كانت المعاشات السنوية المتغيرة دائما هجينة مثيرة للاهتمام: منتج تأمين جزء واحد، وسيارة استثمار جزء واحد. بعد تمويل حسابك، تتلقى سلسلة من الدفعات مدى الحياة، تماما مثل الأقساط الثابتة. ولكن بدلا من الاستقالة بنفسك إلى معدل عائد متواضع، يمكنك اختيار سلسلة من الحسابات الفرعية التي تشبه صناديق الاستثمار التي توفر إمكانية زيادة رصيدك. (للحصول على خلفية أكثر دقة، راجع الحصول على القصة الكاملة على المعاشات السنوية المتغيرة ).

ومع ذلك، هناك سعر قد تدفعه مقابل ربط المعاش السنوي بأسواق الأسهم والسندات: فرصة أن يفقد حسابك قيمة فعلية بمرور الوقت. وقد حاول عدد من المصدرين إخماد هذه المخاوف من خلال تقديم دراجين مضمونين. وسوف يكلفك المزيد، ولكن على الأقل لديك ضمان بأن دفعات في وقت لاحق لن ينجرف بسبب الانكماش الاقتصادي.

مضمونة مدى الحياة سحب الفوائد

خيار واحد للمشترين السنوي هو مضمون مدى الحياة سحب الفوائد (غلوب). كما يوحي اسمها، يسمح لك المتسابق بسحب مبلغ سنوي أدنى من حسابك لبقية حياتك. المبلغ الفعلي يعتمد على عند بدء سحب الأموال. يمكن أن يبلغ من العمر 60 عاما أن يخرج 4٪ من المبلغ الأساسي سنويا، في حين يسمح لشخص ينتظر حتى سن 80 أن يأخذ المنزل 6٪ أو 7٪.

ما يجعل هؤلاء الدراجين فريدة من نوعها هو أنها تفرق بين قيمة الاستثمارات الخاصة بك - وهذا هو، رصيد حسابك - وقاعدة "المنفعة الخاصة بك. "على الرغم من أن قيمة حسابك يمكن أن تنخفض نظريا بسبب ظروف السوق، فإن المبلغ الأساسي الذي يتم حساب الحد الأدنى للسحب لا يزال مضمونا.

تمكنك بعض أحكام غلوب من ربط السحوبات بأعلى قيمة للحساب حتى الآن، حتى لو تم إسقاطها منذ ذلك الحين. لنفترض أن حسابك كان بقيمة 100 ألف دولار عند خروجك من المتسابق، ولكن بعد عامين ارتفع إلى 120،000 دولار بسبب مكاسب سوق الأسهم. الآن، ينخفض ​​إلى 90،000 دولار أمريكي. إذا سمح لك بانسحاب 4٪ كل عام، لا يزال بإمكانك الحصول على مبلغ 4، 800 دولار، وذلك لأن المصدر يحسب قاعدة الاستحقاقات استنادا إلى قيمة الذروة في حسابك (120، 000 x 0 04)، وليس قيمتها الحالية.

الشكل 1. المعاشات المتغيرة مع ضمان سحب مدى الحياة في بعض الأحيان تسمح لك لقفل في أعلى قيمة حسابك، حتى لو كان ينبغي إسقاط في وقت لاحق. ويستند المبلغ الذي يمكن سحب خالية من العقوبة على هذه القيمة الذروة.

المصدر: مجموعة الطليعة

مضمون الحد الأدنى من الدخل

نوع آخر شائع من المتسابق هو مضمون الحد الأدنى من الدخل الدخل (غميب)، مما يثبت "الطابق" لدفعات حياتك عند إلغاء العقد الخاص بك (أن هو تحويل الاستثمار الخاص بك إلى تيار من المدفوعات).نموذج غميب المعتمد لحسابك مع معدل فائدة محدد - ربما 4٪ أو 5٪ - حتى لو كانت المحافظ الأساسية في حسابك تفقد القيمة. وبالتالي، يمكن أن تنمو قاعدة المنافع الخاصة بك، على الرغم من أن رصيد الحساب آخذ في التناقص.

عادة، يتطلب غميبس فترة عقد من 7-10 سنوات. ومع ذلك، تسمح لك بعض الخطط بإجراء عمليات سحب من حسابك في غضون ذلك. فقط حذار أن القيام بذلك يقلل من مدفوعات مدى الحياة الخاص بك مرة واحدة تبدأ مرحلة الإشعار.

على سبيل المثال، يقوم متسابق "جي إم بي بلس بلس" (ميتليف)، على سبيل المثال، بتثبيت قاعدة المنافع الخاصة بك (على أساس مركب) بنسبة 4٪ سنويا. يمكنك أن تأخذ ما يصل إلى 4. 5٪ الانسحاب السنوي، وفي هذه الحالة تتخلى عن الائتمان. أو، إذا كنت تأخذ الانسحاب 2٪، فإن المؤمن سوف الائتمان لك الفرق 2. 5٪ (4. 5٪ - 2٪ = 2. 5٪). لذلك، كلما كنت أطول من اتخاذ على سحب، أكبر المدفوعات دخلك سيكون في نهاية المطاف.

الشكل 2. المعاشات مع ضمان الحد الأدنى للدخل فائدة متسابق تسمح لك عموما لسحب خلال فترة الانتظار 7-10 سنوات. ومع ذلك، يؤدي ذلك إلى إعاقة نمو "قاعدة المنفعة".

المصدر: ميتليف

كما هو الحال مع غلوبس، قد يكون لديك خيار "زيادة" قاعدة المنافع الخاصة بك إذا كانت استثماراتك جيدة. حتى إذا كان لديك 100 $، 000 الاستثمار يطلق النار على ما يصل إلى 130 $، 000، ويقول، بعض الدراجين تسمح لك لقفل في أعلى قيمة.

استخدام هذه الميزة يمكن أن تنطوي على مقايضة، ومع ذلك. في بعض الحالات، تؤدي زيادة قاعدة المنفعة إلى إعادة تشغيل فترة الانتظار قبل أن تتمكن من البدء في تلقي الدفعات الثابتة. ولذلك، فإن التراجع عن هذا المسار ليس مناسبا للجميع.

صفقة جيدة؟

في حين يوفر الدراجين فائدة مضمونة شبكة أمان لطيفة، وأنها لا تأتي بتكلفة. وعادة ما تكون الرسوم في أي مكان بين 0. 5٪ و 1. 25٪ سنويا، حسب مقدم الخدمة.

المشكلة هي أن هذه التكلفة تضاف إلى سعر حاد بالفعل تزين معظم المعاشات السنوية المتغيرة. وكثيرا ما يكون مجموع النفقات السنوية أكثر من 2٪ كما هو. رمي في متسابق اختياري، والرسوم الخاصة بك يمكن بسهولة أعلى 3٪. هذا هو لدغة ضخمة من البيض تقاعد العش الخاص بك.

لم نناقش حتى رسوم الاستسلام حتى الآن. يجب أن تسحب أموالك قبل الموعد المحدد، بعض العقود ستعاقبك بنسبة تصل إلى 7٪ أو 8٪ من مديرك (النسبة المئوية تنخفض تدريجيا خلال السنوات القليلة الأولى).

والحمد لله، ومقدمي منخفضة التكلفة مثل الطليعة جعلت الأمور أكثر استساغة قليلا. وتتقاضى الشركة ما متوسطه 1.76٪ من الأقساط السنوية المتغيرة مع استحقاق سحب مضمون، وتغطيه شركة ترانس أميركا بريمير للتأمين على الحياة. منح، انها منتج مبسط جدا: يمكن للعملاء الاختيار من بين ثلاثة محافظ، ولكل منها مزيج خاص من الأسهم والسندات. ولكن في ما يقرب من نصف تكلفة بعض شركات التأمين الأخرى - ناهيك عن القدرة على تأمين أعلى قيمة حسابك - يمكن أن يبدو خيارا مقنعا جدا.

لمزيد من التفاصيل، راجع الأقساط المتغيرة مع الفوائد المعيشية: يستحق الرسوم؟

الخط السفلي

حتى منتج رخيص نسبيا مثل الطليعة ليست صحيحة للجميع.إذا لم يكن لديك ما يدعو للقلق حول عودتك المدخرات، ووضع أموالك في استثمارات مباشرة، مثل عدم تحميل صناديق الاستثمار المشترك، لا يزال الطريق أقل تكلفة بكثير. وليس من المفيد عموما وضع المعاشات في حساب الاستجابة العاجلة أو خطة 401 (ك)، التي تقدم بالفعل نموا مؤجلا للضرائب.

ولكن إذا كنت قد حققت أقصى قدر من مساهماتك في هذه الخطط الأخرى المحظوظة للضرائب وفكر السوق الدب يبقيك في الليل، قد يكون المعاش السنوي المتغير مع حماية الدخل مجرد شيء للنظر فيها. خصوصا إذا كنت تستطيع العثور على متنوعة الرسوم المنخفضة ترضيك.