في البداية استخدمت في أوروبا كطريقة أخرى لتداول خيارات العملات، وقد اكتسبت خيارات تداول خيارات الدفع الواحد (سبوت) القبول في أسواق أخرى أيضا. ويمكن للمستثمرين الذين يتعلمون الاستثمار أن يفكروا في استخدامها، لأنها توفر طريقة أخرى لتوليد الربح وانخفاض المخاطر. إذا كنت تولد فوائد الربح - وربما على الأرجح - قراءة لمعرفة المزيد عن رؤية خيارات سبوت.
ما هي خيارات سبوت؟
تسمح خيارات سبوت للمستثمر بتعيين الشروط التي يجب استيفائها لتلقي العوائد المطلوبة. إعداد هذا النوع من الخيارات ينطوي على ثلاث خطوات:
- يحدد المستثمر سيناريو التداول الذي لديه أفضل تحليلات، وفقا لتحليله، بما في ذلك المقايضة بمكافأة المخاطر.
- يحدد الوسيط احتمال الوفاء بالشروط ويقترح علاوة مناسبة. سعر الخيار أو القسط الذي يقتبسه الوسيط سيعتمد على احتمال حدوث السيناريو.
- يمكن للمستثمر أن يوافق على دفع القسط ثم شراء الخيار أو إيقافه. عادة، يمثل سعر الخيار أو العلاوة نسبة مئوية من تلك العوائد.
هذا النوع من الترتيبات غالبا ما يسمى "خيار ثنائي" من قبل العديد من الوسطاء خارج الولايات المتحدة، لأن نوعين فقط من العوائد ممكن للمستثمر:
- عندما تحدد الشروط تحدث الأطراف، يقوم المستثمر بجمع مبلغ العوائد المتفق عليه.
- إذا لم تحدث هذه الشروط، يفقد المستثمر القسط الكامل المدفوع للوسيط.
خيارات سبوت هي خيارات وضع الفانيليا وخيارات الاتصال التي يتم تعيين قيمتها حسب السيناريو الشرطي، وليس فقط السعر وتاريخ انتهاء الصلاحية.
- مزايا وعيوب
مثل معظم تقنيات الاستثمار، هناك مزايا عند استخدام خيارات سبوت:
- بينما تختلف قليلا عن الخيارات العادية، خيارات سبوت هي سهلة للتجارة. مع خيار عادي قد لا تكون قادرة على إغلاق الموقف، حيث لا أحد على استعداد لاتخاذ الجانب الآخر. مع خيارات سبوت، وهذا هو أبدا مشكلة، لأن هناك أبدا حاجة لإغلاق الموقف - بل هو التجارة من جانب واحد.
- خيارات سبوت تعطيك الفرصة لخلق سيناريوهات مختلفة تسمح باختيار بالضبط ما تعتقد أنه سيحدث في السوق. في الواقع، والمستثمرين الذين يستخدمون خيارات سبوت تحديد خصائص التجارة.
- مع خيارات سبوت، يقتصر خطر الهبوط على القسط المدفوع.
- يحدد سيناريو الخيار المكافأة، لذلك يعرف قبل الدخول في الصفقة. قبل الالتزام بالتجارة، أنت تعرف التبادل بين المخاطر والمكافأة.
خيارات سبوت أيضا عيوبها:
- وبمجرد الانتهاء من شراء الخيار سبوت، فإنه لا يمكن تداولها لإغلاق الموقف. إذا تغيرت الظروف، لا يمكنك تغيير عقلك وبيع الخيار.
- يحدد وسيطك القسط الذي ستدفعه بناء على العوامل التي تحددها، بما في ذلك الضمان الأساسي وسعر الإضراب وتاريخ انتهاء الصلاحية.يمكنك فقط قبول أو رفض دفع قسط.
- من الصعب التنبؤ بالفترة الزمنية المحددة وسعر الإضراب للسيناريو الذي تقترحه. وهذا يمكن أن يجعل من الصعب تحقيق هدفك للتجارة. لحسن الحظ، وأنواع مختلفة من الخيارات سبوت تساعد على التخفيف من هذا العيب.
أنواع سبوت أو الخيارات الثنائية
خيارات سبوت تأتي في العديد من الأصناف، مما يتيح للمستثمرين المرونة لتلبية احتياجاتهم. وفيما يلي بعض أنواع أكثر شيوعا:
لمسة واحدة
عند شراء خيار لمسة واحدة، والتجار تعيين تاريخ انتهاء الصلاحية والهدف سعر محدد يعتقدون أن الأمن الأساسي سوف يحقق لتلقي تعويضات. نوع آخر من الخيار سبوت هو "أعلى / أسفل"، حيث كنت تعتقد أن الأمن الكامن سينتهي صعودا أو هبوطا على سعر التسوية اليوم السابق. إذا اخترت بشكل صحيح، يتم دفع لك. إذا كنت مخطئا، تفقد قسط الخاص بك.
على سبيل المثال، لنفترض أنك بصفتك متداولا في الفوركس، فإنك تصعد على زوج العملات ور / أوسد خلال الأسبوعين المقبلين. في هذه الحالة، يجب عليك شراء سبوت لمسة واحدة تنتهي في غضون أسبوعين.
لا تعمل باللمس
عند شراء هذا النوع من الخيارات، تقوم بتعيين مبلغ الربح الذي سوف تقوم به إذا - وفقط إذا - الأمن الضمني لا تصل إلى نقطة السعر المحدد قبل وقت معين. وبعيدا عن السعر هو من نقطة السعر، وأقل احتمال دفع تعويضات، لأن هناك احتمال أكبر أن الأمن الأساسي لن تلمس سعر الإضراب.
في هذه الحالة، كمتداول فوركس تعتقد أن زوج يورو / دولار ور / أوسد سيبقى مستقرا للأسبوع القادم. شراء سبوت لا اللمس التي تنتهي في أسبوع واحد سيكون الطريق للذهاب.
مزدوجة بلمسة واحدة
مع خيار مزدوج بلمسة واحدة، يمكنك اختيار اثنين من نقاط السعر وتعيين الربح الذي سيجعل إذا ضرب أحد. وعادة ما تستخدم الخيارات المزدوجة بلمسة واحدة عندما يتوقع المتداولون ظروف السوق شديدة التقلب ولكنهم لا يعرفون الاتجاه الذي سيتخذه السوق. وفي هذه الحالة، تتشابه الخيارات المزدوجة بلمسة واحدة مع الخيارات طويلة المدى أو الخنق.
مزدوجة لا تعمل باللمس
خيارات مزدوجة لا اللمس هي عكس خيارات مزدوجة لمسة واحدة. يمكنك شرائها عندما تتوقع سوقا ذات نطاق محدد مع تقلب منخفض نسبيا. بشكل عام، يكون هذا النوع من الخيارات مربحا خلال فترات التوحيد التي عادة ما تتبع تحركات السوق الهامة.
غالبا ما يجمع التجار بين أنواع الخيارات المختلفة لبناء استراتيجيات تداول الخيارات الخاصة بهم. من خلال ربط أنواع الخيارات المختلفة، يتمكن التجار من التقليل من المخاطر التي يتعرضون لها. يستخدم بعض التجار خيارات سبوت للتحوط من محافظهم.
توفر
يمكن للمستثمرين الأفراد شراء سبوت أو الخيارات الثنائية من خلال معظم منصات تداول العملات الأجنبية والخيارات. معظم الوسطاء لديهم اسم خاص بهم لنوع خيارات سبوت التي تقدمها. والبعض الآخر خارج الولايات المتحدة ندعو لهم الخيارات الثنائية.
الخط السفلي
مع سبوت أو الخيارات الثنائية، يمكن للمستثمرين تعيين سعرهم الخاص وتاريخ انتهاء الصلاحية، مما يتيح لهم السيطرة الكاملة على الصفقة. ويستند القسط الذي يقتبسه الوسيط إلى احتمال تحقيق السيناريو.عندما يتلقى المتداول الخيار أقساط قسط، وقال انه / انها يمكن تقييم التبادل المخاطر مكافأة وتقرر ما إذا كان لاستكمال التجارة. إذا كان المستثمر يكتب خيارا ولا يحب الاقتباس قسط، ليس هناك أي التزام لشراء الخيار. ومع ذلك، بمجرد شراء خيار سبوت، المستثمر عالق معها.
تسمح خيارات سبوت للمستثمرين بتأسيس مركز لرأس مال أقل من اللازم من أجل خلق وضع نقدي نموذجي في السوق. يمكن للمستثمرين استخدام سبوت أو الخيارات الثنائية للمضاربة على تحركات السوق في المستقبل قبل الأحداث الرئيسية، وتوفير وسيلة أخرى للتحوط محفظتها أو التكهن على النتيجة.
أوبتيون فولاتيليتي
معرفة كيف يعمل السوق فيما يتعلق بالتقلب يمكن أن يفتح عالما جديدا من الفرص.
هاو تو سبوت بنسيون فرود
لا تدع إحتيال التقاعد يهدد حياتك المعيشية بعد التقاعد. وإليك ما لمشاهدة.
ما الخيار الأفضل في صندوق الاستثمار المشترك: خيار النمو أو خيار إعادة استثمار الأرباح؟
عند اختيار صندوق مشترك، يتعين على المستثمر أن يقدم عددا لا حصر له من الخيارات. ومن بين القرارات الأكثر إرباكا الاختيار بين صندوق له خيار للنمو وصندوق له خيار لإعادة استثمار الأرباح. ولكل نوع من أنواع الصناديق مزاياه وعيوبه، وسيتوقف البت في ما هو أفضل ملاءمة على احتياجاتك وظروفك الفردية كمستثمر. ويعني خيار النمو في الصندوق المشترك أن المستثمر في الصندوق لن يحصل على أية أرباح قد تدفعها أسهم الصندوق المشترك.