من المقرر أن يجتمع مسؤولون كبار في مجلس الاحتياطي الاتحادي في ديسمبر 2015 لمناقشة إمكانية رفع أسعار الفائدة المستهدفة للمرة الأولى منذ سبع سنوات. وقد كانت الأسواق تنتظر رفع سعر الفائدة لعدة أشهر، وهناك احتمال أن يتم تجاهل الصناديق المتداولة في البورصات المتوسطة والصناديق الاستثمارية لصالح القبعات الكبيرة إذا ارتفعت معدلات الفائدة.

يمكن أن تكون صناديق الاستثمار الأوروبية الخمسة التالية في وضع جيد لسوق متغيرة في عام 2016. كل خيار يجلب شيئا مختلفا قليلا عن الجدول، ويتوقع البعض أسواق أفضل أو أسوأ من غيرها. والقاسم المشترك هو إدارة جيدة في مواجهة تطبيع أسعار الفائدة. جميع أرقام الأداء حتى تاريخه (حتى تاريخه) هي بين يناير ونوفمبر 2015.

ويسدومتري ميدكاب أرباح الأسهم

المصدر: ويسدومتري

الأصول تحت الإدارة (أوم): 1 $. 520000

2015 الأداء منذ بداية العام: 0. 18٪

نسبة المصروفات: 0. 38٪

قد يبدو من غير المنطقي أن يمتد صندوق النمو والدخل عندما تكون أسعار الفائدة مستعدة للارتفاع في عام 2016، ويزدومتري ميدكاب أرباح الأسهم إتف (نيزاركا: دون دونوت الولايات المتحدة MidCap101 31 + 0 31٪ كريتد ويث هيستوك 4. 2. 6 ) يجلس في الصناعات الصحيحة وكان صندوقا مثمرا ومنتجا ما يقرب من ست سنوات متتالية. مع ما يقرب من 1 000 حيازات وعائد أكثر من ضعف المتوسط ​​المتوسط، دون هو خيار صالح للمستثمرين من جميع الأعمار إلى السوق العالمية غير مؤكدة في عام 2016.

هناك تحذير كبير واحد: دون رسوم 38 نقطة أساس (نقطة أساس)، ما يقرب من خمسة أضعاف بعض منافسيها. من المحتمل أن يبحث المستثمرون في صفقة سلبية عن بديل أكثر كفاءة، مثل صندوق شواب الأمريكي المتوسط ​​الأجل.

ثلاثة من أكبر أربعة قطاعات ممثلة في محفظة دون هي المالية والدوريات والصناعات، وكلها ترتبط تاريخيا جيدا مع ارتفاع أسعار الفائدة. والرابع، المرافق، هو معيار لأي مؤسسة مالية أوروبية تركز على الدخل ولا ينبغي أن يزن الصندوق.

الطليعة منتصف كاب إتف

المصدر: الطليعة

أوم: 12 $. 9 مليار

2015 الأداء منذ بداية العام: 0. 38٪

نسبة المصروفات: 0. 09٪

صندوق ثاني أرخص في قطاع "شواب" في منتصف كاب إتف، : فو فوفانغوارد MidCap149 59 + 0. 45٪ كريتد ويث هيستوك 4. 2. 6 ) فعالة للغاية وسائلة. وهو يتتبع مؤشر كسب المتوسطي لرأس المال، الذي يحتوي على مزيج متنوع من الشركات الأمريكية مع ما بين 3 و 30 مليار دولار من القيمة السوقية. واعتبارا من نوفمبر 2015، بلغ المتوسط ​​المرجح لرأس المال السوقي للموجودات المملوكة للدولة 12 دولارا. 01 مليار. محفظة فو متاحة أيضا كصندوق مشترك من خلال الطليعة.

أربعة قطاعات تحتل مكانة بارزة: الدوريات الاستهلاكية، والمالية، والصناعات والتكنولوجيا.انها تعريض واسع للفضاء المتوسط ​​في حزمة رخيصة، مما يجعلها خيارا جيدا للمستثمرين مع تفضيل السلبي والكثير من السنوات للسماح للصندوق تنمو. السعر / الربح (P / E) هو أعلى بكثير من المتوسط، لذلك هناك بعض القلق بشأن المبالغة في التقدير إلى العام الجديد.

وبغض النظر عن ذلك، فإن فو هو الأكثر فعالية في صناديق إتف المتوسطة الضخمة، ولا تزال قادرة على المنافسة بين بحر منافسي بلاكروك. هناك طليعة منتصف كاب النمو و الطليعة منتصف كاب القيمة البدائل للمستثمرين مع تفضيلات نمط أكثر تحديدا.

سبدر S & P ميدكاب 400 النمو إتف

المصدر: ستيت ستريت غلوبال أدفيسورس

أوم: $ 322. 42 مليون

2015 الأداء منذ بداية العام: 3. 4٪

نسبة المصاريف: 0. 15٪

شركة سبدر S & P 400 ميدكاب 400 نمو إتف (نيزاركا: مديغ مديغسبدر S & P400 MCG153 38 + 0 45 ٪ كريتد ويث هيستوك 4. 2. 6 ) قد أثبت أنه أداء تنافسي على مدى 10 سنوات. وهو يتتبع مؤشر S & P 400 ميدكاب 400 النمو، ومع أكثر من 225 حيازات، هو تنوع جيد جدا. ويؤكد مديغ الشركات ذات التقييمات العالية والنمو الكبير في المبيعات - وهي قوة دفع واضحة - ولكنها تحمل في الواقع العديد من الأسهم حتى عند عبورها إلى حالة أساسية.

اعتبارا من أواخر عام 2015، كانت القطاعات الرائدة في المحفظة المالية والصناعية والدوريات والتكنولوجيا والرعاية الصحية. الطاقة هي خفيفة للغاية في أقل من 1٪، والتي يمكن أن تترك الصندوق وراء إذا قفزت أسعار السلع في المستقبل القريب.

من الناحية المثالية، سيكون لدى مديج بضع مئات من ملايين أخرى في الأصول المدارة للقضاء على خطر الإغلاق وزيادة السيولة. كما هو الحال، مديغ يأتي مع فروق واسعة جدا و ميدلينغ حجم مقارنة مع بعض منافسيها. قد يرغب المستثمرون المتداولون أو المهتمون بالتجارة في إتف في النظر في صندوق إشاريس S & P ميد-كاب 400 للنمو، والذي لديه 5 دولارات. 4 مليارات في أوم و ينتشر أصغر بكثير و يتتبع نفس المؤشر بالضبط. والجانب السلبي الوحيد لصندوق النمو إهاريس S & P منتصف كاب 400 هو تكلفته. فإن نسبة المصروفات هي 25 نقطة أساس إلى 15 نقطة أساس في مديغ، وهو أمر مكلف لاستراتيجيات الشراء والاستمرار.

إشاريس مورنينستار ميد كاب القيمة إيتف

المصدر: بلاك روك إشاريس

أوم: 181 دولارا. 61 مليون

2015 الأداء منذ بداية العام: -1. 31٪

نسبة المصاريف: 0. 3٪

إيشاريس مورنينغستار متوسط ​​القيمة إتف (نيزاركا: جكي جكييش مرنغس مد-CV153 18 + 0 58٪ كريتد ويث هيستوك 4. 2. 6 ) سوف تكون أعلى إذا لم يكن للتكاليف المتخلفة - 30 نقطة أساس ليست مكلفة للعب قيمة، ولكنها ليست رخيصة - وقاعدة الأصول الصغيرة. هذا هو صندوق نمط نقية مع محفظة جذابة جدا للمستثمرين قيمة العدوانية.

مع الأخذ في الاعتبار 10 عوامل مختلفة، 200 حيازات في محفظة جكي تميل إلى أن تكون صغيرة (أقل من 10 مليار $ سقف السوق في المتوسط) وقوية على نسب الأرباح. في الواقع، فإن نسبة السعر إلى الربحية هي 5 من بين أدنى المعدلات في هذا القطاع، وأرباح الأسهم أقوى بكثير من المتوسط.

بويرشاريس S & P ميدكاب انخفاض تقلب إتف

المصدر: إنفيسكو بويرشاريس

أوم: 114 $. 11 مليون

2015 الأداء منذ بداية العام: 6. 41٪

نسبة المصروفات: 0.25٪

كريتد ويث هيستوك 4. 2. 6 ) عبارة عن نسخة متوسطة الحجم (كابتن ويث هيستوك) من أكثر شعبية كبيرة كاب S & P 500 صندوق تقلب منخفضة. أما مؤشر S & P ميدكاب المنخفض المتذبذب الذي يتداول بشكل كبير، فيتبع مؤشر 80 شركة في مؤشر S & P 400 مع أضيق انحراف معياري. طريقة بويرشاريس "مع شملف هي فريدة من نوعها لأنها لا تهتم بالارتباط بين المقتنيات، وبالتالي تحلق في مواجهة نظرية محفظة الحديثة العقيدة. وتشكل الأسهم المالية ما يقرب من نصف هذا الصندوق، حيث تبلغ قيمة الصناعات الصناعية الثانية بعيدة عن 13٪ فقط. يبدو شملف متحفظا بسبب استراتيجية التقلب المنخفض، لكنه في الواقع أكثر خطورة من المتوسط ​​على عدد من الجبهات - وهو ليس مشكلة للمستثمر الصحيح. قاعدة الأصول صغيرة بشكل كبير، حتى بالنسبة لصندوق صغير مثل شملف؛ وكان تاريخ إنشائها في 15 فبراير 2013. حجمه منخفض وفوارقها مرتفعة، مما يجعل من الصعب ومكلفة للدخول والخروج في أيام بطيئة. وإذا ما توقفت الأسواق، فقد تتخلف زملف عن محافظ أكثر تقليدية. على سبيل المثال، كان أداء ملف شملف متقلبا في عامي 2013 و 2014، عندما كانت معظم صناديق الاستثمار المتداولة للأسهم في ارتفاع. ومع ذلك، هناك سبب لماذا كان شملف أقوى بكثير في عام 2015 من معاصريه ولماذا المشاريع على أن تفعل بشكل جيد في غير مؤكد 2016. ومن المتوقع بقوة لمجلس الاحتياطي الاتحادي لرفع أسعار الفائدة في ديسمبر 2015 أو أوائل عام 2016، و صندوق مثل شملف يبدو أكثر معزولة بكثير من تداعيات في البورصات.