يدرك معظم المستثمرين أن الاستثمار في أي منتج مدفوع بالسوق هو فقط آمن مثل المخاطر الكامنة وراء الاستثمار. أما الأرصدة والسندات والصناديق المتداولة في البورصة (إتفس) فهي تحت رحمة تحركات السوق. وبنفس الطريقة، فإن صناديق المؤشرات المتداولة ذات الطبيعة المرتفعة هي أيضا معرضة لخطر تحركات السوق، ولكن بطريقة واضحة. كما أنك قد لا تستثمر في قطاع التكنولوجيا التي ليس لديك فهم، يجب أن لا تستثمر في إتف الاستدانة إذا كنت لا تفهم ذلك. وبهذا المعنى، فإن صندوق النقد المتداول الذي يتمتع بقدرة مالية عالية هو آمن للمستثمر الذي يعرف كيف وكيف ومتى يستخدمه وغير آمن تماما للمستثمرين الذين لا يفهمون الغرض من إتف وكيف ومتى استخدامها.

فهم المنتج

إذا كنت الغوص أولا في المنتج دون فهم آلياته والمخاطر المتأصلة، فإن مبدأ الاستثمار الخاص بك سيكون في خطر. صندوق الاستثمار الأوروبي يشبه صندوق الاستثمار المشترك، ولكن مع وجود اختلافات ملحوظة. ويمكن شراء صناديق الاستثمار المتداولة وبيعها في السوق المفتوحة مثل الأسهم أو السندات، بدلا من استرداد الأسهم فقط مع صندوق الاستثمار المشترك مباشرة. وباستخدام إتف، فإنك تحمل أيضا قيمة مع الأصول المقابلة التي تمتلكها إتف ولها الحق في القيمة السوقية الأساسية. يتم فهرسة معظم صناديق الاستثمار المتداولة، بمعنى أنها تعكس قطاعات معينة في السوق أو مؤشر كامل مثل مؤشر S & P 500 أو قطاع التكنولوجيا الحيوية.

صناديق الترا

صناديق الاستثمار المتداولة ذات الرافعة المالية هي نفس مؤشر إتف المفهرس مع فارق رئيسي واحد. وتعرف صناديق الاستثمار المتداولة ذات الصناديق 2X أو 3X أو أولترا لأنها تستفيد من مراكزها في القطاع أو المؤشر الأساسي للحصول على عائدين أو ثلاثة أضعاف هذا المؤشر. إذا كان مؤشر ستاندرد اند بورز 500 سيزداد بنسبة 5٪ في يوم واحد، فإن مؤشر إتف للرافعة المالية من نفس المؤشر سيحصل على 10-15٪ من حيث القيمة اعتمادا على مبالغ الرافعة المالية. وينطبق الشيء نفسه على التقلبات السلبية التي توفر المخاطر الحقيقية لهذا المنتج الاستثماري. ومع ذلك، فإن جميع صناديق الاستثمار المتداولة التي تتمتع بمدى فائدة تقريبا لديها عمليات إعادة تعيين يومية، وهي مخصصة لدورات استثمارية قصيرة الأجل للغاية. إن عقد إتف على الرافعة المالية على المدى الطويل، حتى لو كان المؤشر الأساسي يحافظ على نقطة بداية ونهاية متساوية، لا ينصح به. ومن المحتمل أن يكون لدى صندوق الاستثمار المتداول في الرافعة المالية عائد سلبي بسبب انزلاق بيتا من العوائد السلبية المركبة على مدى فترة الحجز.

- <>

تجاهل التحذيرات المنبثقة

مع بعض خبراء الصناعة الذين يصدرون تحذيرات مثل شركة بلاك روك (نيس: بلك بلكبلاكروك إنك 4775 61٪ < كريتد ويث هيستوك 4. 2. 6 ) لاري فينك و فانغوارد غروب Inc. جاك بوجل، ربما كنت قد تم التأثير على خصم كامل صناديق الاستثمار المتداولة. بالنسبة للكثيرين، وهذا الموقف هو خطوة ذكية. إذا كنت متقاعدا وتحتاج إلى دخل ثابت، أو مستثمر طويل األجل، فإن تجنب صناديق االستثمار المتداولة ذات االستدانة المالية هو قرار حكيم.بطبيعة الحال، كانت هناك العديد من عمليات الرد على هذه الهجمات على سوق صناديق الاستثمار المتداولة (لوتشيانو سيراكوسانو) من شركة ويسدوم تري إنفستمينتس (نسداق: ويتف ويتفزدومتري إنفستمينتس إنك 31 + 1 82٪ كريتد ويث هيستوك 4. 2. 6 ) وحتى كبير مستشاري الفانغوارد كبار جويل ديكسون، الذين يتفقون على أن المشكلة الحقيقية هي قضية تعليمية، وليس قضايا نظامية مع الاستثمارات نفسها.

استخدمها لإستفادتك

إذا كنت تبحث عن منتج يغطى محفظتك مقابل ظروف السوق الحالية ذات معدلات النمو المنخفضة، وهو تاجر يومي نشط، يمكن أن تكون صناديق الاستثمار المتداولة ذات المستوى الأمثل هي الحل الأمثل. العديد من المستثمرين على فهم أن عموما، منخفضة المخاطر يساوي مكافأة منخفضة، في حين أن المخاطر العالية تقدم مكافأة عالية. إذا أدركت أن صناديق الاستثمار المتداولة ذات المستوى المالي هي النوع الأخير من الاستثمار وتوظفه في جزء صغير من محفظتك الإجمالية، عموما 10٪ أو أقل، وذلك باستخدامه كما هو موضح في هذه المقالة في دورة تداول يومية، مكافأة فرصة الاستثمار.

تماما مثل أي استثمار مضمون غير رئيسي، صناديق الاستثمار المتداولة لديها غرض في السوق مع إمكانية تحقيق عوائد كبيرة. وبطبيعة الحال، كفرصة عالية المخاطر، يحتاج المستثمرون إلى فهمها بشكل فعال أو يعانون من خسائر كبيرة.