يحاول التجار اختيار قمم للأجيال، ومعرفة احتمال الربح عند البيع في نهاية اتجاه صعودي، ولكن غالبية التوقعات تفشل حيث يستعيد الأمن صعوده الصعودي وينفجر إلى أعلى مستوياته. ومن المؤسف أن القمم يمكن التنبؤ بها بدقة مدهشة، طالما أنها تولد الصفات التقنية التي تشير إلى انخفاض الأسعار بشكل كبير. (إلقاء نظرة على: 3 علامات رئيسية من السوق أعلى ).

النظر في الديناميات العاطفية في اللعب في نقاط التحول هذه. وينتهي الاتجاه الهابط أخيرا، مما يؤدي إلى ارتفاع الأسعار في سلسلة من التجمعات التي تجذب الكثير من المشاركين في السوق. تحولت المعنويات بشكل مطرد خلال هذه العملية، مع الهبوط المفرط الذي حل محله التفاؤل الحذر ثم الجشع الذي يؤدي في نهاية المطاف إلى الصعود المفرط. (لمزيد من المعلومات، انظر: عند الخوف والجشع الاستيلاء ).

هذه الحالة البهيجة تولد العمى الخطر الذي يشجع الأيدي الضعيفة على شراء الأمن بأسعار أعلى وأعلى، وغالبا ما يرفعه إلى أعلى مستوياته في الوقت الذي لا توجد فيه مقاومة علوية. يمكن أن تتصاعد الاتجاهات أكثر من ذلك عند هذه النقطة، حيث تدخل مرحلة ذروة أو ذروة تطلق إشارات تحذيرية، وتقول الفنيين الملاحظين أن الارتفاع قد يقترب من نهايته.

أعلى حجم في تاريخ الأمن غالبا ما يطبع خلال هذه المرحلة الهوس، مع العرض الأخير من الثيران المخفية القفز على متن الطائرة وتوليد الظروف الفنية ذروة الشراء التي تشير إلى تبخر ضغط الشراء. في المقابل، ينعكس الأمن بشكل حاد، وينخفض ​​إلى نطاق تداول يشير إلى فترة من البيع النشط بأيد قوية، في حين تستمر الأيدي الضعيفة على الإحكام، في نهاية المطاف توفير وقود عالي الكفاءة للاتجاه الهبوطي الجديد. (انظر: أهمية علم النفس التجاري والانضباط ).

أنماط التوزيع

مرحلة الذروة غير مطلوبة لتشكيل قمة، ولكنها توفر دعما إضافيا لعملية الصدارة عند حدوثها. ويمكن أن يتجلى السلوك المناخي بطرق أقل وضوحا، مع عمل السعر الرأسي الذي لا ينتج حجم غير عادي أو طباعة عالية الحجم دون عمل السعر الرأسي. في جميع الحالات، من المهم أن نلاحظ أن المرحلة الأخيرة من الاتجاه الصعودي يمثل دائما المرحلة الأولى من نطاق التداول اللاحق، مع التصحيح المبكر وضع المعلمات الرياضية والعاطفية للنمط المتطور.

هذا هو السبب في الفنيين الذكية مشاهدة العمل السعر بالنسبة إلى انعكاس الأول كما يتطور نطاق التداول، وتبحث عن أدلة على سلوك بيع العدوانية بما يتفق مع ذروة الاتجاه. قد يقدم عمق التصحيح أدلة إضافية على الاتجاه المستقبلي للاتجاه الهبوطي، مع ارتداد 100٪ من آخر ارتفاع للركبة يشير إلى أول فشل حدث غالبا ما يظهر في قمم كبيرة.

شومبرجر (سلم سلمسلم Corp. 42-0 76٪ كريتد ويث هيستوك 4. 2. 6 ) ارتفع إلى أعلى مستوى له في يونيو 2014 عندما رفع فوق ذروة 2007 بالقرب من 114. وصدر الاتجاه الصعودي أعلى حجم في السنة، ولكن الارتفاع توقف فقط أربع نقاط فوق قمة سابقة، مما يفسح المجال لارتداد 100٪ من موجة الاتجاه يونيو (المثلث الأحمر). هذا الفشل الأول يرفع علم أحمر، يخبرنا أن الاتجاه الصعودي قد يصل إلى نهايته. وأدى التوزیع الثابت في شھر سبتمبر، کما یشیر إلی انخفاض حجم التداول (أوب)، إلی ارتفاع نمط الزوجین الهبوطي وانھیارھ مما أدى إلی تراجع مستوى الأمان إلی أدنى مستوى لھ منذ 18 شھرا. (لمزيد من المعلومات، اقرأ: كشف معنويات السوق مع الحجم المتوازن ).

تتغير الاتجاهات بشكل طبيعي مع فترات محددة. (تم توضيح ذلك في: التجارة في الاتجاه الصحيح: فهم محور الاتجاه) . على الرغم من الاختلافات الفنية، نحن لا نعرف ما إذا كان نطاق التداول سوف تولد استمرار إلى مستوى جديد، والحفاظ على الاتجاه سليمة، أو سيكون هناك انعكاس أن يكمل قمة ويبدأ الاتجاه الهبوطي الجديد. هذه الميكانيكا الثنائية تخبرنا أن نولي اهتماما وثيقا لتطوير السعر والحجم داخل النطاق، نبحث عن أدلة توفر البيانات التي نحتاجها لاختيار الاتجاه والتعرض، قبل الحشد كلما كان ذلك ممكنا.

دخول قصير

بيوتيش بلاي جيرون (جيرن جيرنجيرون كوربوراتيون (ديلاوير) 2 12 + 3 42٪ كريتد ويث هيستوك 4. 2. 6 في 1.50 في سبتمبر وارتفع أكثر من 500٪ في ذروة نوفمبر التي طبعت ما يقرب من 50 مليون سهم، أي 20 أضعاف متوسط ​​حجم اليومي من 2. 5 مليون نسمة. وألقى شريط انعكاس واسع النطاق بعلامة حمراء كبيرة، حيث انخفض السعر بنحو 3 نقاط عن ارتفاع الارتفاع. ثم قام الأمن بتخفيض نمط المثلث الهبوطي الهابط بينما كشف أوب عن التوزيع الفعال. انهار في مارس، اسقاط كل الطريق إلى نقطة البداية للاتجاه الصعودي في جلسة واحدة.

يركز البائعون القصيرون اهتمامهم على المثلث الهابط، وهو نمط تراكمي مشترك يحدده ارتفاعان منخفضان يشكلان خط اتجاه بيع القمم. ومحاولة التظاهرة من كانون الأول / ديسمبر وكانون الثاني / يناير تسير في ضربة بيع ضغوط، معززة تلك الارتفاعات تماشيا مع متطلبات النمط الهبوطي. في حين أن فجوة انهيار تؤكد الاتجاه الهبوطي، وهناك عدد قليل من الطرق للمستثمرين للربح ما لم يكن وضعهم قبل انهيار.

إدخالات التجارة المبكرة تشكل أساس الاستراتيجيات العدوانية. (انظر: استراتيجيات دخول الطيور المبكرة من أجل تجارة مربحة) . في هذه الحالة، بيع قصيرة من المنطقي بعد ارتفاع الثالث لأن النمط الكلاسيكي يمكن التعرف عليها بسهولة، فإنه يظهر سعر الزناد محددة جيدا في الدعم الأفقي بالقرب من 4. 25، ويمكن وقف الخسارة يمكن أن توضع فوق أعلى مستوياتها الهبوطية خط الاتجاه، والحد من المخاطر إلى أقل من نقطة واحدة، ومنع فجوة صدمة إلى الاتجاه الصعودي.

قد يكون العثور على سعر دخول قصير منخفض المخاطر صعبا عندما لا يتم تحديد مستويات الانهيار بوضوح. وهذا يشجع البائعين قصيرة للاختيار من بين مجموعة من الاستراتيجيات، وهذا يتوقف على نوعية نمط وعدد من مستويات الدعم في اللعب.بشكل عام، هذا يترجم إلى مواقف مبكرة عندما يبدو النمط مثاليا، ومطاردة انخفاض الأسعار عندما يؤدي المحفز إلى انهيار، وينتظر الأمن إلى التراجع إلى المقاومة عندما لا يسمح السوق سريع الحركة بدخول زخم الوعي الواعي .

يجب أن يتم تقسيم مستوى أعلى من متوسط ​​الحجم وخفض مستوى الأمان دون مستوى الدعم الواضح. إن الاختراقات الصغيرة للدعم، خاصة عندما يكون نطاق التداول لا يزال ينحت من خلال تقلبات سريعة في الأسعار، من المرجح أن يشير إلى توقف التشغيل عن طريق برامج خوارزمية مفترسة من السلوك العاطفي للمساهمين يدركون أنهم محاصرون في اتجاه هبوطي جديد.

يمكنك تجنب هؤلاء القتلة الربح من خلال مشاهدة القوة النسبية، وتجنب الدخول حتى دورات يصطف لصالحك. (لمزيد من المعلومات حول هذا، انظر: استخدام ستوشاستيكش أسبوعيا إلى وقت السوق بشكل فعال ). وبالإضافة إلى ذلك، تجنب المبيعات القصيرة عندما يظهر أوبف أكبر اهتمام الشراء مما كان متوقعا. هذا المؤشر يطبع أنماط مماثلة للسعر، مع دعم ومحددة جيدا ومقاومة، وينبغي أن يؤدي انهيار السعر إلى انهيار أوبف مماثل. إذا لم يحدث ذلك، قد يشير الاختلاف الصاعد إلى فخ الدب والضغط القصير.

الخط السفلي

بيع قصيرة في نمط يتصدر يقدم مكافأة مفيدة إلى المخاطر، ولكن يمكن أن يكون من الصعب العثور على أسعار دخول جيدة. تحسين الاحتمالات من خلال إيلاء اهتمام وثيق لتطوير حجم والقوة النسبية، وتبحث عن الضغط بيع العاطفي التي يمكن أن تؤدي إلى انهيار واسع النطاق.