يجد أصحاب العمل الراعيون لخطة التقاعد الخاصة ب 401 (ك) أو خطة التقاعد المتقاسمة المماثلة لموظفيهم أنفسهم تحت رقابة متزايدة لإدارة خطط التقاعد هذه وفقا لمسؤولياتهم كخبراء في الخطة. وتؤكد قضایا المحکمة العلیا الأخیرة التي تشمل 401 (ک) من رعاة الخطة أن المحاکم ستحتمل أن تکون مسؤولة عن رعایة الخطة إذا لم تلب ھذه الالتزامات الائتمانیة.

معظم الشركات الصغيرة والمتوسطة الحجم ليس لديها قسم متطور لاستحقاقات الموظفين لديه الخبرة الداخلية لفهم ما يجب القيام به. ويتحتم على هؤلاء الراعيين في الخطة البحث عن خبرات مستشار مالي خارجي على دراية بالمسائل الائتمانية المتعلقة بخطة 401 (ك). حتى الشركات الكبيرة لديها عادة مستشار / مستشار الاستثمار الخارجي لمساعدتهم على إدارة الخطة. (لمزيد من المعلومات، انظر: تأثير حكم المحكمة رقم 401 (ك) للمستشارين .

تقديم المشورة 401 (ك) رعاة خطة هو نموذج عمل كبير للمستشارين الماليين الذين يفهمون من الداخل والخارج من إدارة خطة 401 (ك) لصالح المشاركين في الخطة. في ما يلي بعض الطرق التي يمكن للمستشارين مساعدة العملاء الراعيين لخطتهم على الوفاء بالتزاماتهم الائتمانية.

إنشاء عملية استثمارية

على مر السنين تبين مرارا وتكرارا أن رعاة الخطة الذين لديهم عملية لإدارة الاستثمارات وبقية وظائف الخطة لديهم ساق على أولئك الذين لا ينبغي أن يكون هناك أن تكون دعوى قضائية تنطوي على انتهاك مزعوم للواجبات الائتمانية. يجب على المستشار المالي العمل مع لجنة الاستثمار في الكفيل لإنشاء عملية استثمارية تبدأ ببيان سياسة الاستثمار المكتوبة (إيبس). إذا كان هناك إيبس في مكان يجب على المستشار مراجعة ذلك مع اللجنة واقتراح التنقيحات حسب الحاجة. إذا لم يكن هناك واحد في مكان أو إذا كانت إيبس الحالية في حاجة إلى إعادة كتابة كاملة ينبغي أن صياغة إيبس من الصفر. (لمزيد من المعلومات، راجع: 401 (k) بيان سياسة الاستثمار مثال .

إن إيبس هو في الأساس خطة العمل للخطة 401 (ك) ويجب أن تحدد في الحد الأدنى عملية ما يلي:

• اختيار الاستثمارات وفئات الأصول التي سيتم تقديمها.
• رصد الاستثمارات مقابل مجموعة من المعايير على أساس منتظم.
• عملية استبدال خيار الاستثمار إذا كان ينتهك المعايير المنصوص عليها في إيبس.

بالإضافة إلى ذلك يجب على إيبس مناقشة الجهود المبذولة لجعل الاستثمار وانخفاض نفقات مزود الخدمة، فضلا عن الحاجة إلى مراجعة دورية لأداء مقدمي الخدمات الخارجيين مثل مشرف الطرف الثالث وأمين الاستثمار. (للمزيد من المعلومات، راجع: ما هي سياسة سياسة الأمانة الائتمانية للمستشارين .)

ضمان جميع النفقات معقولة

القضايا ضد مقدمي الخطة ينطوي دائما النفقات التي يشعر بعض المشاركين مرتفعة جدا. وكثيرا ما ينطوي ذلك على الصناديق المشتركة المقدمة بما في ذلك ما إذا كانت فئات الأسهم الأكثر فائدة المتاحة للخطة أم لا. ما وراء هذه المستشارين الماليين يمكن أن تكون لا تقدر بثمن في مساعدة الراعي خطة فهم تكاليف جميع مقدمي الخدمات إلى الخطة. كم يتم توجيه الاتهام إليهم لأغراض الإدارة وحفظ السجلات والخدمات الأخرى؟ وبقدر ما تأتي هذه التكاليف من خالل الخطة سواء مباشرة من حسابات المشارك أو بشكل غير مباشر من خالل ترتيب تقاسم اإليرادات، فإن من مسؤولية راعي الخطة فهم جميع هذه التكاليف وضمان أنها معقولة.

يمكن للمستشار المالي مساعدة الراعي من خلال التأكد من الكشف الكامل عن جميع التكاليف وكيفية دفعها. وینبغي علیھا أن تقیس ھذه التکالیف لمعرفة ما إذا کانت معقولة لخطة من ھذا الحجم. 401 (k) يجب أن يعرف مستشاري المخاطر .

اختيار ومراقبة خطة الاستثمارات

اختيار الاستثمارات منخفضة التكلفة أمر مهم، ولكن الراعيين في الخطة يريدون أيضا التأكد من تقديم قائمة استثمارية تغطي فئات الأصول المناسبة للسماح للمشاركين لبناء محفظة متنوعة لإنقاذ لتقاعدهم. وهذا يختلف من خطة، ولكن نقطة بداية جيدة لتغطية معظم أو كل مورنينغستار تسعة شركة (مورن مورنمورنينستار Inc87 55 + 0 52٪ كريتد ويث هيستوك 4. 2. 6 ) مكونات مربع النمط المحلي. وتشمل هذه قبعة كبيرة، منتصف كاب و قبعة صغيرة بالإضافة إلى القيمة والنمو والمزيج. وبالإضافة إلى ذلك، من المرجح أن تتضمن الخطة على الأقل انتقاء دولي واحد للأسهم، وهو صندوق وسيط وربما قصير الأجل. يجب أن يكون هناك سوق المال أو خيار قيمة مستقرة كذلك.

علاوة على ذلك، قد تقدم الخطة خيارا مدارة للحساب مثل سلسلة صناديق تاريخ الهدف من عدة صناديق قائمة على المخاطر. فئات الأصول الإضافية، إذا رغبت في ذلك ومناسبة، قد تشمل العقارات أو شيء في الفضاء البدائل. وعادة ما تكون الصناديق التعاونية هي الوسيلة المفضلة. وقد يكون للخطط الأكبر حجما إمكانية الحصول على ائتمانات جماعية منخفضة التكلفة. طرق قطع 401 (ك) المصروفات )

يجب أن تكون هناك مجموعة من المعايير لاختيار الاستثمارات التي سيتم تقديمها بما في ذلك الأداء النسبي لمجموعة الأقران وحيازة المدير والنفقات النسبية مقارنة مع أقرانهم. الرعاة خطة ليست قبالة هوك عند اختيار سلسلة التاريخ المستهدفة لتقديم. استخدام أموال التاريخ المستهدف المقدمة من قبل مزود الخطة إذا كان متجر صناديق الاستثمار المشترك مثل فديليتي إنفستمينتس أو T. روي برايس غروب Inc. (ترو تروت روي برايس غروب إنك 94 98 + 0 43٪ كريتد ويث هيستوك 4. 2. 6 ) ليس مبررا جيدا لاختيار هذه الأموال. وبدلا من ذلك ينبغي على المستشار المالي أن يقوم بالبحث عن عالم التاريخ المستهدف بنفس الطريقة التي يبحثون بها عن صندوق نمو كبير. إن مجموعة جيدة من صناديق المؤشرات عبر العديد من فئات الأصول المعروضة هي عموما ممارسة جيدة طالما أن أموال المؤشر المستخدمة هي من بين الأموال منخفضة التكلفة التي يقدمها عدد من أسر الصندوق.

يجب أن تكون عملية مراجعة ومتابعة االستثمارات مبينة في سياسة االستثمار، ويجب اتباعها وتوثيقها في كل اجتماع للجنة االستثمار. يجب وضع الأموال التي تنتهك معايير إيبس على قائمة المراقبة ويتم استبدالها في غضون فترة زمنية إذا لم يعود أدائها إلى نطاق إيبس. . الوفاء بمسئوليتك الائتمانية

التأكد من أداء مقدمي الخدمات

تقع مسؤولية رعاية مقدم الخدمة على جميع مقدمي خدمات الخطة على نحو مناسب. ويشمل ذلك المحققين الخارجيين والمسؤولين وأمناء الحفظ. يمكن للمستشار المالي مساعدة الراعي في مراقبة مقدمي الخدمات هذه ويجب أن يكون رأسا على مراجعة فترة أدائها. ويشمل ذلك الأساسيات مثل ضمان إرجاء تأجيل راتب المشاركين ضمن الإطار الزمني الذي خصصه الميناء الآمن لوزارة العمل في هذا المجال.

الخلاصة

المستشارين الماليين المتخصصين في تقديم المشورة للرعاة 401 (ك) يمكن أن يكونوا ضروريا لرعاة الخطة لضمان الوفاء بالتزاماتهم الائتمانية. وبعيدا عن عملية الاستثمار، يمكن أن تكون بمثابة امتداد للجنة الاستثمار في الخطة في تقييم جميع مقدمي الخدمات والتكاليف في الخطة. (للمزيد من المعلومات، انظر: تأثير 401 (ك) التدفقات الخارجة على المستشارين .