الاستثمار في صناديق الاستثمار المشترك ليس صعبا، ولكنه ليس تماما الاستثمار في صناديق التداول المتداولة (إتفس) أو الأسهم. بسبب بنية فريدة من نوعها، وهناك بعض جوانب تداول صناديق الاستثمار المشتركة التي قد لا تكون بديهية للمستثمر لأول مرة. بسبب الانتهاكات السابقة، العديد من صناديق الاستثمار تفرض قيودا أو غرامات على أنواع معينة من النشاط التجاري.

قبل البدء في الاستثمار في الصناديق الاستثمارية، يجب مراعاة إرشادات التداول التالية. فهم أساسي من الداخل والخارج من التداول صندوق الاستثمار المشترك يمكن أن تساعدك على التنقل في العملية بسلاسة والحصول على أقصى استفادة من الاستثمار الخاص.

شراء أسهم الصندوق المشترك

شراء أسهم الصناديق الاستثمارية بسيطة إلى حد ما. في حين أن الصناديق المشتركة لا يتم تداولها بحرية في السوق المفتوحة، مثل الأسهم وصناديق الاستثمار المتداولة، فإنه من السهل شراء مباشرة من الصندوق أو من خلال وسيط معتمد، في كثير من الأحيان من خلال منصة على الانترنت.

قبل شراء الأسهم في صندوق الاستثمار المشترك، فهم نوع الصندوق الذي تستثمر فيه وشروط الاستثمار المحددة. وتتطلب الكثير من الأموال الحد الأدنى من المساهمة، في كثير من الأحيان بين 000 1 و 000 10 دولار. ومع ذلك، لا تحمل جميع الأموال الحد الأدنى.

ابحث عن حيازات الصندوق ونسبة نفقاته وسجل مدير الصندوق. إذا كان صندوقا مفهوما، تحقق من خطأ التتبع التاريخي. مثل أي استثمار، يجب أن تعرف ما كنت تحصل في.

صندوق الاستثمار المشترك أسعار

يمكنك فقط شراء أسهم صناديق الاستثمار المشترك في نهاية اليوم. وعلى عكس الأوراق المالية المتداولة في البورصة، لا تتقلب قيمة أسهم الصندوق المشترك على مدار اليوم. وبدلا من ذلك، يحسب الصندوق القيمة الصافية لجميع الأصول في محفظته، وتسمى صافي قيمة الأصول، عندما يغلق السوق كل يوم. يغلق السوق عند 4 ص. م. الوقت الشرقي، والصناديق المشتركة عادة نشر صافي قيمة الأصول الحالية بنسبة 6 ص. م.

إذا كنت ترغب في شراء الأسهم، سيتم الوفاء طلبك بعد أن تم احتساب صافي قيمة الأصول اليوم. إذا كنت ترغب في استثمار $ 1، 000، على سبيل المثال، يمكنك وضع النظام الخاص بك في أي وقت، ولكنك لن تعرف كم سوف تدفع للسهم الواحد حتى يتم نشر صافي قيمة الأصول اليوم. إذا كان صافي قيمة الأصول اليوم هو 50 $، ثم الخاص بك $ 1، 000 الاستثمار سوف تشتري 20 سهم.

صناديق الاستثمار عادة تسمح للمستثمرين بشراء أسهم كسور. إذا كان صافي قيمة الأصول في المثال أعلاه هو 51 $، سوف $ 1، 000 شراء 19. 6 أسهم.

الرسوم

اطلع على التكاليف المرتبطة باستثمارك قبل شرائه. وتحمل الصناديق المشتركة نسب مصروفات سنوية تساوي نسبة مئوية من استثمارك، وهناك عدد من الرسوم الأخرى التي قد يفرضها الصندوق المشترك.

تفرض بعض الصناديق الاستثمارية رسوم تحميل، وهي في الأساس رسوم عمولة. هذه الرسوم لا تذهب إلى الصندوق. فهي تعوض الوسطاء الذين يبيعون الأسهم في الصندوق للمستثمرين.غير أن جميع الصناديق االستثمارية تحمل رسوم تحميل مسبقة. بدلا من رسوم الحمل التقليدية، بعض الأموال تهمة رسوم التحميل في نهاية المطاف إذا كنت ترغب في استبدال أسهمك قبل انقضاء عدد معين من السنوات. ويسمى ذلك أحيانا برسوم المبيعات المؤجلة المحتملة (دسك).

يجوز لصناديق الاستثمار أيضا أن تفرض رسوما على الشراء (في وقت الاستثمار) أو رسوم الاسترداد (عند بيع أسهم إلى الصندوق)، والتي تذهب إلى تحمل التكاليف التي يتكبدها الصندوق بدلا من السمسرة بدلا من العمولة. وتتحمل معظم الصناديق أيضا رسوما قدرها 12 مليار دولار، وهي توجه نحو التسويق والإعلان عن الصندوق. العديد من الأموال تقدم فئات مختلفة من الأسهم، تسمى A، B أو C سهم، والتي تقدم هياكل رسوم ونفقات مختلفة.

تواريخ التجارة والتسوية

عند تداول صناديق الاستثمار، فهم كيفية ومتى سيتم تنفيذ الصفقات الخاصة بك. التاريخ الذي تقوم فيه بطلب الشراء أو بيع الأسهم يسمى تاريخ التداول. ومع ذلك، لم يتم الانتهاء من الصفقة المالية، أو تسويتها، حتى انقضى عدد من الأيام. وتتطلب لجنة الأوراق المالية والبورصات (سيك) معاملات صناديق الاستثمار المشتركة لتسوية خلال ثلاثة أيام من تاريخ التداول.

إذا قدمت طلبا لشراء أسهم يوم الجمعة 2 كانون الثاني (يناير)، على سبيل المثال، فإن هناك حاجة إلى صندوق لمدة ثلاثة أيام لتسوية طلبك بحلول يوم الأربعاء 7 كانون الثاني (يناير)، حيث لا يمكن تسوية الصفقات خلال عطلة نهاية الأسبوع.

تواريخ توزيعات الأرباح وتواريخ التقرير

إذا كنت تستثمر في صندوق مشترك يدفع أرباحا، ولكنك تريد الحد من التزاماتك الضريبية، فابحث متى يحق للمساهمين دفع أرباح الأسهم. إن أي توزيعات أرباح تتلقاها تزيد من الدخل الخاضع للضريبة للسنة، لذلك إذا كان توليد أرباح الأرباح ليس هدفك الأساسي، فلا تشتري أسهم في صندوق على وشك إصدار توزيع أرباح.

تاريخ توزيعات الأرباح السابقة هو آخر موعد يمكن فيه للمساهمين الجدد الحصول على توزيعات أرباح قادمة. وبسبب فترة التسوية، يكون تاريخ توزيع الأرباح السابق هو عادة ثلاثة أيام قبل تاريخ التقرير - وهو التاريخ الذي يستعرض فيه الصندوق قائمة المساهمين الذين سيحصلون على التوزيع.

إذا كنت ترغب في الحصول على دفعة توزيعات أرباح قادمة، قم بشراء الأسهم قبل تاريخ توزيع الأرباح السابق لضمان إدراج اسمك كمساهم في تاريخ التسجيل. إذا كنت ترغب في تجنب التأثير الضريبي لتوزيعات الأرباح، تأخر عملية الشراء حتى بعد تاريخ التسجيل.

بيع أسهم الصندوق المشترك

تماما مثل الشراء الأصلي، يمكنك استبدال أسهم الصندوق المشترك مباشرة من خلال الصندوق نفسه أو من خلال وسيط معتمد. المبلغ الذي تتلقاه يساوي عدد الأسهم المستردة مضروبا في صافي قيمة الأصول الحالية، مطروحا منه أي رسوم أو رسوم مستحقة.

اعتمادا على المدة التي كنت قد عقدت الاستثمار الخاص بك، قد تكون خاضعة ل كدسك. إذا كنت ترغب في بيع أسهمك في وقت قريب جدا بعد شرائها، فقد تخضع لرسوم إضافية للاسترداد المبكر.

لوائح الاسترداد المبكر

تم بناء صناديق الاستثمار لتكون استثمارات طويلة الأجل. وبخلاف الأسهم وصناديق الاستثمار المتداولة، فإن التداول قصير الأجل لأسهم صناديق الاستثمار المشترك يمكن أن يضعف بشكل خطير عائدات المساهمين المتبقين.

عند استرداد أسهم صندوق الاستثمار المشترك، غالبا ما يتعين على الصندوق تصفية الأصول لتغطية الاسترداد، حيث أن صناديق الاستثمار ليست في العادة حفظ النقدية في متناول اليد. وفي أي وقت يقوم فيه الصندوق ببيع أصل ما في الربح، فإنه يؤدي إلى توزيع أرباح رأس المال على جميع المساهمين، وبالتالي زيادة دخلهم الخاضع للضريبة للسنة وتقليل قيمة محفظة الصندوق. ويؤدي هذا النوع من النشاط التجاري المتكرر أيضا إلى ارتفاع التكاليف الإدارية والتشغيلية للصندوق وزيادة نسبة النفقات.

لتثبيط التداول المفرط وحماية مصالح المستثمرين على المدى الطويل، تراقب صناديق الاستثمار المشترك عن كثب المساهمين الذين يبيعون أسهمهم في غضون 30 يوما من الشراء - يسمى التداول ذهابا وإيابا - أو يحاولون وقت السوق للاستفادة من التغيرات قصيرة األجل في صافي قيمة أصول الصندوق. وقد تفرض صنادیق الاستثمار المشترك رسوم استرداد مبکرة، أو قد تحظر علی المساھمین الذین یستخدمون ھذا التکتیك في کثیر من الأحیان عملیات التداول لعدد معین من الأیام.