شركات التأمين مقابل. البنوك: منفصلة وغير متساوية

Will Work For Free | OFFICIAL | 2013 #YANG2020 (مارس 2024)

Will Work For Free | OFFICIAL | 2013 #YANG2020 (مارس 2024)
شركات التأمين مقابل. البنوك: منفصلة وغير متساوية
Anonim

البنوك وشركات التأمين مؤسسات مالية مالية، ولكن ليس لديها الكثير من القواسم المشتركة كما قد تفكر. على الرغم من أن لديهم بعض أوجه التشابه، وتستند عملياتها على نماذج مختلفة تؤدي إلى بعض التناقضات ملحوظ بينهما.

في حين تخضع البنوك للرقابة الاتحادية والولائية، وقد خضعت لمزيد من التدقيق منذ الأزمة المالية لعام 2007 التي أدت إلى قانون دود-فرانك، فإن شركات التأمين تخضع فقط للوائح على مستوى الدولة. وقد دعت مختلف الأطراف إلى زيادة التنظيم الاتحادي لشركات التأمين، خاصة بالنظر إلى أن شركة أمريكان إنترناشونال غروب، Inc. (إيغ) إحدى شركات التأمين، لعبت دورا رئيسيا في الأزمة.

- 1>>

كلاهما الوسطاء الماليون

واحد من التشابه بين البنوك وشركات التأمين هو أن كلا الوسطاء الماليين. البنك يأخذ الودائع الخاصة بك ويدفع لك الفائدة لاستخدامها، ومن ثم يتحول وإقراض المال للمقترضين الذين عادة ما تدفع ثمن الفائدة أعلى. وبالتالي، فإن البنك يجعل المال على الفرق بين سعر الفائدة الذي يدفع لك ومعدل الفائدة التي تفرض على أولئك الذين يقترضون المال منه. وهو يعمل بفعالية كوسيط مالي بين المدخرين الذين يودعون أموالهم مع البنك والمستثمرين الذين يحتاجون إلى هذا المال.

من جهة أخرى، تؤمن شركة التأمين لعملائها مخاطر معينة، مثل خطر وقوع حادث سيارة، أو خطر إصابة منزل بالنار. في مقابل هذا التأمين، يدفع عملائها أقساط التأمين العادية. وتقوم شركات التأمين بإدارة هذه الأقساط عن طريق القيام باستثمارات مناسبة، وبالتالي تعمل كوسطاء ماليين بين العملاء والقنوات التي تتلقى أموالهم. على سبيل المثال، قد تقوم شركات التأمين بتوجيه الأموال إلى استثمارات مثل العقارات التجارية والسندات.

خاضعة لمخاطر سعر الفائدة

تؤثر التغيرات في أسعار الفائدة على جميع أنواع المؤسسات المالية. البنوك وشركات التأمين ليست استثناءات. وبالنظر إلى أن المصرف يدفع لمودعيه سعر فائدة تنافسي، فقد يضطر إلى رفع أسعار الفائدة إذا اقتضت الظروف الاقتصادية ذلك. وبصفة عامة، يتم تخفيف هذه المخاطر نظرا ألن البنك يمكن أن يتقاضى أيضا سعر فائدة أعلى على قروضه. كما أن التغيرات في أسعار الفائدة قد تؤثر سلبا على قيمة استثمارات البنك.

تخضع شركات التأمين أيضا لمخاطر أسعار الفائدة. وبما أنها تستثمر أموالها المتميزة في استثمارات مختلفة، مثل السندات والعقارات، فإنها يمكن أن تشهد انخفاضا في قيمة استثماراتها عندما ترتفع أسعار الفائدة. وفي أوقات انخفاض أسعار الفائدة، يواجهون خطر عدم الحصول على عائد كاف من استثماراتهم لدفع حاملي وثائقهم عندما تأتي المطالبات مستحقة.

البنوك تواجه عدم تطابق الأصول والخصوم

البنوك تقبل الودائع قصيرة الأجل وتقدم قروض طويلة الأجل. وهذا يعني أن هناك عدم تطابق بين التزاماتها وأصولها. في حالة رغبة عدد كبير من المودعين في استعادة أموالهم، على سبيل المثال في سيناريو تشغيل البنك، قد يضطرون إلى الحصول على المال في عجلة من امرنا.

بالنسبة لشركة التأمين، فإن التزاماتها تستند إلى أحداث مؤمنة معينة تحدث. يمكن لعملائها الحصول على دفع تعويضات إذا حدث المؤمن عليهم ضد، مثل منزلهم حرق أسفل، يحدث. ليس لديهم مطالبة على شركة التأمين خلاف ذلك. وتميل شركات التأمين إلى استثمار الأموال الممتازة التي تتلقاها على المدى الطويل حتى تكون في وضع يمكنها من الوفاء بالتزاماتها عند نشوئها. في حين أنه من الممكن أن نقد في بعض وثائق التأمين قبل الأوان، ويتم ذلك بناء على احتياجات الفرد. ومن غير المرجح أن عددا كبيرا جدا من الناس يريدون أموالهم في نفس الوقت، كما يحدث في حالة تشغيل البنك. وهذا يعني أن شركات التأمين في وضع أفضل لإدارة مخاطرها.

الربط البيني

هناك فرق آخر بين البنوك وشركات التأمين في طبيعة علاقاتها النظامية. وتعمل المصارف كجزء من نظام مصرفي أوسع، وتمكن من الوصول إلى مؤسسة مركزية للمدفوعات والمقاصة تربطها ببعضها البعض. وهذا يعني أنه من الممكن أن تنتشر العدوى النظامية من بنك إلى آخر بسبب هذا النوع من الترابط. كما تتمتع المصارف الأمريكية بإمكانية الوصول إلى نظام البنك المركزي، من خلال الاحتياطي الاتحادي، ومرافقها ودعمها.

ومع ذلك، فإن شركات التأمين ليست جزءا من نظام مركزي للمقاصة والدفع. وهذا يعني أنها ليست عرضة للعدوى النظامية كما هي البنوك. ومع ذلك، ليس لديهم أي مقرض الملاذ الأخير، في نوع من الدور الذي يخدمه مجلس الاحتياطي الاتحادي للنظام المصرفي.

البنوك تنشئ المال

تستخدم البنوك الأموال التي يودعها عملاؤها لتوفير قاعدة أكبر من القروض وبالتالي خلق الأموال. وبما أن المودعين لا يطلبون سوى جزء من ودائعهم كل يوم، فإن البنوك تحتفظ فقط بجزء من هذه الودائع في احتياطي وتقدم بقية ودائعها إلى الغير.

تقوم شركات التأمين باستثمار وإدارة الأموال التي تتلقاها من عملائها لمصلحتهم الخاصة. فشركتهم لا تخلق المال في النظام المالي.

هيئة التنظيم

في الولايات المتحدة، تخضع البنوك وشركات التأمين لسلطات تنظيمية مختلفة. وتنظم المصارف الوطنية وشركاتها التابعة مكتب المراقب المالي للعملة، أو مكتب تنسيق العمليات. وفي حالة المصارف التي تستأجرها الدولة، ينظمها مجلس الاحتياطي الاتحادي للبنوك الأعضاء في نظام الاحتياطي الاتحادي. أما بالنسبة للبنوك الأخرى المستأجرة من الدولة، فهي تقع ضمن اختصاص المؤسسة الاتحادية للتأمين على الودائع، التي تؤمنها. كما يشرف العديد من الجهات التنظيمية المصرفية الحكومية على مصارف الدولة.

ومع ذلك، لا تخضع شركات التأمين لسلطات تنظيمية اتحادية. وبدلا من ذلك، فإنها تقع ضمن اختصاص مختلف الجمعيات الحكومية في الولايات الخمسين. في حالة فشل شركة التأمين، تقوم الشركة الضامنة للدولة بجمع الأموال من شركات التأمين الأخرى في الدولة لدفع أصحاب سياسة الشركة الفاشلة.

الخلاصة

البنوك وشركات التأمين مؤسسات مالية، ولكن لديها نماذج أعمال مختلفة وتواجه مخاطر مختلفة. وفي حين أن كلا النظامين معرضان لمخاطر أسعار الفائدة، فإن المصارف لديها ارتباطات منتظمة أكثر وأكثر عرضة للمديرين. وعلى الرغم من أن التزامات شركات التأمين طويلة الأجل، وأنها لا تميل إلى مواجهة مخاطر تشغيل أموالها، فإنها تواجه المزيد من المخاطر في السنوات الأخيرة، على سبيل المثال من خلال التوسع في منتجات مثل المعاشات التقاعدية، مما يؤدي إلى يدعو إلى زيادة تنظيم شركات التأمين.