تستمر استراتيجيات بيتا الذكية في الحصول على البخار. وعلى الرغم من وجود 771 صندوقا صغيرا من الأسهم المتداولة في البورصة (إتفس) في السوق، إلا أنه لا يوجد سوى 22 صندوقا من صناديق الاستثمار المتداولة ذات الدخل الثابت الذكية. تمتلك صناديق الاستثمار المتداولة في بيتا الذكية الآن أكثر من 500 مليار دولار في الأصول في حين أن الإخوة ذوي الدخل الثابت لديهم 5 دولارات فقط. 2 بليون.

إذا لم تكن متأكدا من تعريف إتف بيتا الذكية، فهناك العديد من الاختلافات. وهي تستخدم أساسا التحليل الفني أو الأساسيات بدلا من رسملة السوق من أجل تحديد الحيازات. بدلا من النظر في إتفس الأسهم الأكثر شعبية الذكية إتفس، دعونا نلقي نظرة على عدد قليل من صناديق الاستثمار المتداولة الذكية بيتا التي حققت أداء جيدا. (لمزيد من المعلومات، راجع: بيتا الاستراتيجية / الذكية: ما يجب على المستثمرين معرفته .

- 1>>

3 سمارت بيتا ذات الدخل الثابت إتفس

ذي بويرشاريس الأساسية العائد المرتفع يتداول بونغد إتف (فب) يتتبع السعر والناتج لسندات رافي U. S. العائد العالي 1-10 مؤشر. ويستند وزنها على القيمة الدفترية والتدفق النقدي للشركة المصدرة. وتستثنى من ذلك الإعانات الواردة أدناه باء (غير المرغوب فيه). وبما أن فب یقوم بتصنیف أعلی من التصنیفات الائتمانیة، لیس لدیھا عائد توزیعات أرباح عالیة بشکل استثنائي. ثم مرة أخرى، فإنه من المشكوك فيه أن العديد من المستثمرين سوف يشكو من عائد توزيعات الأرباح بنسبة 53٪، ولا سيما عندما تقدر فب 9. 56٪ حتى الآن. فب لديها صافي الأصول من 958 $. 45 مليونا. لديها أعلى قليلا من متوسط ​​نسبة المصروفات من 0. 50٪. متوسط ​​حجم التداول اليومي على مدى الأشهر الثلاثة الماضية هو 217، 379. (للمزيد من المعلومات، انظر: هل يمكن أن تكون صناديق الاستثمار المتداولة الذكية بيتا تريليون ماركيت بحلول عام 2020؟ )

تتعامل استراتيجية فيد كور كورب المتحدة للسندات (ففد) مع العائد الإجمالي لمؤشر إستراتيجية السندات الأساسية في الولايات المتحدة. ويزيد من الوزن القطاعات مع تقييم إيجابي والزخم. فند لديه صافي أصول 460 $. 73 مليون ويأتي مع نسبة حساب 0. 48٪. وقدرت هذه النسبة بنسبة 68٪ حتى تاريخه، وتنتج حاليا 1.44٪. هذا العائد المنخفض من المرجح أن يكون جزءا من السبب في انخفاض متوسط ​​حجم التداول اليومي من 24، 595. (للمزيد، انظر: إتفس الذكية بيتا: إيجابيات وسلبيات .)

تسعى شركة إق إق كوربوراتيون بلوند بوند لتتبع سعر ومعدل مؤشر إق كوربوراتيون بلوس بوند U. S. ويستند وزنها على الزخم السعر. القابضة هي صناديق الاستثمار المتداولة الأخرى، وليس السندات الفردية. تعرض أغب التعرض لسندات الخزانة والأوراق المالية المدعومة بالرهن العقاري وسندات الشركات وسندات الأسواق الناشئة المقومة بالدولار. ووفقا لهذه الصفحة الموجزة لصندوق الاستثمار الأوروبي: "يسعى إلى التفوق على الكون المقوم بالدولار الأمريكي، الذي يخضع للضريبة، والدخل الثابت من خلال استخدام استراتيجية استثمار الزخم، التي تسعى إلى تتبع استمرار الاتجاهات الحالية في السوق. "أغب أكبر خمس مقتنيات هي لديش إيبوكس IGCB121. 16 + 0.3٪ كريتد ويث هيستوك 4. 2. 6 (28٪ من الأصول)، فمبس (26٪)، فسيت (21٪)، مبغ (13٪) و مب (9٪). كيفية تقييم استراتيجيات إيتف سمارت بيتا .)

المقاييس الرئيسية

يقارن الرسم البياني أدناه المقاييس الرئيسية لهذه المؤشرات الثلاثة المتداولة لسندات بيتا الذكية.

صافي الأصول	صافي الأصول نسبة	السنة إلى التاريخ الأداء	أرباح الأسهم	المجلد
فب	$ 958. 45 مليون	0. 50٪	9. 56٪	4. 53٪	217، 379
فند	$ 460. 73 مليون	0. 48٪	5. 68٪	1. 44٪	24، 595
أغب *	$ 207. 32 مليون	0. 25٪	1. 85٪	2. 91٪	160، 792

* ملاحظة: كان تاريخ تأسيس أغب هو 9 مايو 2016. لا يشمل الأداء حتى تاريخه العام بأكمله.

الخلاصة

كانت جميع صناديق الاستثمار الثلاثية الذكية في بيتا قد فازت حتى الآن هذا العام. وهذا لا يعني أنهم سيظلون فائزين، ولكنهم قد يكونون جديرين بإجراء المزيد من البحوث من أجل النظر في الاستثمار. <لمزيد من المعلومات، انظر: بناء أفضل مصيدة فئران مع صناديق الاستثمار المتداولة الذكية. )

لا يوجد لدى دان موسكويتز أي مراكز في إتفس المذكورة في هذه المقالة.