تقلبات السوق أمر لا مفر منه، وهذا أمر جيد. وبدون تحقيق مكاسب تقلب ببساطة لا يمكن أن تتحقق في سوق الأسهم. فبدلا من النظر إلى هبوط أسعار الأسهم كشيء سلبي، ينبغي على المستثمرين النظر إليه على أنه فرصة للحصول على الملكية في شركات قوية بشكل أساسي بأسعار منخفضة.

في كثير من الأحيان أفضل الفرص للمستثمرين هي محجوبة من الأزمة التي تأتي عادة مع. وهناك سمة مشتركة وجدت بين المستثمرين الأكثر نجاحا هو أنهم وضعوا معظم أموالهم للعمل في الأسواق الدب. عندما تحطم السوق في عام 2008، كان وارن بافيت واحدا من عدد قليل من المستثمرين الذين لديهم فعلا الشجاعة للذهاب ضد القطيع وشراء عندما كان الجميع يبيعون. وقد أدت هذه الشجاعة إلى جعله أكثر من 10 بلايين دولار من الأزمة المالية الأخيرة.

سنقوم فيما يلي باستكشاف النتائج التي تحدث في تقلبات السوق، وكيف تساعد في الواقع في عملية خلق الثروة، وكيف يستخدم الأثرياء التقلب لصالحهم.

ما يخلق تقلبات في السوق

خلافا للقيمة السوقية للأعمال التجارية، فإن القيمة الفعلية الحقيقية للشركة لا تتقلب بشكل كبير على أساس يومي. وھذا یعني أن السعر الذي تتقاسم فیھ الشرکة في السوق في السوق قد لا یعکس بدقة ما ھي تلك الملکیة الفعلیة التي تستحقھا.

في رسالة مايكل لي تشين لعام 2001 السنوية لمالكي صندوقه المشترك أشار إلى أنه "على المدى القصير، فإن سوق الأسهم هو آلة التصويت التي تعكس مشاعر اليوم وليس جدا تقييم دقيق للأسهم. "وأضاف لي-تشين أيضا لشرح أنه" على المدى الطويل، ومع ذلك، فإن سوق الأسهم هو آلة وزنها يعكس بدقة القيمة الجوهرية للأسهم، بطريقة غير عاطفية وموضوعية. "

في العديد من المناسبات تتأثر التقلبات في سعر السهم بعوامل خارجية لا علاقة لها بالأساسيات الفعلية لتلك الشركة. وتشمل هذه العوامل تغيرا في التوقعات في الاقتصاد، وتفشي المرض، والتغيير في السياسة النقدية أو المالية، وحتى تنفيذ القوانين والسياسات الجديدة من قبل الحكومة. كيفية الربح من التقلب )

الثراء استخدام التقلبات لزيادة ثروتهم

قبل أن يفلت، كتب مدير صندوق الاستثمار المشترك الشهير السير جون تمبليتون في كتابه "الاستثمار طريق تمبليتون "،" أحد المبادئ الرئيسية التي استخدمتها طوال حياتي المهنية هو الاستثمار في حد أقصى التشاؤم. هذا هو الوقت المناسب للتفاؤل. "

غالبا ما يساء فهم انخفاضات السوق لتغيير أساسيات الشركات؛ ومع ذلك، كما ذكر سابقا الانخفاضات وغالبا ما تسببها عوامل خارجية.ويعكس سعر السوق للسهم فقط المعدل الذي يرغب فيه المشترون والبائعون في تبادل تلك الأسهم في تلك اللحظة بالذات. وبالتالي فإن انخفاض سعر الأسهم لا يساوي فقدان المال. هذا هو السبب في أن المستثمرين لا يدفعون مكاسب رأس المال أو الإبلاغ عن خسائر رأس المال إلى مصلحة الضرائب حتى يبيعون.

هذا هو سمة شائعة وجدت بين بعض من المستثمرين الأكثر إنجازا. وبدلا من تأخر خلق الثروة عن طريق البيع خلال الانخفاضات في الأسواق، يستثمر المستثمرون الناجحون أسعار الصفقة التي يقدمها السوق. وبالمثل، خلال الزيادات غير العقلانية في أسعار الأسهم هؤلاء المستثمرين النقدية من أجل الحصول على المال للحصول على وظائف إضافية في الأسهم بأقل من قيمتها. مؤشر التقلب: قراءة معنويات السوق .

دراسة حالة: أسواق الكاريبي لا يوجد ملاذ

على الرغم من أن أسواق الأسهم في منطقة البحر الكاريبي تعاني من قدر ضئيل جدا من التقلبات، فهي ليست ملاذات آمنة للمستثمرين. فهي غير سائلة للغاية، وعلى المدى الطويل فإنها تمنع الثروة من خلق.

المؤسسات هي المستثمرين الرئيسيين في أسواق الأسهم في منطقة البحر الكاريبي. وتميل الأسر في المنطقة إلى الاحتفاظ بأموالها في الشركات المملوكة للأسرة والعقارات المدرة للدخل. وحسابات التوفير والودائع لأجل هي أيضا استثمارات مفضلة على الأسهم المتداولة في البورصة. ونتيجة لانخفاض مشاركة المستثمرين في تجارة التجزئة، فإن أسعار الأسهم مستقرة نسبيا لأن المستثمرين المؤسسيين يشغلون مناصبهم لفترة طويلة نسبيا من الزمن. لنقدم لك فكرة أفضل، على عكس الأسواق في الولايات المتحدة حيث يمكن تنفيذ التجارة في ثوان، قد يستغرق أيام أو حتى أسابيع لمجرد تنفيذ التجارة في منطقة البحر الكاريبي.

في حين أن العديد من الأسهم تتداول بشكل جيد تحت قيمتها الدفترية في هذه البورصات، في بعض الحالات أكثر من 50٪ تحت قيمتها الدفترية، فإنه ليس من المنطقي للمستثمرين الأفراد لوضع أموالهم في. انخفاض حجم التداول على هذه التبادلات والنتائج في معظمها هي نفسها على مدار العام. وقد يبدو ذلك كحفاظ على رأس المال، ولكن عندما تأخذ كميات كبيرة من التضخم تأخذ في الاعتبار هذه الجزر، فإن الاستثمار في هذه الأسواق غير السائلة لن يفقد ببطء قيمته.

الخلاصة

يجب على المستثمرين تبني التقلب في السوق والاستفادة من التقلبات في محفظتهم. إن الانخفاضات الهائلة في أسعار الأسهم تسمح للمستثمرين بشراء وحدات إضافية من شركة لها أساسيات قوية، في حين تسمح الزيادات غير المنطقية للمستثمرين بالنقد بعائد أعلى من المتوسط ​​ويعطيهم القدرة على الحصول على استثمارات أفضل.