أتذكر عندما بدأت الاستثمار لأول مرة، كنت قلقا بعض الشيء من فقدان أموالي وتمسك بمخزونات القيمة التي كانت لها رسملة كبيرة في السوق، وأحجام تداول عالية للغاية، وكانت على نطاق واسع جدا. التي تغيرت مع مرور الوقت كما حصلت على أكثر تعليما وثقة في بلدي القدرة على اختيار الأسهم. في ذلك الوقت وقعت في فئة المخاطر، ومثل معظم المستثمرين، تحولت مع التقدم في السن وأصبحت صقلت وأنا تأقلم مع الأسواق. ولكل استثمار في الأوراق المالية، سواء كان ذلك مباشرة أو بشكل غير مباشر (مثلا من خلال صناديق الاستثمار المتداولة أو صناديق الاستثمار المشتركة) صورة مخاطر مختلفة. لذلك فهم فئة المخاطر الخاصة بك إلزامية إذا كنت ترغب في اتخاذ الخيارات الصحيحة الاستثمار في الأسهم.

فئات المخاطر

هناك العديد من تقنيات التنميط المخاطر والفئات المختلفة التي أنشئت، ولكن المستثمرين عادة ما تقع في الفئات العامة التالية:

1. المحافظين / المخاطر السلبية: هذا هو المستثمر الذي لا تريد أن تفقد أي رأس مال وتحصيل على تيارات الاستثمار لدفع نفقات المعيشة اليومية. وعادة ما يتقاعد هؤلاء المستثمرون بمدخل دخل ثابت ويكون لهم أفق زمني قصير.
2. معتدل المحافظ: على غرار # 1، ولكن هذا المستثمر يريد أن يشارك أكثر قليلا في مسيرات السوق على الرغم من يريد أقصى قدر من الحماية الهبوطية.
3. متوسطة: هذه هي الفئة الأكثر شيوعا - وسط الطريق. ویتطلع ھؤلاء المستثمرون إلی الاستثمار علی المدى الطویل مع وضع ھدف محدد في الاعتبار (المدخرات الجامعیة، والتقاعد، وما إلی ذلك). وعادة ما تبدو محفظتھم الإجمالیة أکثر شیئا لمؤشر سوق ستاندرد أند بورز 500.
4. معتدلة العدوانية: المستثمرون الذين هم على استعداد لاتخاذ المزيد من المخاطر لتحقيق عوائد أعلى تقع تحت هذه الفئة. فهي على ما يرام مع مخاطر سلبية أعلى من السوق، ولكن يتوقع أن يتم تعويضها بشكل كبير عندما ترتفع الأسواق. هؤلاء المستثمرين لديهم هدف تراكم كمية هائلة من الثروة في المستقبل، وعلى استعداد للانتظار قدرا كبيرا من الوقت للحصول على المكافآت. فهي تنتج القليل من الدخل على المدى القصير.
5. عدوانية: هذه الفئة الأخيرة هي فئة الاستثمار "المحظورة". وهؤلاء المستثمرون على استعداد لتحمل التقلبات الكبيرة في عائدات المحفظة لإنتاج عائدات أعلى بكثير من السوق على المدى الطويل. وعادة ما يكون لديهم أفق زمني طويل للغاية حتى يتمكنوا من استرداد الخسائر. كما أنهم يميلون إلى أن يكونوا أصغر سنا، أو لديهم خبرة بسيطة في الاستثمار خلال الأسواق المتدنية أو الدببة.

- <- كل فئة من فئات المستثمرين هذه لديها نوع محدد من الأسهم يناسب ملف المخاطر الخاص به:

المحافظ: يتخلى عن أي استثمارات في الأسهم ويركز أكثر على الاستثمارات النقدية أو النقدية في السوق أو ذات جودة عالية قصيرة إلى سندات متوسطة الأجل.وبما أن المستثمرين يرغبون في تجنب أي خسارة في رأس المال، فإن الاستثمار في الأسهم ليس عادة في بيليفتهم.

1. المحافظ المعتدل: يفضل محفظة ذات تعرض كبير للأوراق المالية ذات الدخل الثابت ذات الجودة العالية والاستثمارات المرتبطة بالتضخم مثل النقد والعقارات وبعض السلع. يمكن أن تحمل عدة أنواع مختلفة من الأسهم مع التركيز بشكل خاص على توليد الدخل وأسماء بيتا منخفضة مستقرة. إن المخزون النموذجي المدر للدخل هو الذي يوفر توزيعات أرباح، ليس فقط اليوم ولكن لديه تاريخ من توفير دفعات قوية والتي لم يتراجع أبدا. على الرغم من أن هؤلاء المستثمرين يميلون إلى الابتعاد عن بيتا عالية، وخفض رأس المال وأسواق السوق غير المتقدمة، فإنها يمكن أن تستثمر في القطاعات الدفاعية التي لديها بيتاس أقل من واحد (مما يشير إلى مخاطر أقل من السوق).
2. متوسطة: مزيج من القيمة والنمو الأسهم لتحقيق محفظة متوازنة المخاطر / مكافأة يصنف هذا النوع. وغالبا ما تستخدم الصناديق الاستثمارية المتنوعة وصناديق الاستثمار المتداولة التي تعكس مؤشرات السوق الواسعة مثل مؤشر S & P 500.
3. معتدلة العدوانية: التركيز على النمو والزخم الأسهم التي لديها عالية بيتاس مع التركيز قليلا على القيمة أو الدخل الأسهم.
4. عدوانية: عادة ما يكون معظمها النمو، والزخم والمضاربة الأسماء التي غالبا ما تكون صغيرة، والصناديق الاستثمارية القطاعية غير المتنوعة أو صناديق الاستثمار المتداولة.
5. - <>>

الخلاصة

بدون فهم صحيح لمستوى المخاطر التي يرغب المستثمرون في قبولها، قد يخفق خيار الأمن في توفير خليط المخاطر / العائد المتوقع، مما يسبب شراء متضارب / بيع القرارات مثل ندم المشتري أو الخوف من البيع.