مع ازدهار مواليد الرضيع لتقاعدهم، استجابت صناعة صناديق الاستثمار المشترك مع إنشاء منتجات لمساعدتهم على تجميع الثروة. والآن، بعد أن تقترب من سن التقاعد، بدأت صناعة صناديق الاستثمار المشترك تركز اهتمامها على إنشاء منتجات استثمارية يمكن أن تخلق دخلا من الدخل لتمويل التقاعد. وقد استخدمت صناعة التأمين منذ فترة طويلة المعاشات الثابتة والمتغيرة كوسيلة لتحويل الأصول إلى دخل، وبدأت صناعة صناديق الاستثمار المشتركة للتو في طرح منتجات مماثلة. ويساعد تصنيف المنتجات التي تسمى "السحب المنهجي" أو "الأموال المدارة" على توفير نهج منضبطة في سحب الأصول. خمس طرق لتمويل تقاعدك .

كيفية تحويل الأصول إلى دخل التقاعد نظرا لأن عددا متزايدا من المتقاعدين يضطرون إلى الاعتماد على مدخراتهم المتراكمة، حتى كل فرد لتحويل أصوله إلى دخل. وتشمل الطرق المتاحة:

سحب نفسك بنفسك كثير من الناس، إما بأنفسهم أو بمساعدة مستشار، سوف يأتي مع خطة الانسحاب الخاصة بهم. ويمكن لمن لديهم أموال كافية أن يعيشوا من دخل استثماراتهم دون أن يلمسوا أيا من رأس المال، مما يسمح لرأس مالهم بالنمو. وسيتعين على الآخرين سحب رأس مالهم لتوفير دخل كاف. معظم الناس ليس لديهم طريقة منهجية - فهي مجرد تصفية الأصول عندما تتطلب المال.

المعاش التقاعدي للدخل مدى الحياة المعاش السنوي للإيرادات هو معاش معروف جيدا يوفر مدفوعات مدى الحياة للمشتري. وستوفر معظم المعاشات السنوية مدفوعات شهرية ثابتة، ويقدم بعضها مدفوعات معدلة حسب التضخم. والدخل الشهري الذي يتلقاه الفرد من خطة معاشات محددة الاستحقاقات هو في جوهره دخل سنوي مدى الحياة. وبالمثل، يمكن اعتبار مدفوعات الضمان الاجتماعي على أنها قسط سنوي ثابت مدفوع بمعدلات التضخم. (لمعرفة المزيد، اقرأ نظرة عامة على المعاشات .)

<3>>

الأقساط المتغيرة مع مزايا الدخل المعيشي المضمون (غموب) يقدم هذا النوع من المعاش المتغير استحقاق ضمان مضمون (غموب) مدى الحياة، وهو ما يوفر الحد الأدنى من الدفع طوال عمر المشتري. ويسمح هذا الخيار بتخصيص الأسهم والسندات ضمن العقد السنوي المتغير، مما يخلق إمكانية زيادة الدخل وكذلك بعض الحماية من التضخم.

خطة الانسحاب المنهجية (سوب) الانسحاب المنهجي يسمح للمساهم بسحب الأموال من محفظة صناديق الاستثمار القائمة. مع خطة الانسحاب المنهجي، يتم سحب مبلغ ثابت أو متغير على فترات منتظمة. يمكن أن يتم السحب على جدول شهري أو ربع سنوي أو نصف سنوي أو سنوي. وكثيرا ما تستخدم خطة انسحاب منهجية لتمويل نفقات المعيشة أثناء التقاعد.ويجوز لحامل الخطة اختيار فترات الانسحاب بناء على التزاماته واحتياجاته.

أنواع خطط الانسحاب المنتظمة

• خطة الانسحاب المنهجي للاحتفاظ بالأسهم يتمثل الهدف في الاحتفاظ بالربح في خطة السحب المنهجي في الحصول على معدلات دفع ثابتة ولكن مع الاحتفاظ الكامل برأس المال. وفي العادة، ستتخذ هذه الخطط نهجا خاصا بصناديق التمويل، مما يوفر تنويع الأصول اللازمة.

  نموذج مجموعة الطليعة هو مثال واحد على هذا النوع من الخطة. ولها ثلاثة صناديق مختلفة، لكل منها هدف توزيع مختلف: 3٪ و 6٪ و 7٪. ويستند المبلغ الذي يتعين دفعه كل سنة على معدل العائد ومتوسط ​​قيمة الحافظة للسنوات الثلاث السابقة. ويهدف صندوق 3٪ إلى تقديم دفعات سنوية بنسبة 3٪ مع زيادة متواضعة في النمو والدخل. تم تصميم خطة 5٪ لتوفير حماية طويلة الأجل للتضخم والحفاظ على رأس المال. صندوق 7٪ سوف نداء إلى أولئك الذين يحتاجون إلى دفع تعويضات أكبر لتلبية احتياجات الإنفاق الحالية - ليس من المتوقع أن مواكبة التضخم. وسيوفر أعلى مستوى أعلى مدفوعات في السنوات السابقة ولكنه ينطوي على أكبر خطر لفقدان رأس المال. إذا كان أداء السوق لا توفر نموا كافيا، فإن الأموال تصفية بعض الأصول لتمويل الدفع. وليس هناك ما يضمن أن الأموال ستفي بأهدافها المعلنة المتمثلة في توفير الدخل والاحتفاظ برأس المال. وسيؤدي ضعف السوق إلى انخفاض كبير في الدخل.

• خطط الانسحاب النظامي لاستنزاف رأس المال (كدزوب) في هذا الشكل من الخطط، تهدف النية إلى السماح للخطة بدفع كل من الدخل الرئيسي والأرباح المكتسبة وأرباح رأس المال في تاريخ محدد سلفا. في المفهوم هو مشابه لامتلاك الرهن العقاري مع مدة محددة. التدفق النقدي من الرهن العقاري هو مزيج من الفائدة والعائد من رأس المال حتى نهاية مدة الرهن العقاري. وفي حالة هذه األنواع من الخطط، ال يكون الدخل محددا مسبقا كما هو الحال في الرهن العقاري، ولكنه يعتمد على االستثمارات األساسية.

  أحد الأمثلة على برنامج كدزوب، صندوق استبدال الدخل للتقاعد في فيديليتي، تم تصميمه ليكون صندوقا للأموال. وقد تم تصميم كل محفظة من صناديق الاستثمار المشتركة لتتراوح من 10 إلى 30 عاما، مع أهداف في الزيادات لمدة عامين. الأول يستهدف 2016، وآخر واحد 2036. سيكون هناك 11 خطط استبدال الدخل في كل شيء. وھذا مشابھ في المفھوم لصندوق التاریخ المستھدف. ومن السمات المماثلة لصندوق تاريخ الهدف هو أن مزيج الأصول سيتغير مع اقتراب الصندوق من التاريخ المستهدف. وسيصبح مزيج الأصول أكثر تحفظا مع اقتراب تاريخ الانتهاء وتصفية الصندوق. وخلافا لصندوق تاريخ الهدف، سيتم استنفاد رأس المال عند الوصول إلى التاريخ المستهدف. ويهدف الدخل إلى مواكبة معدل التضخم، مما يعني أن معدل الدفع سيزداد مع اقتراب الموعد المستهدف، وبالتالي كلما زاد الوقت الأفقي، انخفض معدل العائد الأولي. ويمكن أن يختلف الدخل، تبعا لأداء صناديق الاستثمار الأساسية؛ يمكن أن تؤدي سنوات سيئة إلى انخفاض في الدخل في السنوات التالية.هيكل معقد، مما يجعل من الصعب أن نفهم، لذلك إذا كنت تفكر في هذا النوع من خطة لتمويل التقاعد الخاص بك، وسوف ترغب على الأرجح لمناقشة الخيارات الخاصة بك مع المهنية المالية. مستقبل خطط الانسحاب المنتظمة تهدف خطط العمل الاجتماعية إلى توفير خيارات إضافية للتقاعد سوق الدخل. أنها توفر المرونة والسيولة أن المعاشات لا. على عكس القسط السنوي، يمكن أن تؤخذ المال من هذه الخطط دون أي تكلفة. وتوفر هذه الخطط نهجا أكثر قابلية للتكرار والانضباط للسحب من النهج العشوائي لتصفية الاستثمارات لتوفير الدخل.

إن ازدياد شهية منتجات سوب هذه يعني شيئا واحدا فقط: المزيد والمزيد من الشركات ستقدم هذه المنتجات في المستقبل. ومن المرجح جدا أن كل منتج جديد سيكون له ميزات مختلفة قليلا فيما يتعلق بدفعات، ومخططات الاحتفاظ العاصمة أو استنزاف مختلفة. ومن المتوقع أيضا أن المنتجات الهجينة سوف تجمع بين ميزات مختلفة، مثل التواريخ المستهدفة مع الحفاظ على رأس المال. اختيار خطة سحب منهجية

قبل التسرع في شراء أي من هذه الأنواع من المنتجات، هناك عدد من العوامل التي يجب أخذها بعين الاعتبار. وفي النهاية، مهما كان مخطط الانسحاب، من المهم ضمان أن تكون صناديق الاستثمار الأساسية واستراتيجيات الاستثمار سليمة وأن تحقق أداء جيدا. الصندوق الذي لديه الميزة الأنسب بالنسبة لك لن تفعل لك الكثير جيدة إذا كانت الاستثمارات الكامنة أداء ضعيف. العديد من هذه المنتجات معقدة للغاية. ولن تكون هناك خطط مختلفة للدفع فقط، بل ستستخدم استراتيجيات استثمارية مختلفة، مع تخصيص مختلف مخصصات الأصول والأموال المختلفة للنظر فيها. كما أن المشاركين الإضافيين المتوقعين في السوق قد يؤدي إلى خطة أكثر ملاءمة لظروفكم الفريدة.

دراسة كل نوع من أنواع الخطة لتحديد ما إذا كان قد يكون مناسبا لاحتياجاتك التقاعد التقاعدية. ويمكن إعادة تشكيل العديد من المنتجات الجديدة لجعل المنتجات المستقبلية أكثر جاذبية. ليست هناك حاجة إلى التسرع في الحكم. الخلاصة

بدأت صناعة صناديق الاستثمار المشترك تركز اهتمامها على وضع خطط انسحاب منتظمة للمتقاعدين للمساعدة في خلق دخل تقاعدي من أصولهم الأساسية. وهناك نهجان متميزان؛ تم تصميم واحد لاستنزاف الأصول بعد فترة معينة من الزمن والآخر لدفع نسبة دفع تعويضات ثابتة. ولكل منها مزاياها وعيوبها اعتمادا على احتياجات الفرد الفريدة. قبل التسرع في أي من هذه الخطط، وتحليل بعناية كل منها للعثور على واحد الذي يلبي احتياجات الدخل التقاعد الخاص بك.