن يكون التقلب أكبر بكثير من صناديق الاستثمار المتداولة التي تتبع مؤشرات الأسهم أو السندات. على سبيل المثال، بروشاريس كدز شورت نورث عامر هي كردت (باتس: ويد ويدبش كدز شر am33 49 + 3. 00٪ كريتد ويث هيستوك 4. 2. 6 ) يسمح للمستثمرين للمراهنة ضد جودة الائتمان لسوق السندات ذات العائد المرتفع في أمريكا الشمالية عن طريق تقصير مقايضات التخلف عن السداد القائم على المؤشرات.

بالإضافة إلى كونها استراتيجية معقدة للغاية، يجب على الصندوق أن يدفع قسيمة على المركز القصير. والنتيجة هي أن أسهم الصندوق يمكن أن تنخفض من حيث القيمة، حتى لو كانت السوق ذات العائد المرتفع مستقرة نسبيا. الوجبات الجاهزة هي أن المشتقات الغريبة يمكن أن يكون لديها الكثير من الأجزاء المتحركة التي تؤثر على الأداء، لذلك بذل العناية الواجبة قبل الشراء.

تحمل المخاطر وملاءمتها

لا يمكنك بالضرورة شراء صناديق الاستثمار المتداولة التي تتألف من مشتقات غريبة بالضرورة أن تشتريها.قبل إجراء عملية الشراء، تأكد من أن الصندوق الذي تفكر فيه يقع ضمن مدى تحملك للمخاطر وهو مناسب لأهدافك الاستثمارية.

على سبيل المثال، ديريكسيون دايلي S & P500 بول 3X إتف (نيزاركا: سبكسل سبسلديركس ديلي S & P50041 63 + 0 41٪ كريتد ويث هيستوك 4. 2. 6 أضعاف تقلب مؤشر S & P 500. وقد يكون هذا الصندوق هو الاختيار الصحيح للمضاربين الذين يتحملون المخاطر، ولكن من غير المرجح أن يكون غير مناسب للمتقاعدين الذين يعيشون على دخل ثابت.

الجدول الزمني للاستثمار

بصفة عامة، فإن الجدول الزمني القصير يتطلب نهجا أكثر تحفظا وتنوعا للاستثمار، في حين أن محفظة بنيت على المدى الطويل يمكن أن تشمل مواقف أكثر قوة. على سبيل المثال، إذا كنت تخطط لاستخدام جزء أو محفظتك الاستثمارية بأكملها لدفع دفعة أولى على منزل في المدى القريب، قد ترغب في النظر في صناديق الاستثمار المتداولة التي تم التحوط أو لا ترتبط بمحفظتك الحالية من أجل الحد من التقلب.

مثال لصندوق الاستثمار المتداول الذي لا يرتبط مع فئات الأصول التقليدية هو تحوط الذكاء

متعدد الإستراتيجيات المقتفي إتف (نيزاركا: قاي كايندكسيق إتف Tr30 18-0٪ كريتد ويث هيستوك 4. 2. 6 ). هذا الصندوق هو صندوق من األموال يهدف إلى محاكاة أداء صندوق التحوط المعدل حسب المخاطر. وبلغ العائد الإجمالي السنوي لمدة خمس سنوات لصندوق الاستثمار المتداول 1.72٪ اعتبارا من 17 فبراير 2016، مما يشير إلى أن الصندوق قام بعمل جيد لتقليل تقلب المحفظة.

بصفة عامة، يوفر الجدول الزمني للاستثمار أطول فرصة لتكون أكثر عدوانية مع الاستثمارات الخاصة بك. ويرجع ذلك إلى حد كبير إلى وجود الوقت لركوب الخسائر على المدى القصير دون الحاجة إلى القلق حول دفع دفعة وشيكة، وتمويل الرسوم الدراسية باهظة الثمن أو دفع ثمن عطلة حلم.

اعتمادا على التسامح مع المخاطر والاستراتيجية الخاصة بك، إتفس الغريبة توفر مجموعة واسعة من الخيارات الاستثمارية العدوانية، بما في ذلك الاستدانة طويلة وقصيرة الأسهم والذهب والفضة والنفط الأموال. إذا كنت تفكر في شراء الأموال ذات الرافعة المالية، عليك أن تدرك أنها عادة لا يوصى بأنها شراء وشراء الاستثمارات وغالبا ما تستخدم من قبل المهنيين للتجار قصيرة الأجل.

الخلاصة

صناديق الاستثمار المتداولة المؤلفة من مشتقات غريبة توفر للأفراد إمكانية الوصول إلى الاستثمارات التي كانت متاحة فقط لصناديق التحوط والمستثمرين من المؤسسات. ومع ذلك، فإن هياكل هذه الصناديق يمكن أن تكون معقدة وتعرض المزيد من المخاطر مما قد تتوقعه. قبل الاستثمار، بذل العناية الواجبة الخاصة بك لضمان الأموال التي تفكر في أداء لتوقعات ومناسبة لمحفظتك.