فكر في تنويع محفظتك من خلال صناديق تداول السلع المتداولة (إتفس). وتشير العديد من الدراسات إلى إضافة استثمار سلع معتدلة إلى محفظتك يمكن أن تقلل من التقلب وزيادة عوائد الاستثمار الكلي. وجدت مورنينغستار أنه من 1991 إلى 2011، تفوقت محفظة تتكون من 32٪ من الأسهم، و 40٪ من السندات و 28٪ من السلع الأساسية على تخصيص 60٪ من الأسهم و 40٪ من السندات. قد يكون عام 2016 وقتا مفيدا بشكل خاص لإضافة السلع إلى محفظتك الاستثمارية، حيث يعتقد العديد من المحللين أن أسعار السلع الأساسية مثل النفط والذهب قد تكون قاعت ومن المرجح أن تتحول.

العديد من المستثمرين يخجلون من الاستثمار في السلع الأساسية بسبب عدم الإلمام أو عدم الراحة مع أسواق العقود الآجلة عالية الاستدانة حيث يتم تداول السلع. ومع ذلك، هناك العديد من صناديق الاستثمار المتداولة القائمة على السلع الأساسية التي توفر إمكانية الوصول إلى استثمارات السلع غير المصفاة. صناديق الاستثمار المتداولة بشكل عام، مع نسب نفقاتها المنخفضة بالنسبة للصناديق الاستثمارية، هي أداة استثمارية متزايدة الشعبية.

أنواع صناديق الاستثمار المتداولة القائمة على السلع

يمكن للمستثمرين الاختيار من بين ثلاثة أنواع أساسية من صناديق الاستثمار المتداولة القائمة على السلع الأساسية استنادا إلى أهدافهم واستراتيجياتهم الاستثمارية الشخصية. صناديق الاستثمار المتداولة المادية، مثل سبائك الذهب، هي صناديق الاستثمار المتداولة شعبية في قطاع المعادن الثمينة. وتميل صناديق المؤشرات المتداولة هذه إلى تتبع السعر الفوري للسلعة الأساسية بشكل وثيق. هناك أيضا صناديق الاستثمار المتداولة التي تعقد العقود الآجلة للسلع، وتتبع أسعار عقود السوق الآجلة المقابلة.

يمكن للمستثمرين أيضا اعتبار صناديق الاستثمار المتداولة التي تستثمر في الأسهم ذات الصلة بالسلع الأساسية. على سبيل المثال، بدلا من الاستثمار في إتف التي تمتلك العقود الآجلة للنفط، يمكنك الاستثمار في صناديق الاستثمار المتداولة التي تمتلك مخزونات في شركات النفط مثل إكسون موبيل.

السلع إتف استراتيجيات الاستثمار

يمكن للمستثمرين اختيار صناديق الاستثمار المتداولة التي تركز على سلعة معينة (مثل الذهب)، التي تركز على قطاع السوق (مثل الطاقة) أو التي تعرض على نطاق واسع لأسواق السلع الأساسية. علی سبیل المثال، یستثمر صندوق الاستثمار التابع لشرکة إشارس S & بسسي علی أساس سلعة واسعة من العقود الآجلة علی السلع الأساسیة، بما في ذلك المعادن النفيسة والثروة الحیوانیة والحبوب.

يمكن للمستثمرين البحث عن صناديق تداول متداولة من خلال قاعدة بيانات إتف عن طريق البحث عن نوع إتف الذي يهتمون به. وهذه طريقة جيدة لمعرفة المزيد عن صناديق الاستثمار المتداولة المحددة، مثل صافي أصولها وأحجام التداول ونسب المصروفات والممتلكات الخاصة.

ينبغي للمستثمرين النظر في كيفية استخدام استثمارات صناديق الاستثمار المتداولة للسلع الأساسية لاستكمال الاستثمارات الأخرى في محافظهم. علی سبیل المثال، یمکن أن یستثمر الاستثمار في صنادیق الاستثمار في السلع الأساسیة للذهب في تنویع وتنوع محفظة. ويمكن أيضا أن تستخدم صناديق الاستثمار المتداولة هذه للتحوط من الاستثمارات الأخرى. إذا كان لدى المستثمر بالفعل عدد كبير من أسهم شركات النفط، فإنها يمكن أن تحوط جزئيا هذا الاستثمار من خلال استثمار إتف معكوس التي تستثمر في النفط، والتي ينبغي أن تستفيد في حال انخفاض سعر النفط التي قد تؤثر سلبا على حقوق المساهمين الاستثمارات في شركات النفط.

مزايا صناديق الاستثمار المتداولة

توفر صناديق الاستثمار المتداولة للمستثمرين بعض المزايا على الصناديق الاستثمارية، مثل ميزة ضريبة الأرباح الرأسمالية. وعادة ما تكون ضرائب أرباح رأس المال أقل مع صناديق الاستثمار المتداولة مقارنة بصناديق الاستثمار المشترك بسبب اختلاف هيكل الاستثمارات. يتم فرض ضريبة على الأرباح الرأسمالية فور تحقيقها في صفقة تداول يومية، ولكن مع صناديق الاستثمار المتداولة لا تخضع للضريبة حتى تباع.

نسب المصروفات أقل بكثير بالنسبة لصناديق الاستثمار المتداولة حيث يتم تداولها بحرية على مدار اليوم في البورصات العادية، في حين يمكن بيع أسهم صناديق الاستثمار المشترك فقط في سعر إغلاق صافي قيمة الأصول في اليوم.