a:

يتكون جزء معين من رأس المال العامل للشركة من الأرباح؛ ومع ذلك، فإن الأصول الحالية قصيرة الأجل التي يمكن تحويلها بسهولة إلى نقدية، مثل الأرصدة، مدرجة أيضا.

رأس المال المتداول

رأس المال العامل هو المال الذي يمكن الوصول إليه بسهولة من قبل الشركة لتغطية ديونها والمطلوبات الأخرى والحفاظ على تشغيل العمليات. يمكن تحديد مبلغ رأس المال العامل للشركة بطرح جميع مطلوباتها الحالية أو تلك التي يجب سدادها خلال سنة واحدة من جميع أصولها الحالية.

يستخدم رأس المال العامل كمقياس للكفاءة والسيولة والصحة العامة للشركة. ويشمل رأس المال عادة المخزون والنقد والحسابات المستحقة القبض والمستحقة الدفع والدين المستحق خلال سنة واحدة. ويمكن أن تولد الأعمال التجارية أيضا رأس مال عامل بإصدار السندات أو اقتراض الأموال أو بيع الأسهم.

مؤشرات رأس المال المتداول

عندما يكون لدى الشركة رأس مال عامل إيجابي، فهو مؤشر على الصحة المالية العامة وقدرة الشركة على تغطية جميع التزاماتها قصيرة الأجل على الفور تقريبا. ويولي المحللون اهتماما وثيقا للشركات ذات رأس المال العامل المتناقص أو السلبي، لأن هذا هو علامة على أن الشركة قد أصبحت أو تجاوزت حجمها وقد تكون تكافح بطريقة أو بأخرى. وقد يكون أيضا مؤشرا على أن الشركة غير قادرة على سداد التزاماتها. أما المؤشر الأكثر دلالة على رأس المال العامل السالب أو المتناقص فهو الإفلاس. ويمكن زيادة تقييم رأس المال العامل باستخدام المقاييس المالية الرئيسية التي تشمل نسبة دوران المخزون، والنسبة السريعة، ونسبة الذمم المدينة والنسبة الحالية.