يقيس بيتا غير المحقق من الأمان تقلب الأداء وأداءه فيما يتعلق بأداء السوق بشكل عام. فهو يتيح للمستثمرين فهم كيف يتفاعل الأمن مع التغيرات أو التحركات في السوق، ويساعدهم على اتخاذ قرارات استثمارية مدروسة.
يقيس بيتا الأمن غير المحقق أداءه فيما يتعلق بتحركات السوق بشكل عام، ولكنه يأخذ آثار دين الشركة. ويتناقض ذلك مع بيتا الأمن، الذي يتضمن دين الشركة عندما يقيس أداء الأمن.
عندما يتم تضمين آثار الديون في حساب بيتا ليفيرد، فإنها تقلل بشكل طبيعي من قيمة بيتا بسبب المزايا الضريبية للدين. إزالة الدين في حساب بيتا غير المبرمج يعطي صورة أكثر دقة لتقلب الأمن.
منذ إشارات بيتا للمستثمرين كيف يؤدي الأمن فيما يتعلق بالسوق بشكل عام، فمن المهم لحساب بيتا غير المبرمج بدلا من بيتا ليفيرد عند اتخاذ القرارات الاستثمارية.
إذا كان الأمن لديه بيتا غير مؤكد إيجابي، يرتبط الأمن بشكل إيجابي مع السوق. إذا كان الأمن يحتوي على بيتا غير مؤمن سلبي، يرتبط الأمن سلبا مع السوق. يرغب المستثمر في الاستثمار في أمن مع بيتا إيجابية غير محققة خلال سوق الثور، ويريد الاستثمار في أمن مع بيتا غير محقق سلبي خلال سوق الدب.
إذا كان بيتا غير المحقق أقل من إيجابي 1 أو سلبي 1، فإن الأمن أقل تقلبا من السوق وهو استثمار آمن. إذا كان أكبر من الإيجابية 1 أو سلبية 1، والأمن هو أكثر تقلبا من السوق، ولها على حد سواء خطر أكبر وزيادة رأسا على عقب للمستثمر.
صناديق الاستثمار الاستراتيجية التجريبية التجريبية
إتفس بيتا الاستراتيجية بي غريغ مكفارلان بما أن الأسواق المالية تزداد تعقيدا وتزداد مع مرور الوقت، فإن عدد الأنواع المختلفة من مخطط الاستثمار يتكاثر. كان قبل بضعة عقود فقط عندما جمع شخص أول معا مختلف الأسهم الفردية لإنشاء أول صندوق الاستثمار المشترك، الذي كان ينظر في ذلك الوقت رواية وربما معقدة على نحو لا مبرر له.
كيف يمكن للمساعدة التجريبية غير المحققة في إدارة المخاطر؟
معرفة كيف يمكن استخدام بيتا غير المحقق في تحديد المخاطر وإدارتها، وتحديدا من حيث صلتها باستراتيجية تقييم كابم.
ما الفرق بين الإيرادات المتراكمة والإيرادات غير المحققة؟
تفهم ما إذا كانت هناك أية فروق بين الأرباح المتراكمة والإيرادات غير المحققة. تعرف على الأرباح غير المكتسبة وكيفية ارتباطها بالإيرادات المستحقة.