a:

الإيرادات الصافية تحقق إيرادات ناقص النفقات المتكبدة. ويترتب على ذلك إجمالي الدخل والدخل التشغيلي وهو تقرير شهري شهري أو ربع سنوي أو سنوي. إن بيان صافي الدخل مهم للمستثمرين والدائنين المحتملين، ولكنه لا يظهر دائما التطور الفعلي للشركة. على سبيل المثال، بعد بيع أصول لمرة واحدة عالية، قد يكون صافي الدخل الشهري أعلى من الدخل التشغيلي، يليه صافي دخل ربع سنوي أقل بكثير.

إجمالي التدفق النقدي هو التدفق النقدي التشغيلي بالإضافة إلى صافي رأس المال العامل للشركة. صافي رأس المال العامل هو الفرق بين الموجودات والمطلوبات. وتدفق التدفقات النقدية التشغيلية التدفقات الداخلة والخارجة نتيجة لأنشطة التشغيل العادية. وأفضل دليل على التدفقات النقدية التشغيلية هو الدورة النقدية التي تحول المبيعات القائمة على أساس الاستحقاق إلى نقدية.

تختلف التدفقات النقدية وصافي الدخل في معظم الحالات، لأن هناك فجوة زمنية بين المبيعات الموثقة والمدفوعات الفعلية. ويخضع الوضع للتحكم إذا كان العملاء الذين يتم تحرير الفواتير لهم يدفعون نقدا خلال الفترة التالية. وفي حالة تأجيل الدفعات، هناك فرق أكبر بين صافي الدخل وبيانات التدفقات النقدية التشغيلية. وإذا لم يتغير هذا الاتجاه، فقد يبين التقرير السنوي تدني التدفقات النقدية وصافي الدخل بالتساوي.

عادة ما تعلن الشركات سريعة النمو عن انخفاض صافي الدخل لأنها تستثمر في التحسين والتوسع. وعلى المدى الطويل، يؤدي ارتفاع التدفق النقدي التشغيلي إلى ارتفاع صافي الدخل المستقر، على الرغم من أن بعض الفترات قد تظهر صافي انخفاض في الدخل.

توليد مستمر من التدفق النقدي هو أكثر أهمية لنجاح الشركة من المحاسبة الاستحقاق. التدفق النقدي هو معيار أفضل ومقياس للصحة المالية للشركة. يمكن للمدراء والمستثمرين تجنب العديد من الفخاخ إذا كانوا يوليون المزيد من الاهتمام لتحليلات التدفق النقدي التشغيلي.