وتخلق القاعدة الائتمانية ضجة بين المستشارين الماليين. وينظم هذا القانون الجديد، الذي من المقرر أن يدخل حيز التنفيذ في نيسان / أبريل 2017، من قبل وزارة العمل، ويتطلب من المستشارين الماليين وضع احتياجات عملائهم قبل أنفسهم. وتشجع سياسات القواعد الائتمانية على تعزيز منتجات وخدمات اللجنة العليا، وتشمل مجموعة من الأحكام الأخرى.

والآن عندما تصبح التكنولوجيا جزءا أكبر من المكتب الاستشاري المالي، وتصبح القاعدة الائتمانية نافذة المفعول، يجب على المستشارين التأكد من امتثال الجوانب التكنولوجية لممارستهم. وتتمثل الخطوة الأولى في مراجعة خطط النظام التكنولوجي الخاص بك في إطار قاعدة الائتمان. ابحث عن أي علامة على أن احتياجات العميل ليست الأمامية والوسط في الإجراءات الخاصة بك. في معظم الحالات، لن تحتاج إلى إصلاح المنصة التكنولوجية بكاملها للبقاء متوافقا مع القاعدة الائتمانية، وفقا لمقال إنفستيمنوس الأخير. (لمزيد من المعلومات، راجع: ما هي سياسة وزارة المالية الائتمانية الائتمانية للمستشارين. )

ولكن إذا كان نظامك التكنولوجي مستحقا للترقية، فقد حان الوقت الآن للنظر في التحديث. في الواقع، وجدت دراسة حديثة أجرتها شركة سس & C تيشنولوجيز هولدينغز أن 85٪ من العاملين في مجال الاستثمار الذين تم استجوابهم يدرسون الأنظمة التكنولوجية الجديدة استجابة للقاعدة الائتمانية. بالإضافة إلى ذلك، أفاد 33٪ من الذين شملهم الاستطلاع أن ما بين 10٪ و 20٪ من ميزانيتهم ​​الحالية قد تخصص لتحسين التكنولوجيا.

-

تكامل الممارسات الاستشارية مع التكنولوجيا

بالنسبة للعديد من المستشارين الماليين والشركات، تتولى التكنولوجيا بعض المهام الاستشارية المالية الروتينية مثل إدارة السجلات، وتحديد مدى تحمل مخاطر العملاء، فضلا عن اقتراح انخفاض واستثمارات في الرسوم لمحافظ العملاء. عند مراجعة نظم التكنولوجيا الخاصة بك، تأكد من أن يتم إعدادها لتقديم أفضل أنواع الاستثمارات والخدمات بأقل تكلفة للعملاء ومحافظهم الاستثمارية.

بالنسبة للمستشارين الذين يسعون للحصول على التوجيه، وبائعي البرامج والشركات تزرع حتى تلبية احتياجات المستشارين الماليين الذين يسعون المساعدة الامتثال للقاعدة. صدر مؤخرا أفضل الكشفية الفائدة من قبل دليل المال برو يبين ما إذا كانت استثمارات الشركة الشركة تلبية إعفاء من أفضل فائدة (بيس) التي تسمح المستشارين على أساس العمولة لمواصلة خدمة عملائها. هذا البرنامج يعمل دون مرافقة برامج التخطيط المالي. (لمزيد من المعلومات، راجع: لماذا يجب على المستشارين أن يحتضن كونه ائتماني .)

كيف يمكن للمستشارين في روبو أن يصلحوا؟

كانت هناك أسئلة في الآونة الأخيرة حول فعالية مستشاري روبو كحلول تكنولوجية للقاعدة الائتمانية. إن ما إذا كان مستشاري روبو يستطيعون الوفاء بالمعيار الائتماني هو مسألة تمت مناقشتها على نطاق واسع في مجال التكنولوجيا والخدمات الاستشارية المالية.إن المخاوف بشأن قدرة مستشاري روبو على الامتثال للقاعدة تأتي من هيئات تنظيمية مختلفة. وفي بيان سياسي صدر مؤخرا عن شعبة أمن ماساتشوستس، ادعى مسؤولو الدولة أنه في الوقت الحالي، قد لا يتمكن مستشارو روبو من الحفاظ على المسؤوليات الائتمانية لمستشاري الاستثمار المسجلين لدى الدولة.

تنظر هيئة تنظيم الصناعة المالية (فينرا) ولجنة الأوراق المالية والبورصة أيضا في كيفية امتثال المستشارين من قبل روبو للقاعدة الائتمانية. بالإضافة إلى ذلك، هناك أسئلة تشير إلى أن منصات الاستثمار الرقمية هذه قد يكون لها افتراضات غير صحيحة بشأن ظروف السوق المستقبلية والتوقعات المبرمجة مسبقا في أنظمتها. إذا كانت هذه الأسئلة دقيقة، وهذا يؤدي إلى مخاوف بشأن دقة المشورة الاستثمارية روبو المستشارين. أخذ السؤال خطوة واحدة تؤدي إلى الاستفسارات المتعلقة قدرة روبو المستشارين لوضع العميل يحتاج أولا في جميع الحالات.

وعلى الجانب الآخر، يشير البعض إلى أن مستشاري روبو في وضع جيد للوفاء بالقاعدة الائتمانية الصارمة. في ورقة بيضاء، "تطور المشورة: مستشارو الاستثمار الرقمي كما فيدوسياريز" من قبل جنيفر L. كلاس واريك ل. بيرلمان، مكتب محاماة مورغان لويس يدعي أن مستشاري روبو يمكن في الواقع الامتثال للمعيار الائتماني. ويضع الكتاب الأبيض أيضا مجالات للمراجعة عند تقييم أنظمة التكنولوجيا الخاصة بالشركة من أجل الامتثال. <لمزيد من المعلومات، انظر: هل يمكن أن يلتقي مستشارو روبو المستشارين بالمعيار الائتماني؟ )

إن أفضل الممارسات للمستشارين الماليين الذين لديهم مكونات استشارية هي الكشف عن استخدام منصة الاستثمار الآلي كجزء من ممارسة الشركة. إن الإفصاح الكامل عن النموذج أدف بارت 2 سيشمل النماذج، وهيكل الرسوم، ونهج الوساطة والتجارة، فضلا عن أي تضارب محتمل في المصالح.

شركة الامتثال توصي شركة نرس بالنظر في القضايا التالية عند مراجعة تأثير القاعدة الائتمانية على تقنية روبو-مستشاري:

• يجب على شركات الاستشارات المالية تقييم عروض روبو الاستشارية والحد الأدنى والأمن وتخصيص الأصول والمزيد للتأكد من أن جميع من الخيارات الأفضل لخدمة العميل. بالإضافة إلى ذلك، لتقديم أفضل خدمة لاحتياجات العميل، يجب على روبو-مستشار توفير خيار للمستشار المالي لضبط مكونات توزيع الأصول العميل والأموال الموصى بها وأكثر من ذلك.
• وتشمل المجالات الإضافية للمراجعة الرسوم والعلاقات الخارجية. على الرغم من أن رسوم روبو الاستشارية في معظم الحالات معقولة، يجب على المستشار أن يتناول ما إذا كان يتم تقديم المصالح الفضلى للعميل عند إضافتها إلى رسومها الخاصة. في حالة استخدام مستشاري روبو ذو العلامات البيضاء لموردين من أطراف ثالثة وعلاقات تابعة، يجب مراجعة هذه المعايير أيضا من أجل الامتثال للقاعدة الائتمانية.

في نهاية المطاف، قد يرغب المستشارون في إعادة النظر في 8 مايو 2015 سيك المستثمر التنبيه المتعلقة بالمنتجات المستثمر الآلي، بما في ذلك المستشارين روبو. ووصف التنبيه قضايا العناية الواجبة لاستعراض فضلا عن القيود على ما يمكن أن التكنولوجيا ولا يمكن القيام به.

الخلاصة

يجب على المستشارين الماليين الخوض في نظمهم التكنولوجية وأداء العناية الواجبة في ضوء التنفيذ المقبل للقاعدة الائتمانية لعام 2017. وبينما يعمل املستشار املايل على تلبية احتياجات املستثمرين، يجب عليه أن يفهم ويستعرض ليس فقط مشورته الشخصية ولكن أيضا التوصيات والنظم املقدمة من خالل األنظمة اآللية والتكنولوجية. (للمزيد من المعلومات، انظر: نظرة عامة على مستشاري روبو والقانون الائتماني .