ما هو مع العديد من الجوانب للنظر في وحضنة عند وزنها شراء الأسهم، فإنه من السهل أن ننسى الأشياء الصغيرة. أمر وقف الخسارة هو واحد من تلك الأشياء الصغيرة، ولكن يمكن أيضا جعل العالم من الاختلاف. يمكن للجميع فقط الاستفادة من هذه الأداة بطريقة أو بأخرى. اقرأ لتكتشف لماذا.

ما هو "وقف الخسارة"؟

هو أمر وضعت مع وسيط لشراء أو بيع مرة واحدة يصل السهم إلى سعر معين. تم تصميم وقف الخسارة للحد من خسارة المستثمر على المركز الأمني. وضع أمر وقف الخسارة ل 10٪ أقل من السعر الذي قمت بشراء الأسهم سوف تحد من فقدان الخاص بك إلى 10٪. على سبيل المثال، لنفترض أنك اشتريت ميكروسوفت فقط (نسداق: مسفت مسفتميكروسوفت Corp. 27٪ 24٪ كريتد ويث هيستوك 4. 2. 6 ) بسعر 20 دولار للسهم الواحد. مباشرة بعد شراء الأسهم قمت بإدخال أمر وقف الخسارة ل $ 18. وهذا يعني أنه إذا انخفض السهم إلى ما دون 18 دولارا، فسيتم بيع أسهمك بسعر السوق السائد. (لمزيد من القراءة، راجع إستراتيجية الخروج عند الخروج .

الإيجابيات والسلبيات

ميزة أمر وقف هو لم يكن لديك لمراقبة على أساس يومي كيف الأسهم أداء. هذا مفيد بشكل خاص عندما كنت في إجازة أو في الوضع الذي يمنعك من مشاهدة الأسهم الخاصة بك لفترة طويلة من الزمن.

العيب هو أن سعر وقف يمكن تفعيلها من خلال تقلبات قصيرة الأجل في سعر السهم. والمفتاح هو اختيار نسبة وقف الخسارة التي تسمح للأسهم بالتذبذب يوما بعد يوم مع منع أكبر قدر ممكن من المخاطر الهبوطية. وضع 5٪ وقف الخسارة على الأسهم التي لديها تاريخ من تذبذب 10٪ أو أكثر في الأسبوع ليست أفضل استراتيجية. عليك على الأرجح مجرد فقدان المال على العمولات الناتجة عن تنفيذ أوامر وقف الخسارة الخاصة بك.

لا توجد قواعد صلبة وسريعة للمستوى الذي يجب أن توضع فيه المحطات. هذا يعتمد تماما على أسلوب الاستثمار الخاص بك الفردية: تاجر نشط قد تستخدم 5٪ في حين أن المستثمر على المدى الطويل قد تختار 15٪ أو أكثر. (لمزيد من القراءة، راجع الحد من الخسائر .)

هناك شيء آخر يجب أن نأخذ في الاعتبار هو أنه بمجرد الوصول إلى سعر الإيقاف، يصبح أمر التوقف الخاص بك هو أمر السوق وقد يكون السعر الذي تبيعه تختلف كثيرا عن سعر التوقف. ويصدق هذا بشكل خاص في سوق سريع الحركة حيث يمكن أن تتغير أسعار الأسهم بسرعة.

آخر قيود مع أمر وقف الخسارة هو أن العديد من السماسرة لا يسمحون لك بوضع أمر وقف على بعض الأوراق المالية مثل الأسهم أوتك نشرة المجلس أو الأسهم بيني.

ليس فقط لمنع الخسائر

تعتبر أوامر وقف الخسارة تقليديا وسيلة لمنع الخسائر وبالتالي فهي تحمل الاسم نفسه. على الرغم من استخدام آخر لهذه الأداة هو تأمين الأرباح، وفي هذه الحالة يشار إليها أحيانا باسم "وقف زائدة".هنا، يتم تعيين أمر وقف الخسارة عند مستوى النسبة المئوية أدناه، وليس السعر الذي قمت بشرائه، ولكن سعر السوق الحالي. يتم ضبط سعر وقف الخسارة مع تقلب سعر السهم. تذكر، إذا ارتفعت الأسهم، ما لديك هو مكاسب غير محققة، مما يعني أنك لا تملك النقدية في متناول اليد حتى تبيع. يتيح لك استخدام نقطة التوقف الإضافية السماح للأرباح بالعمل مع ضمان تحقيق بعض المكاسب الرأسمالية على الأقل في نفس الوقت. (لمزيد من القراءة، راجع تقنيات الوقف الزائد .)

واستمرارا لما ورد في ميكروسوفت من المثال أعلاه، لنفترض أنك حددت أمر وقف متوقف بنسبة 10٪ أقل من السعر الحالي، وارتفع السهم إلى 30 دولارا أمريكيا خلال شهر. عندئذ، سيقف طلبك اللاحق عند 27 دولارا للسهم الواحد (30 دولارا أمريكيا (10٪ x 30 دولارا أمريكيا) = 27 دولارا أمريكيا). هذا هو أسوأ سعر ستحصل عليه، لذلك حتى لو كان السهم يأخذ تراجع غير متوقع، فلن تكون في اللون الأحمر. بطبيعة الحال، نضع في اعتبارنا أن أمر وقف الخسارة لا يزال أمر السوق - انها ببساطة يبقى نائمة ويتم تفعيلها فقط عندما يتم التوصل إلى سعر الزناد - وبالتالي فإن سعر البيع الخاص بك في الواقع الصفقات في قد تكون مختلفة قليلا من سعر الزناد المحدد .

مزايا أمر وقف الخسارة

أولا وقبل كل شيء، جمال أمر وقف الخسارة هو أنه لا يكلف شيئا لتنفيذه. يتم تحصيل العمولة العادية مرة واحدة فقط عند الوصول إلى سعر وقف الخسارة ويجب بيع السهم. يمكنك التفكير في ذلك كسياسة تأمين مجانية.

الأهم من ذلك، وقف الخسارة يسمح صنع القرار لتكون خالية من أي تأثيرات عاطفية. الناس يميلون إلى الوقوع في الحب مع الأسهم، معتقدين أنه إذا أعطوا الأسهم فرصة أخرى، وسوف يأتي حولها. وهذا يسبب التسويف والتأخير، مما يعطي السهم فرصة أخرى. في هذه الأثناء، الخسائر جبل …

بغض النظر عن نوع المستثمر أنت، يجب أن نعرف لماذا كنت تملك الأسهم. وستكون معايير المستثمر قيمة مختلفة عن تلك التي من المستثمر النمو، والتي سوف تكون مختلفة لا يزال من التاجر النشط. قد تعمل أي استراتيجية واحدة، ولكن فقط إذا كنت التمسك بالاستراتيجية. وهذا يعني أيضا أنه إذا كنت من المستثمرين شراء وشراء المتشددين، أوامر وقف الخسارة الخاصة بك هي بجانب عديمة الفائدة. (اقرأ المزيد عن هذه الأساليب المختلفة في دليل إستراتيجيات انتقاء الأسهم .

النقطة هنا هي أن تكون واثقا في الاستراتيجية الخاصة بك، وتحمل من خلال خطتك. أوامر وقف الخسارة يمكن أن تساعدك على البقاء على المسار الصحيح دون الغموض حكمك مع العاطفة. (999 <> أهمية خطة الربح / الخسارة . وأخيرا، من المهم أن ندرك أن أوامر وقف الخسارة لا تضمن لك كسب المال في سوق الأوراق المالية؛ لا يزال لديك لاتخاذ قرارات استثمارية ذكية. إذا لم تقم بذلك، فسوف تفقد الكثير من المال كما تفعل دون توقف الخسارة، فقط بمعدل أبطأ بكثير.

الاستنتاج

أمر وقف الخسارة هو أداة بسيطة، ولكن العديد من المستثمرين فشل في استخدامه. وسواء كان ذلك لمنع الخسائر المفرطة أو تأمين الأرباح، فإن جميع أساليب الاستثمار تقريبا يمكن أن تستفيد من هذه التجارة. فكر في وقف الخسارة كوثيقة تأمين: أنت تأمل ألا تضطر إلى استخدامها مطلقا، ​​ولكن من الجيد أن تعرف أن لديك الحماية التي تحتاج إليها.