a:

الفرق بين نسبة الدين للشركة ونسبة الدين للفرد هو في المقام الأول من حيث الحجم والتعقيد. وتقارن نسبة الدين الأساسية، فيما يتعلق بدين الشركات، بين إجمالي الدين وإجمالي الأصول، وتستخدم للحصول على فكرة عامة عن مقدار الرافعة المالية التي تستخدمها الشركة. وكلما انخفضت النسبة، كلما قلت الشركة، وبالتالي كانت أقل اعتمادا على التمويل المقترض. كما أن انخفاض نسبة الدين يعزز أيضا مركز أسهم الشركة. نسبة الدين تستخدم الصيغة التالية:

نسبة الدين = إجمالي المطلوبات / إجمالي الأصول

بالنسبة للمستثمرين، فإن نسبة الدين توفر تقييما سريعا للصحة المالية الأساسية للشركة بالمقارنة مع أصولها. ويمكن أن تكون نسبة الديون المرتفعة إشارة لشركة ما على أساس مالي أكثر خطورة وأقل صلابة. وتتمثل نقطة الملاحظة مع نسبة الدين في أنها تشمل الخصوم التشغيلية، مثل الحسابات القصيرة الأجل المستحقة الدفع والضرائب، ولا يعتبر أي منهما دينا بالمعنى المعتاد للمصطلح.

يتم استخدام تحليلات مختلفة لدين الشركات من قبل التجار والمحللين في تقييمهم للشركة لأغراض الاستثمار. ومن بين الحسابات المستخدمة في كثير من الأحيان نسبة الدين إلى حقوق الملكية، التي تقارن الخصوم مع حقوق المساهمين، أو التزامات الدائنين بالتزامات المستثمرين. وثمة تدبير آخر هو نسبة التدفق النقدي إلى الدين، وهو حساب مصمم للإشارة إلى ما إذا كان التدفق النقدي التشغيلي السنوي للشركة كافيا لتغطية جميع الديون المستحقة. وكلما ارتفعت النسبة، كلما كانت الشركة أكثر صلابة في إدارة دينها القائم الحالي، من الناحية النظرية. نسبة التدفق النقدي هي قياس التغطية المالية الذي يوفر وجهة نظر بديلة لقياس النفوذ المالي من نسبة الدين إلى حقوق الملكية.
نسبة الديون الفردية أقل تعقيدا بكثير من نسب ديون الشركات وتركز ببساطة على حسابات الدخل مقابل الفواتير. وعند النظر إلى أدوات التمويل الشخصي، فإن مقياسا واحدا يستخدم غالبا كأداة لتقييم الديون المالية الشخصية هو النسبة الإجمالية لخدمة الدين. ويستخدم الدائنون المحتملون هذا التقييم الأساسي لاتخاذ قرار بشأن ما إذا كان المقترض المحتمل يحمل بالفعل مبلغا مفرطا من الدين. يتم احتساب نسبة خدمة الدين الإجمالية على النحو التالي:

-

نسبة إجمالي خدمة الدين = مدفوعات الرهن العقاري السنوية + ضرائب الملكية / الدخل الشخصي (أو العائلي) الإجمالي

من الواضح أن نسبة خدمة الدين الإجمالية هي مجرد حساب أساسي، مجموع ديون الفرد أو مجموعة من العوامل الأخرى التي تؤخذ في الاعتبار في التقييم الكلي للصحة المالية العامة للفرد.

يتم إجراء تقييم بديل للوضع المالي للفرد من خلال نسبة خدمة الدين الإجمالية، وهي مقياس أكثر شمولا من نسبة خدمة الدين الإجمالية، حيث أنه يشمل التزامات الديون المتكررة غير التكاليف المرتبطة بالسكن، مثل فواتير بطاقات الائتمان ، والمدفوعات السيارات وأقساط التأمين الشهرية.

إجمالي خدمة الدين = مدفوعات الرهن العقاري السنوية + ضرائب الملكية + مدفوعات الديون الشهرية المتكررة الأخرى / الدخل الشخصي الإجمالي

باستخدام هذه الصيغة، عادة ما يفضل المقرضون أن يروا نسبة خدمة ديون إجمالية قيمة أقل من 40٪ للنظر في تقديم ائتمان إضافي كبير أو تمويل للفرد.