صناديق الاستثمار المشتركة في الأسهم الدولية هي خيارات شعبية في حسابات 401 (ك) وغيرها من أدوات الاستثمار طويلة الأجل. ويمكن للمستثمرين الذين يخصصون الأموال خارج الولايات المتحدة أن يضيفوا تنوعا جغرافيا فضلا عن النمو إلى محافظهم. ومع تباطؤ الاقتصاد العالمي، وخاصة الصين، على مدى العامين الماضيين، عانت عائدات صناديق الأسهم الدولية. يجب على المستثمرين أن يدرسوا بعناية استراتيجيات الصندوق ومخاطره وأساسياته قبل الالتزام برأس المال في هذا القطاع. وفي حين أن بعض صناديق األسهم الدولية قوية وتتم إدارتها بشكل جيد، إال أن البعض اآلخر لديه مبررات استثمارية مشكوك فيها ومخاطر. يجب على المستثمرين الذين يبحثون عن صفقات في القطاع تجنب الأموال التالية.

<1>>

أب صندوق النمو الدولي فئة C (أوبككس)

تأسس صندوق النمو الدولي أب C ("أوبككس") في 8 فبراير 1995، وهو في فئة النمو الأجنبي الكبيرة في أليانسبرنشتاين . هدف الصندوق هو زيادة رأس المال، ويستثمر بشكل عام في محفظة عالمية من أسهم الشركات العالمية ذات إمكانات نمو قوية.

تعرض الصندوق لمخاطر مفرطة مع تحقيق عوائد أقل من المتوسط ​​لفئته. واعتبارا من 31 مارس 2016، كان الانحراف المعياري للعائدات أعلى على مدى ثلاث سنوات وخمس وعشر سنوات وخمس عشرة سنة من متوسط ​​الأموال في فئتها. وقد ولد الصندوق نسب شارب ضعيفة قدرها 0. 27 أو أقل على كل من هذه الفترات الزمنية. وقد كان الاستثمار ضعيفا على أساس معدل المخاطر.

يتم استثمار محفظة الصندوق في شركات ذات أساسيات باهظة الثمن. واعتبارا من 29 فبراير 2016، كان متوسط ​​المخزون في الصندوق نسبة تطلعية إلى الأرباح تبلغ 41. 41، مقارنة بمتوسط ​​فئة النمو الأجنبي البالغ 17. 67. بالإضافة إلى ذلك، فإن متوسط ​​المخزون في الصندوق أقل والتدفق النقدي ونمو القيمة الدفترية من متوسط ​​الفئة. كما تعرض الشركة مخاطر التركيز، حيث أن أكثر من 30٪ من أصولها في القطاع المالي.

- 3>>

أبردين سيليكت إنترناشيونال إكيتي فوند فئة A (بجبيكس)

تأسست مجموعة أبردين سيليكت العالمية للأسهم الدولية (A بجبيكس) في 4 أكتوبر 1993، وهي في صندوق أبردين الأسرة مزيج كبير الأجنبية. وكان أداء الصندوق أسوأ من متوسط ​​التمويل في فئته لكل من السنوات الخمس الماضية. كما في 31 مارس 2016، كان للصندوق أيضا انحرافات معيارية أعلى من العائدات على مدى ثلاث سنوات وخمس سنوات وعشر سنوات، فضلا عن نسب شارب السلبية لكل من تلك الفترات.

كما تبدو حيازات الصندوق باهظة التكلفة، مقارنة بأقرانه. ويبلغ متوسط ​​قيمة المخزون في محفظته 16. 07 في المائة من الربحية مقارنة بمتوسط ​​قدره 13 68 في فئة المخزون المخلوط الأجنبي.وبالإضافة إلى ذلك، فإن معدل نمو الأرباح لمدة ثلاث سنوات للأسهم في الصندوق هو 5. 21٪، مقارنة مع متوسط ​​الفئة 12. 89٪.

كولومبيا حدد الصندوق الدولي للأسهم الفئة B (NIENX)

وكولومبيا حدد الصندوق الدولي للأسهم الفئة B ( "NIENX") هو صندوق آخر في فئة مزيج كبيرة الأجنبية التي تبلغ قيمتها تجنب. تأسس الصندوق في 7 يونيو 1993، ويسعى إلى تحقيق نمو رأسمالي طويل الأجل، ويستثمر في أسهم الشركات العالمية التي يعتقد أن لديها آفاق نمو عالية.

وقد ولد الصندوق عائدات ضعيفة المخاطر المعدلة على فترات زمنية متعددة. ثلاثة في وخمس، 10- و15 عاما عوائد تقل عن المعدلات المعتادة في الفئة، في حين أن تقلب هذه العوائد، مقاسا الانحراف المعياري، كان أعلى لكل من هذه الأطر الزمنية.

وبالإضافة إلى ذلك، شهد الصندوق مؤخرا العديد من التغييرات الإدارية، مما أدى إلى عدم الاستقرار وعدم اليقين بشأن أسلوب الاستثمار. وقد كان فريقها الحالي قائما منذ 3 مارس 2015، وخدم اثنان من مديريها السابقين أقل من خمس سنوات لكل منهما. كما يتقاضى الصندوق رسوما بنسبة 2. 22٪، مقارنة بمتوسط ​​الفئة 1.44٪. إن سجل الصندوق الضعيف، والعائدات المتقلبة، والإدارة الجديدة يجعله استثمارا محفوفا بالمخاطر.