تطورت الأسواق الحديثة إلى آلات معقدة يمكن أن تطغى على استراتيجية التداول الأكثر حذرا. ولحسن الحظ، يمكننا تقسيم هذا التدفق الهائل للبيانات إلى مكونات من خلال تحليل التقارب / التباعد (C / D). ويشير التقارب إلى الظروف الديناميكية التي تتحرك فيها المؤشرات الرئيسية في خطوة، بينما يشير الاختلاف إلى حدوث تضارب، حيث تسجل أرقام السوق اتجاهات متعاكسة. (للاطلاع على القراءة ذات الصلة، راجع: ما مدى الموثوقية في استخدام المتوسط ​​المتحرك التقارب التقارب لإنشاء أو متابعة استراتيجيات التداول؟ ).

- 1>>

جلب تشارلز داو التقارب / الاختلاف في القرن ال20 ^عشر عندما أصر على أن المتوسطات الشعبية يجب أن تتحرك في نفس الاتجاه بنفس الوتيرة لتأكيد اتجاه صعودي أو هبوطي. (لمزيد من المعلومات، راجع: لماذا داو ماترس ). لذلك إذا كان المتوسط ​​الصناعي يطبع سلسلة من أعلى مستوياته وأعلى مستوياته المنخفضة، فإن متوسط ​​السكة الحديد كان يجب أن يحذو حذوه لتأكيد سوق الثور. وبدلا من ذلك، يشير متوسط ​​واحد يتقاضى أعلى بينما يبيع الآخر إلى أن يشير إلى الاختلاف أو " غير مؤكد "، تحذيرا من تغيير الاتجاه الوشيك. وأشار معالج السوق ليندا برادفورد راشيك في التسعينات إلى أن العلاقة بين أي مجموعتين من البيانات قد أدت إلى التقارب أو الاختلاف الذي قد يؤثر على التحليل الأمني. (للاطلاع على القراءة ذات الصلة، انظر: 7 مستثمرات مستحقات ). ليس من المستغرب أن هذا هو الأساس لاستراتيجيات خوارزمية حديثة تشتري أو تبيع الآلاف من الأدوات عبر العديد من الأسواق المتقاطعة، في محاولة لتطابق خطر على أو مخاطرة التعرض للظروف الحالية.

يمكن استخدام تحليل التقارب / التباعد بطرق عديدة، ولكن دعونا نركز على تلك التي تحقق أكبر قدر من الفائدة في النتيجة النهائية: نغمة السوق اختيار الموضع و < شريط القراءة . لهجة السوق

تتكون أسواق الأسهم بشكل أساسي من الأسهم والقطاعات والمؤشرات ذات العلاقات C / D التي تملي التذبذب بين التوجهات والظروف ذات النطاق المحدد. S & P 500، ناسداك 100 (ق

ككبورش كق SerI153 27 + 0 96٪ كريتد ويث هيستوك 4. 2. 6 ) وراسيل 2000 يحققان نفس الغرض من داو في المتوسط ​​الصناعي والسكك الحديدية ، مع التفاعل بين المؤشرات توليد مجموعة واسعة من ظروف السوق. (لمزيد من المعلومات، راجع: كيف تغيرت مؤشرات سوق الأسهم الاستثمار ). وتتبع العلاقات موضوعين رئيسيين هما: النسبة المئوية للتغير النسبي وتسلسل أعلى المستويات، والارتفاعات المنخفضة، والهبوط المنخفضة والهبوط الدنيا.

بصفة عامة، نتوقع ظروف السوق التالية بناء على الأداء النسبي:

زعيم S & P 500 - نشاط مؤسسي فاتر.

• S & P 500 لاغارد - النقدية تتحرك إلى هامش
• ناسداك 100 زعيم - النشاط المؤسسي متحمس.
• ناسداك 100 لاغارد - مخاوف النمو البطيء
• رسل 2000 زعيم - تزايد الحماس المضاربة.
• راسل 2000 لاغارد - فلايت تو سافيتي
• علاقة عالية الأداء - إعادة توزيع رأس المال على نطاق واسع، إلى أو الخروج من الأسهم، اعتمادا على الاتجاه.
• اختيار الموضع

اتبع قواعد C / D البسيطة هذه عند اختيار الأسهم من أجل المخاطرة الطويلة أو القصيرة:

ابحث عن الأسهم التي تطابق أو تتجاوز أداء القطاع للمراكز الطويلة وأداء القطاع المتخلف عن المبيعات القصيرة.

• اتخاذ صفقات طويلة في القطاعات والأسهم التي تتصرف بشكل أفضل من المؤشرات العريضة وقصيرة في القطاعات والأسهم المتخلفة فيها.
• تجنب المراكز الطويلة في المراكز الصعودية المتوقفة أو الفاشلة والمراكز القصيرة عند إغلاق المؤشرات معا في تقارب صعودي.
• تجنب المواقف القصيرة في الاتجاه الهبوطي المتوقف أو الفشل والمراكز الطويلة عند إغلاق المؤشرات معا في تقارب هبوطي.
• سبدر S & P تروست (سبي

سبيسبدر S & P500 الوحدات الاستئمانية إتف 258 45 + 0 33٪ كريتد ويث هيستوك 4. 2. 6 ) دخلت انخفاضا كبيرا، وكسر أدنى مستوى أغسطس في أكتوبر. (أونهالث) المجموعة <500> أونهونيتد هيلث إنك 982 + 87٪ 84٪ كريتد ويث هيستوك 4. 2. 6 ) تفوق أداء الصندوق، الذي كان أعلى من مستوى أغسطس و نشر > الصاعد الاختلاف. وعاد كلا الصكين إلى أعلى مستوياته في سبتمبر، واندلع في نهاية العام، ولكن أونه حققت مكاسب أعلى بكثير من الأرباح، وذلك تمشيا مع نمط السعر الأقوى نسبيا. قراءة الشريط وأخيرا، تعلم قراءة شريط شريط باستخدام العلاقات C / D لحظيا. (لمزيد من المعلومات، راجع: فهم شريط الشريط

)

. للبدء، حافظ على البيانات التالية في متناول اليد خلال يوم السوق: ثلاثة مؤشرات رئيسية أو نظيرات السوق الآجلة. المؤشرات الثانوية والصكوك، بما في ذلك دج النقل المتوسط ​​(دجتا)، دج فائدة المتوسطات (دجوا) و فلكه أشباه الموصلات مؤشر (سوكس). السلع الأساسية أو الأموال الأساسية للنفط الخام والذهب والنحاس والمنتجات الزراعية.

• مجموعة مختارة من صناديق الاستثمار المتداولة التي تغطي مجموعة واسعة من القطاعات.
• نيويورك و ناسداك مقدما مقابل الانخفاض، صعودا مقابل أسفل حجم ومؤشرات تيك.
• شعبي عقد القضايا في جميع مجموعات السوق الرئيسية.
• مهمتك هي لكشف الموضوعات التي يمكن أن تستمر للدورة بأكملها. إكمال تحليل مؤشر المتخلف، وإجراء سلسلة من الفحوصات الواقعية، ومعرفة ما إذا كانت القطاعات الأخرى تترابط مع أنماط مماثلة وتغير النسبة المئوية. عدم وجود نمط ملحوظ يعني أنك مراقبة الظروف المتباينة التي تفضل نطاقات ضيقة بدلا من أيام الاتجاه. فإنه يحصل على أكثر إثارة للاهتمام عندما تترابط علامات أخرى مع التقارب الفهرس لأنه يتم وضع الشريط ثم للاتجاه يمكنك أن تلعب من خلال القطاعات التي تتطابق أو تتجاوز أداء الفهرس. ()
• الخلاصة
• نقاط التقارب إلى الظروف الديناميكية التي قد تثير اتجاهات قوية في حين أن الاختلاف يشير إلى الارتباك و الصراع، أكثر نموذجية من عمل محدد النطاق.في الحقيقة، هناك الآلاف من نقاط البيانات المتقاربة والمتباعدة ولكن معظمها له تأثير ضئيل على النتائج الخاصة بك. السياق هو المفتاح، لذلك تعيين التركيز على العلاقات التي تؤثر استراتيجيات التداول كنت التعهد في يوم معين أو أسبوع أو شهر.