بلاك روك، واحدة من أكبر شركات صناديق الاستثمار في العالم، أصدرت إتشاريس كور S & P منتصف كاب إتف (نيزاركا: إيج إهيشس كر S & P MC182 16-0. 91٪ < كريتد ويث هيستوك 4. 2. 6 ) في مايو 2000. يسعى هذا الصندوق إلى تتبع نتائج مؤشر S & P ميدكاب 400.

يقيس معيار إيج أداء أسهم الشركات المتوسطة في الولايات المتحدة. وهذا يشمل الشركات التي يتم تقييمها بين 750 مليون دولار و 3 $. 3 بلايين. یقوم المؤشر بتحدید ھذه الشرکات علی أساس السیولة وتمثیل مجموعة الصناعة. واعتبارا من عام 2015، تعقب مؤشر S & P ميدكاب 400 حوالي 7٪ من إجمالي القيمة السوقية لأسهم الولايات المتحدة. يتم تعديل المؤشر ليعكس التغيرات الرئيسية في الرسملة بعد عمليات الدمج أو االستحواذ أو حقوق األسهم أو غيرها من األحداث الرأسمالية الرئيسية.

أما فيما يتعلق بتكوين المحفظة، فإن المعيار القياسي الدولي للجودة هو ما يقرب من ربع الأسهم المالية. أما القطاعات الثلاثة التالية - تكنولوجيا المعلومات والصناعات والمستهلكين فهي تمثل حوالي 45٪ من الباقي.

تعريفات تقليدية للشركات المتوسطة تضعها في حدود تتراوح بين 2 مليار و 10 مليار دولار في الرسملة الكلية. إن منهجية مؤشر ميدكاب 400 مختلفة إلى حد ما. فإنه يسمح عموما للشركات الصغيرة. ومن ثم، فإن جميع ممتلكاتها لا يمكن اعتبارها في منتصف كل سلطة استثمار.

--3>>

غالبا ما ينظر إلى الشركات الكبيرة على أنها أكثر أمنا وأبطأ نموا، في حين أن الشركات الصغيرة تقوم بأداء مسرحيات عدوانية. إن سوق رأس المال المتوسط ​​يخدم كوسط وسط وله سجل حافل يساوي أو أفضل من الأسهم الصغيرة والكبيرة. وبصفة عامة، يمكن للشركات المتوسطة أن ترفع الأموال بكفاءة أكبر من الأسهم الصغيرة وتجد أن من الأسهل توليد عوائد جذابة للأسهم الكبيرة.

الخصائص

يتم إدارة إتش كورس & S ميد-كاب إتف من قبل بلاك روك إنفستمينتس، ليك. نسبة المصروفات لهذا الصندوق منخفضة جدا (0.12٪)، حتى بالنسبة لصندوق المؤشرات المتداولة. كما أن لديها انتشارا ضيقا بشكل لا يصدق طلب العطاء (0. 03٪). لا تشمل رسوم الإدارة رسوم الوساطة أو تكاليف التداول الأخرى.

على الرغم من أن المحفظة الأساسية تتبع فقط الشركات الصغيرة والمتوسطة، إلا أن مؤسسة الاستثمار الدولية هي مؤسسة مالية كبيرة جدا مع ما يقرب من 27 مليار دولار من إجمالي الأصول الخاضعة للإدارة. ولا یقلق المستثمرون بشأن السیولة، حیث یبلغ حجم التداول الیھما 180 ملیون سھم یبلغ حجم التداول الیومي 1. 3 ملیون صفقة.

سهم للتداول في بورصة نيويورك (نيس). يمكن للمستثمرين المهتمين الحصول على نشرة مجانية على موقع بلاك روك إشاريس.

ملاءمة وتوصيات

جميع الاستثمارات تأتي مع مخاطر، حتى مؤشرات متنوعة بشكل جيد صناديق الاستثمار المتداولة. على الرغم من أن إتشارس كور S & P منتصف كاب إتف يتتبع مجموعة فرعية صغيرة من إجمالي U.سوق الأسهم، الشركات المتوسطة تتتبع بشكل جيد جدا مع صحة سوق الأوراق المالية الأوسع. وبالتايل، فاإن مساهمي البنك الدويل اخلاسني معرضون ملخاطر دورة الأعمال وخماطر سوق الأوراق املالية.

إيج هي شركة ذات خبرة عالية جدا، وقد تمت مكافأتها لأداء الماضي مع متابعة واسعة والكثير من أوم. وعلى الرغم من أن حجم الصندوق قد تضاعف تقريبا أربعة أضعاف منذ أن أطلق سراحه، فإن هذا الصندوق يواصل جذب المستثمرين.

يجعل الصندوق المعقول لمدة ثلاث سنوات بيتا (1. 03) والانحراف المعياري المعتدل (10.25) قابلا قويا للاحتفاظ به في صلب المحفظة الاستثمارية. أما ال R-سكارد الذي يستمر ثلاث سنوات فهو حوالي 75 فقط، ولكنه يزيد إلى ما فوق 87 مع عينة مدتها خمس سنوات، ولا يتعدى بيتا إلا قليلا إلى 1. 13 - من الناحية التاريخية، حققت الشركات المتوسطة أداء جيدا بما يكفي للمستثمرين نتوقع عوائد مستقبلية إيجابية. بلاكروك يحافظ على رسوم الإدارة، وانخفاض والحجم هو أبدا قضية.

يجب ألا يعمل إج كمستثمر مستقل. ويشير بيتا إلى أنه يرتبط ارتباطا وثيقا بسوق الأسهم ككل، وينبغي أن يجد المستثمرون الحكيمون سبل تنويع وتحوط محفظتهم مقابل التقلبات الاقتصادية. ومن الأمثلة على الحيازات المحتملة لإضافة التنويع غير U. S. الأسهم والسلع والسندات والاستثمارات البديلة.