في الآونة الأخيرة شهدت سوق الأسهم تصحيح. التصحيحات هي جزء طبيعي من إيبس وتدفقات الأسواق. كان هناك 28 تصويبا من هذا القبيل منذ الحرب العالمية الثانية، وسيكون هناك بالتأكيد المزيد في المستقبل على مر السنين.

بين خوف المستثمر المتبقي من الأزمات المالية وسرعة المعلومات عبر قنوات الأخبار الكبلية وشبكة الإنترنت، يبدو أن تقلبات السوق الهابطة مبالغ فيها وغالبا ما تكون مثيرة للإثارة.

غالبا ما يؤدي هذا الحمل الزائد للمعلومات إلى إثارة المخاوف التي يواجهها المستثمرون بالفعل. الاتصالات المنتظمة للمستشارين الماليين يمكن أن تقطع شوطا طويلا نحو التغلب على المخاوف قد يكون العملاء لديك ومساعدتهم على البقاء في مسار مع خططهم المالية واستراتيجيات الاستثمار. خلال الاضطرابات السوق هذه الاتصالات يمكن أن تكون حاسمة في تهدئة المخاوف قد يكون العملاء الخاص بك الشعور. (لمزيد من المعلومات، راجع: كيفية تقييم قدرة العملاء على المخاطرة .)

الخوف والجشع

لقد قيل منذ فترة طويلة أن الخوف والجشع هما المحركان الأساسيان لسوق الأوراق المالية. يمكن أن يظهر الطمع نفسه في عزوف بعض المستثمرين عن تغيير مواقفهم في بعض الفائزين من أجل إعادة التوازن بين محافظهم.

الخوف يميل إلى بعض التحركات غير المصرح بها من قبل المستثمرين. يشهد المستثمرون الذين باعوا من مراكز أسهمهم في أو بالقرب من أسفل الأزمات المالية في أواخر عام 2008 أو أوائل عام 2009. وكثير من هؤلاء المستثمرين كبار السن وتقريبا التقاعد. لقد قرأت قصص لا حصر لها في وسائل الإعلام حول الحالات التي تباع فيها هؤلاء الناس من الذعر، وحجز خسائر شديدة جدا ثم جلس على هامش من خلال كل أو الكثير من الانتعاش الذي تلت ذلك في الأسهم. (للمزيد من المعلومات، راجع: كيف يمكن للمستشارين مساعدة العملاء على تقلب المعدة .

بعض العملاء يريدون تنفيس ويجب الاستماع. وسوف أذكر لكم ما يستثمرون، وربما أنها سوف أقول بعض الأشياء التي تجعلك تشعر أنها أكثر نفوذ المخاطر مما قادتك إلى الاعتقاد. مخاطر سوق الأوراق المالية: تذبذب الذيل .

قد يرغب آخرون في مناقشة وضع المزيد من المال للعمل وهم يرون ذلك نقطة منخفضة في الأسواق. إذا وافقت على قول ذلك، إذا لم تخبرهم لماذا هذه ليست فكرة جيدة لحالتهم الخاصة.

العملاء بحاجة إلى سماع منك

في تجربتي معظم العملاء لا يبحثون عن بعض التحليل الفني لما يجري في الأسواق خلال قطرة كبيرة، يريدون طمأنة أنهم على الطريق الصحيح. انهم يريدون أن يعرفوا أن تقاعدهم لن يستتبع لهم تناول طعام للحيوانات الأليفة أو يعيشون في مربع في الشوارع. انهم يريدون أن يعرفوا أطفالهم لا يزالون يذهبون إلى الكلية. انهم يريدون أن يعرفوا أن هذا أمر طبيعي وتوقع سلوك السوق.<لمزيد من المعلومات، انظر: نصائح حول كيف يمكن للمستشارين الماليين التحدث إلى العملاء .

إذا كانت هناك تعديلات يجب إجراؤها، فإنك تريد أن تكون مقدما عنها. في الواقع هذا النوع من حالة السوق يمكن أن يكون سببا وجيها لإعادة النظر في الخطة المالية للعميل وإجراء تعديلات إذا لزم الأمر.

توفير منظور

كما ذكر سابقا، ليس هذا هو أول تصحيح للسوق ولن يكون آخر. التصحيحات طبيعية وأعتقد حتى الضرورة. وكان ارتفاع السوق منذ قيعان أوائل عام 2009 كبيرا. هذا لن يستمر إلى أجل غير مسمى. وكان التصحيح الأخير سريع وحاد ولكن لا ينبغي أن يكون مفاجأة حقيقية للمستثمرين الذين يتبعون السوق أو المستشارين الماليين. <لمزيد من المعلومات، انظر: نصائح لمعالجة الحالة العقلية للعميل .

من حيث الأرقام الأولية كان الانخفاض الأخير حاد ولكن كنسبة مئوية كانت أقل حدة بكثير. على سبيل المثال انهيار السوق عام 1987 الذي شهد مؤشر داو جونز الصناعي تراجع 508 نقطة في يوم واحد يمثل انخفاضا بنسبة 23٪ تقريبا في المتوسط.

في اليوم الأخير انخفض مؤشر داو 588 نقطة ولكن هذا يمثل انخفاضا بنسبة 3. 6٪ فقط بسبب ارتفاع مستوى المؤشر بالمقارنة مع تحطم عام 1987.

تميل وسائل الإعلام والإنترنت إلى التركيز على هذه الأرقام الكبيرة والمخيفة التي تعتبر مهمة. ولكن قدرتكم على وضع هذه الأرقام في المستقبل يمكن أن تساعد على تهدئة أعصاب العميل الخاص بك.

إعادة التوازن

تحركات السوق الرئيسية هي سبب وجيه لإعادة التوازن محفظة العملاء. الاتصال بهم واقتراح هذا يدل على أن كنت على رأس الأمور ومراجعة أوضاعهم على أساس منتظم.

إذا كانت هناك خطة استثمار رسمية، مثل بيان سياسة الاستثمار، في مكان يشير إلى حقيقة أن أجزاء من المحفظة (فئات معينة من أصول حقوق الملكية على الأرجح) ناقصة الوزن وهي خارج نطاقات التخصيص التي تم تحديدها. اقتراح إعادة التوازن لجعل هذه المخصصات تتماشى مع المخصصات المستهدفة. كيفية مساعدة العملاء مخيف من التقلب .)

مشيرا إلى الخطة وروتينك من إعادة التوازن بشكل دوري مع مرور الوقت سوف تساعد على جعل العملاء سكيتيتش أعتقد أن هذا أمر طبيعي وربما تأخذ بعض من الخوف من شراء المزيد من الأسهم.

على الجانب الآخر إذا كنت تشعر أنه ينبغي أن يكون نقص الوزن قليلا في الأسهم أخبر العميل الذي ولماذا تشعر بهذه الطريقة. بوميرس: تايم تو ريبلانس يور 401 (k). )

حصاد الخسائر الضريبية

المتعلقة بإعادة التوازن، قد يكون تصحيح السوق الكبير قد تسبب في بعض الخسائر الاستثمارية في محافظ خاضعة للضريبة. إذا كان من المنطقي من وجهة نظر عامة قد تقترح بيع بعض من مواقع الخسارة لجني الخسائر الضريبية، وربما تعويض المكاسب في مكان آخر. إيجابيات وسلبيات الحصاد الضريبي السنوي .

ويمكن القيام بذلك كجزء من عملية إعادة التوازن ويمكن أن تعمل جنبا إلى جنب مع حسابات التقاعد المؤجلة الضريبية على أنها وهي جزء من عملية إعادة التوازن.

إعداد العملاء وتعليمهم

لعل أفضل طريقة للتواصل مع العملاء حول تصحيح السوق هي تثقيفهم حول الصعود والهبوط في الأسواق بشكل مستمر.وأذكر أنه يجري في مؤتمر الصناعة في عام 2008 في اليوم الذي انخفض فيه مؤشر داو أكثر من 500 نقطة ويوم أصبح جزءا من بداية الأزمات المالية. الأسواق المالية: عندما تخشى الخوف والجشع .

وكان معظم المستشارين الماليين الحضور فحص البريد الصوتي والاستجابة لمكالمات العميل. كما فحصت البريد الصوتي ولم أتلق مكالمة واحدة من عميل في ذلك اليوم. هذا لا يعني أنني لم أجري مكالمات هاتفية أو أرسل رسائل إلكترونية لطمأنة العملاء في الأيام التي تلت ذلك، ولكنني أود أن أعتقد أن الاتصالات المستمرة التي أجريتها معهم ساعدتهم على الحفاظ على الهدوء. ربط الأعطال والتصحيحات والاستسلام .

الخلاصة

في حين يريد العملاء أداء من استثماراتهم يريدون حقا أن يعرفوا أن مستشارهم المالي يبحثون عنهم والبقاء على رأس وضعهم. يمكن للمكالمة أو البريد الإلكتروني خلال الاضطرابات السوق تقطع شوطا طويلا لتهدئة أعصابهم والحفاظ عليها على المسار الصحيح مع الخطة المالية واستراتيجية الاستثمار التي كنت قد وضعت لهم. (للمزيد من المعلومات، راجع: كيف يمكن أن تؤثر مخاطر أسعار الفائدة في السوق؟ )