أنت لن تصبح ملياردير من خلال اللعب في سوق الأسهم. لا يهم إذا كنت جيدة حقا والحصول على محظوظ حقا. لا يهم حتى إذا كنت تبدأ مع ثروة كبيرة نسبيا. سوق الأوراق المالية جيد لكثير من الأشياء، والاستثمار له دور تلعبه في المستقبل المالي للجميع تقريبا، ولكنها ليست وسيلة لصنع المليارات.

هذا لا يعني أنه من المستحيل جعله إلى وضع الملياردير. وحددت فوربس 1 826 مليار شخص في قائمة الملياردير السنوية ال 29، بما في ذلك سجل 290 عضوا لأول مرة. غني العالم الفائق يأتي من مجموعة هائلة من الخلفيات، والكثير بدأت مع القليل أو لا المال للتحدث عنه. ومع ذلك، فإن البصيرة الرئيسية هي أن أيا منها لم يجعلها من حساب الوساطة.

وارن بافيت، رئيس بيركشاير هاثاواي والملياردير عصامي، هي واحدة من أغنى الناس على هذا الكوكب. ربما يكون المستثمر الأكثر شهرة في كل العصور. اشترت أوراكل من أوماها أول أسهمه، ستة أسهم من خدمة المدن، عندما كان عمره 11 عاما فقط. كان عالقا مع الأسواق طوال حياته، وتدرب تحت بنجامين غراهام العظيم، وتعاون مع تشارلي مونجر، ودخل عام 2015 بقيمة صافية أكبر من 62 مليار دولار. انها قصة رائعة، ولكن واحدة من السهل أن تفسر، من المستحيل تقريبا لمحاكاة ويتطلب أكثر بكثير من مجرد إدارة محفظة.

انظروا كيف أن الأثرياء في الواقع جعل أموالهم

معظم الناس الحصول على قصة بافيت خاطئ. على السطح، يبدو بطل الرواية القصة مستثمرا دؤوبا وحكيما درس أساسيات الأعمال، وقدم مخزونات جيدة، ووجه موجة من عائدات السوق فوق المتوسط ​​إلى عواصف ضخمة.

بافيت ليس المثال الوحيد. قام كل من كارل إيكان وجورج سوروس ببناء محافظ مالية ملياردير منذ الستينيات، ورسم جحافل من المقلدين في هذه العملية. كل واحد يناشد مجموعة فرعية مختلفة من المستثمرين: إيكان إلى كونتراريانز، بافيت إلى الأصوليين و سوروس إلى المستندة إلى علم النفس المدافعين عن الانعكاس المستثمرين.

لا يمكنك متابعة خطى الاستثمار في وضع الملياردير لأن بافيت، إيكان وسوروس ليست مجرد مستثمرين. وهم أيضا رواد الأعمال ورجال الأعمال الداهية مع القدرة على تلبية مطالب المساهمين والمستهلكين في الوقت المناسب.

النظر في بافيت، الذي عبقرية في تقييم شخصيا العمليات التجارية واكتشاف الفرص بأقل من قيمتها. بحلول ذلك الوقت كان 31، بافت ركض بنشاط سبع شراكات مختلفة. التقى شخصيا مع والت ديزني في عام 1965 قبل استثمار 4 ملايين $ في شركة ديزني. وبحلول عام 1970، عندما كان بافيت 40، المليونير حل شركته (مدمجة الآن) وتخلص أصولها.أصبح رئيس مجلس الإدارة والرئيس التنفيذي لشركة بيركشاير هاثاواي، وحلقت بنشاط في جميع أنحاء البلاد لأداء التقييمات والتقى مع رجال الأعمال زميل.

لم يدرس بافيت فقط البيانات المالية وقدم أوامر تجارية. وقد أنشأ علامة تجارية، ونصح الشركات الناشئة عن عملياتها وأنشأ شبكة أعمال وطنية كاملة. بيركشاير هاثاواي يجعل المال بطرق لا يمكن للمستثمر الفرد. ويرجع ذلك جزئيا إلى التدفق النقدي الذي لا يصدق للشركة، والذي يسمح بفيت قطع الصفقات التي لا تتوفر لعامة الناس (وتسمى "المحليات" في التجارة). انها أيضا لأن بافيت لديه الوقت والنفوذ للسفر في جميع أنحاء العالم للتحقيق الشركات مباشرة.

ابحث عن قائمة فوربس لأغنى 400 شخص، وسترى أن أيا منهم جعل ثروتهم من خلال جعل الأسهم يختار وحده. لم يكن أي منهم موظفين حياتهم المهنية بأكملها. كلهم إما رجال أعمال أو ممولين من رجال الأعمال. معظم الشركات الخاصة أو هي شركاء في مشاريع مليارات الدولارات.

إلقاء نظرة على الرياضيات

عاد مؤشر S & P 500 بمعدل سنوي متوسط ​​قدره 9٪ بين عامي 1928 و 2014. وحتى مع وجود عثرة سخية تصل إلى 10٪، فإنه سيستغرق المستثمر أكثر من 24 عاما من النمو المتزايد ليصبح ملياردير - إذا بدأ مع 100 مليون $ في الأسهم.

معظم الناس (حتى بعض المليارات) ليس لديهم 100 مليون دولار للاستثمار في الأسهم. من المرجح أن تحتاج إلى أكثر من 10٪ من النمو السنوي المتوسط ​​للانتقال إلى فئة الملياردير.

لنفترض أنك تحقق أداء جيدا للغاية وأن توفر ما قيمته مليون دولار من الأصول القابلة للاستثمار حسب العمر 30 - وهذا ليس أمرا بسيطا، حيث يقدر مكتب الإحصاء أن القيمة الصافية المتوسطة للأمريكيين الذين تقل أعمارهم عن 35 عاما هي هزيلة $ 6، 682. ثم تطبيق جميع 1 مليون $ إلى الأسواق وبطريقة أو بأخرى تحقيق نفس لا يصدق 17. 7٪ العائد السنوي وشركة وارن بافيت، بيركشاير هاثاواي. في نهاية المطاف، ستنمو محفظتك إلى ما يقرب من 300 مليون دولار بحلول سن 65. انها الكثير من المال، لكنه لا يزال 700 مليون $ قصيرة من وضع الملياردير.

إذا كنت تبلغ من العمر 35 عاما مع 6 آلاف دولار فقط للاستثمار، فستحتاج إلى متوسط ​​عائدات حوالي 40٪ حتى تصبح 70 عاما لتصبح ملياردير. حتى لو كنت بناء محفظة رهيبة، وهذا لا يحدث.

الأرقام لا تضيف ما يصل. اتخاذ نظرة واقعية وعملية في توقعات سوق الأسهم الخاصة بك. خلاف ذلك، فإنه من السهل جدا أن تصبح خائفا مع الأداء وإما توقف قريبا جدا أو الحصول على عدوانية جدا.

نظرة عملية على الاستثمار وبناء الثروات

في عام 2014، أصدر الكاتب والبيانات المالية فيليب فانارا كتابا بعنوان "سوق الأوراق المالية الخارجي: أصبح الملياردير". إن كتاب فنارة الذي يشير إلى أن "المعرفة التي لا يملكها المستثمر العادي" هي مجرد أحدث المنشورات في سلسلة طويلة من "الثراء مع هذه الخدعة" توميس، ومثل تلك التي سبقت ذلك، انها ليست مجرد واقع. مائتي صفحة من علم النفس المستثمر أو الاعتراف نمط التقنية لن تتحول فجأة حساب الوساطة الخاص بك إلى كنز.

مارتن فريدسون، مؤلف كتاب "كيف يكون الملياردير: استراتيجيات مثبتة من جبابرة الثروة" يضرب الظفر على الرأس. ويشير إلى أنه "إذا تغلبت على مؤشرات الأسهم بنسبة 1٪ باستمرار لأكثر من 20 عاما، فأنت نجم ضخم". وقد أظهرت الأرقام بالفعل أنه من المستحيل أن تصبح ملياردير على هذا المستوى "ضخمة نجم" الأداء، على الأقل من دون بداية ضخمة.

وول ستريت تكمل الثروة، وفي حين أن عدد قليل من الفائزين الحقيقي قد تجد بضعة ملايين في البورصات، انهم إلى حد كبير أداة للتغلب على التضخم. ثروات حقيقية، على الأقل على مستوى الملياردير، يتم بناؤها من قبل رجال الأعمال الذين يجدون طرقا لوضع المنتجات أو الخدمات أمام مئات الآلاف، إن لم يكن الملايين من المستهلكين.