شركة كوكا كولا (رمزها في بورصة نيويورك: كو كوكوكولا كولا 97+ 0٪ 20 كريتد ويث هيستوك 4. 2. 6 أكبر شركة المشروبات الغازية مع القيمة السوقية 184 $. 57 مليار دولار اعتبارا من 5 فبراير 2016. في فبراير 2015، باعت كوكا كولا 8. 5 مليار يورو في السندات، والتي كانت أكبر بيع صادر عن شركة أمريكية في التاريخ. تراوحت آجال استحقاق هذه السندات بين سنتين و 20 سنة. هذا بيع الملاحظات ضخمة مفيد للغاية لشركة مثل كوكا كولا؛ لديها وجود كبير في أوروبا، لذلك سوف تسمح للشركة للتخفيف من بعض مخاطر العملة.

- 1>>

في أكتوبر 2015، قامت شركة موديز بتصنيف Aa3 الائتماني لملاحظات شركة كوكا كولا التي تستحق خلال سنتين و خمس سنوات و 10 سنوات. وهذا يشير إلى أن مالحظات شركة كوكا كولا ذات جودة عالية وتحمل درجة منخفضة من مخاطر االئتمان على المدى الطويل. وعلى المدى القصير، تتمتع شركة كوكا كولا بقدرة مرضية على سداد التزامات ديونها. وتبلغ المذكرات التي تنتمي إلى الشريحتين، وخمس سنوات وعشر سنوات نحو 4 مليارات دولار. ولتحديد صحة ومخاطر كوكا كولا المالية، يلزم إجراء تحليلات لبعض نسب الدين الرئيسية، مثل نسبة الدين ونسبة التدفق النقدي إلى الدين ونسبة الدين إلى رأس المال.

- 2>>

نسبة ديون كوكا كولا

استنادا إلى أحدث بياناتها المالية الفصلية، كان لدى شركة كوكا كولا أصولا بلغت 93 مليار دولار، وهي أقل من 96 دولارا. 31 مليار دولار خلال الفترة المالية المنتهية في أيلول / سبتمبر 2014. وكانت شركة كوكا كولا قد بلغت مجموع الخصوم 66 دولارا. 96 مليار للربع المالي المنتهي في سبتمبر 2015، وهو ما يمثل زيادة من 62 $. 89 مليار ريال عن نفس الربع من عام 2014. وبلغت نسبة ديون كوكا كولا 65.3٪ للربع المالي المنتهي في سبتمبر 2014. وبالنسبة للربع المالي المنتهي في سبتمبر 2015، كان لدى كوكا كولا نسبة دين تبلغ 72٪. وهذا يدل على أن كوكا كولا تعتمد على النفوذ وقد تحمل درجة معتدلة من المخاطر، لأن الجزء الأكبر من أصولها يمول من الديون.

- 3>>

نسبة التدفق النقدي إلى الدين لشركة كوكا كولا

اعتبارا من فبراير 2016، لم تصدر شركة كوكا كولا بياناتها المالية لعام 2015 بالكامل. واستنادا إلى بيان التدفقات النقدية لشركة "كوكا كولا" لعام 2014، كان لديها تدفق نقدي إجمالي من الأنشطة التشغيلية بقيمة 10 دولارات. 62 مليار دولار للفترة المالية المنتهية في ديسمبر 2014. كان لديها التدفق النقدي الإجمالي من الأنشطة التشغيلية من 10 $. 54 مليار دولار للفترة المالية المنتهية في كانون الأول / ديسمبر 2013. وأفادت شركة كوكا كولا بأن مجموع الخصوم يبلغ 61 دولارا. و 7 مليارات خلال السنة المالية 2014 و 56 دولارا. 88 مليار خلال السنة المالية 2013.

لحساب نسبة التدفق النقدي إلى الدين، قسمة إجمالي التدفق النقدي من الأنشطة التشغيلية حسب مجموع الخصوم. للسنة المالية المنتهية في ديسمبر 2014، كان كوكا كولا نسبة التدفق النقدي إلى الديون من 17.12٪. وبلغت نسبة التدفق النقدي إلى الدين 18 في المائة في السنة المالية المنتهية في كانون الأول / ديسمبر 2013. وعلى الرغم من أن نسب التدفق النقدي إلى الدين في كوكا كولا في عامي 2013 و 2014 قد تبدو منخفضة للوهلة الأولى، فإن هذه المستويات ليست استثنائية. على مدى السنوات الخمس الماضية، فإن الشركة لديها متوسط ​​معدل التدفق النقدي السنوي إلى الديون من 19. 61٪. ومع ذلك، فإن نسبة السيولة النقدية إلى الدين في كوكا كولا آخذة في التناقص خلال السنوات الخمس الماضية، والناجمة عن الزيادة الهائلة في إجمالي خصومها وتباطؤ النمو في تدفقاتها النقدية التشغيلية.

نسبة ديون إلى حقوق الملكية من كوكا كولا

أبلغت شركة كوكا كولا عن إجمالي حقوق المساهمين بمبلغ 26 دولارا. 05 مليار دولار للربع المالي المنتهي في سبتمبر 2015. وأبلغت الشركة عن إجمالي حقوق المساهمين من 33 $. 43 مليارا في الربع نفسه من العام المالي 2014. وبالتالي، بلغت نسبة الانخفاض في القيمة الدفترية لشركة كوكا كولا 188٪ خلال الربع الثالث من عام 2014. وخلال الربع الثالث من السنة المالية 2015، كان لديها نسبة خصم إلى الربحية بلغت 257٪. وهذا يشير إلى أن شركة كوكا كولا قد زادت من نفوذها ولديها وضع ضعف في الأسهم خلال الربع الثالث مقارنة مع رقمها خلال الربع نفسه من العام السابق. وباإلضافة إلى ذلك، تشير نسبة ارتفاع هامش الربح إلى الدخل) د / E (إلى أن للدائنين حصة أكبر من المال من حاملي األسهم.