إذا كنت تعمل في مجال التخطيط المالي أو إدارة الثروات، فلا شك أنك على علم بالقاعدة الائتمانية المقبلة لوزارة العمل. هذه اللائحة الجديدة، التي من المقرر أن تصبح سارية المفعول في أبريل 2017، يتطلب من المخططين الماليين وشركات إدارة الثروات لوضع مصالح زبائنها أولا عند العمل مع صناديق التقاعد مثل حسابات الجيش الجمهوري الايرلندي.

كمهنية مالية، كنت بالفعل وضع مصالح كل عميل أولا. كنت تعمل بجد لعملائك، وتريد لهم أن تنجح بغض النظر عن الحسابات التي يعملون معها. ومع ذلك، لا تزال هذه القاعدة الائتمانية الجديدة لول تنطبق عليك ولشركتك، والآن هو الوقت المناسب للاستعداد. (للمزيد من المعلومات، راجع: قاعدة الائتمان الائتمانية: كل ما تحتاج إلى معرفته .

- 1 <>

فهم عقد أفضل فائدة

أحد أكثر الأجزاء المثيرة للخلاف، وربما المربكة، من قاعدة الأمانة الائتمانية للعمل هو ما يسمى بإعفاء "أفضل فائدة" (بيك). على الرغم من تمرير القاعدة الائتمانية بعض الوقت مرة أخرى، فإن الكثيرين في التخطيط المالي وصناعة إدارة الثروات لا يزالون في حيرة حول ما هو عقد أفضل فائدة، وكيفية استخدامها وعندما تكون هناك حاجة إليها.

المعايير التي تفرضها وزارة العمل في الولايات المتحدة مرتفعة جدا، وهي مصممة لحماية العملاء الأفراد ووضع لوائح صارمة على المخططين الماليين والسمسرة وشركات الصناديق الاستثمارية وشركات إدارة الثروات. ويخشى البعض في صناعة التخطيط المالي من أن القواعد الجديدة والمعايير العليا ستمنع استخدام بعض منتجاتها الأكثر شعبية، بما في ذلك بعض المعاشات السنوية وبرامج الحسابات المدارة. وبما أن المعاشات السنوية وبرامج الحسابات المدارة كثيرا ما تستخدم في إدارة حسابات التقاعد، فإن المخططين الماليين على حق في القلق بشأن مستقبل أعمالهم وعلاقات عملائهم. هذا هو المكان الذي يأتي فيه الإعفاء من أفضل فائدة.

تحظر القاعدة الائتمانية للمستشارين الماليين الحصول على عمولات متغيرة عند أداء المعاملات في حسابات التقاعد التي يديرونها. بالنسبة لهذه اللجان، المشتركة في الصناعة المالية، أن يكون مسموحا للمعاملة المعنية أن يكون مؤهلا للحصول على إعفاء أفضل فائدة العقد. القاعدة الائتمانية القادمة: مستشار وتأثير العميل )

الآثار الكاسحة لعقد أفضل فائدة

الإعفاء من العقد الأفضل فائدة هو الإغاثة البعيدة المدى عن . ويمكن استخدام هذا الإعفاء لجميع أنواع الأصول المقدمة لحاملي حسابات حساب الاستجابة العاجلة وخطط التقاعد الأخرى. للتأهل، يجب على المستشار المالي تقديم المشورة الاستثمارية غير الاختيارية، ويجب على العميل فهم طبيعة التوجيهات التي يتم تقديمها.

أربعة أنواع من أفضل العقود

أفضل الإعفاء من العقد معقد بما فيه الكفاية، ولكن الأمور أكثر مربكة. وهناك أربعة أنواع متميزة من العقود ذات الفائدة المثلى في إطار القاعدة الائتمانية للأمانة العامة - عقد كامل الفائدة المثلى، وعقد الافصاح عن الفوائد المثلى، وعقد أفضل فائدة مبسطة، وعقد أفضل فائدة للمرحلة الانتقالية.

• كامل بيك بيك : النسخة الكاملة من بيك تنطبق على جميع النصائح بشأن حسابات حساب الاستجابة العاجلة وخطط غير إريسا، وهذا هو النوع الأكثر شيوعا المخططين الماليين سوف تعمل مع. ينطبق الكشف عن الموافقة المسبقة عن علم على المشورة المقدمة لخطط إريسا. وبما أن المشورة المقدمة لخطط إريسا ملزمة بالفعل بالمعيار الائتماني، فلا يلزم عقد مكتوب إضافي. ما هو "بيس-ليت" يعني للمستشارين .)
• بيك بيك: لا يمكن استخدام بيك المبسط إلا من قبل فيدوسياريز رسوم المستوى، لذلك لن يتم تطبيق إلى الغالبية العظمى من شركات التخطيط المالي وإدارة الثروات. وبما أن المؤسسات ذات الرسوم ذات المستوى العام تفي عموما بمتطلبات القاعدة الجديدة لوزارة العمل بالفعل، فإنها يمكن أن تستخدم نظام الموافقة المسبقة عن علم المبسطة عند تقديم المشورة لعملائها بشأن استثماراتهم في حساب الاستجابة العاجلة.
• الإفصاح بيك: "الإفصاح" بيك ومتطلباته أسهل قليلا متاحة للمستشارين عند خدمة عملاء خطة إريسا. وبصفة عامة، فإن متطلبات الكشف عن المعلومات بيك تعكس تلك الخاصة بكامل إغراق بيك. ومع ذلك، لا يلزم عقد مكتوب. وبدلا من ذلك، یجب تقدیم بیان مکتوب عن الوضع الائتماني والإفصاحات العامة عن تعویض المستشار ونزاعاتھ.
• بيك بيكتيور: لن يتم استخدام بيك للانتقال إلا خلال الانتقال من الممارسات التجارية الحالية إلى عام 2017 إلى تنفيذ القاعدة الائتمانية لإدارة العمل.

تمثل القاعدة الائتمانية المقبلة لوزارة المالية أحد أهم التغييرات في صناعة التخطيط المالي، والوقت اللازم للامتثال ينمو بشكل قصير. ومن المهم للمخططين الماليين ومديري الثروات وغيرهم أن يفهموا آثاره وأثر اللوائح الجديدة عليها وعلى نماذج التعويض الخاصة بهم. الوقت للتحضير هو الآن. (للمزيد من المعلومات، راجع: ما هي سياسة سياسة الأمانة الائتمانية للمستشارين )