أطلقت شركة تشارلز شواب مجموعة من صناديق التاريخ المستهدف منخفضة التكلفة (تفس). يتم تسعيرها بنقطتين أساسيتين أدناه عروض تف من قبل منافسيها الإخلاص الاستثمارات والطليعة. وصممت األموال املستهدفة حتى تاريخ استحقاقها عند نقطة معينة يف املستقبل. وتصبح محافظ هذه الصناديق مستثمرة بشكل أكثر تحفظا كلما اقتربت من مواعيدها المستهدفة، ومن ثم ستركز في المقام الأول على الحفاظ على رأس المال مع قدر ضئيل من النمو والدخل.

- 1>>

المؤشر المستهدف الصناديق

مؤشر شواب المستهدف إن الأموال التي تتألف من مجموعة من الصناديق المتداولة في البورصة (إتفس) مع إدارة سلبية، لا تكلف المستثمرين سوى ثماني نقاط أساسية لخطط التقاعد ولديها أي مبلغ الشراء الحد الأدنى. وستتاح هذه النماذج أيضا لمستثمري التجزئة بتكلفة 13 نقطة أساس. شواب هي واحدة من أسرع الشركات نموا في صناعة إتفس، وهذه تدس تمثل جهدا أكبر لالتقاط المزيد من الأصول في سوق خطة التقاعد. (لمزيد من المعلومات، راجع: وقت استخدام الأموال المستهدفة التاريخ .

- 2>>

تشير شركة سيرولي أسوسياتس إلى أن 90٪ من جميع مساهمات خطة التقاعد الجديدة ستنتهي في نهاية المطاف في صناديق التاريخ المستهدف بحلول نهاية العقد، الأمر الذي يجعل من الحصول على هذه السوق أولوية عالية لشركات الصناديق. وستدعم هذه المساهمات التسجيل التلقائي جنبا إلى جنب مع التركيز على الاستثمار السلبي. ولهذا السبب، قدمت العديد من شركات الصناديق الكبرى الأخرى مؤشرات تدف منخفضة التكلفة، مثل مؤشر حرية الإخلاص والصناديق الطوعية للهدف المؤسسي الطليعي، وكلاهما يكلف المستثمرين 10 نقاط أساس. وكانا هما أرخص صفقات تدف في السوق قبل عرض شواب، كما أن عمالقة صناديق أخرى مثل بلاكروك إنك و تيا-كريف تقدمان أيضا تدف ذات رسوم منخفضة.

يقدم أحدث عروض شواب بالإضافة إلى ثلاثة صناديق تدف أخرى متوفرة. واحد هو سلسلة الثقة الجماعية (سيت) التي تدار بشكل سلبي ومتوفرة عند 8 نقاط أساس أو 14 نقطة أساس. آخر لديه مزيج من الإدارة النشطة والسلبي في شكل سيت التي تتراوح من 35 نقطة أساس إلى 89 نقطة أساس اعتمادا على فئة الوحدة، والمجموعة الرابعة هي صندوق مشترك مع مزيج من الإدارة النشطة والسلبي الذي يتراوح من 48 أساس إلى 82 نقطة أساس للأموال التي تستثمر أساسا في الأسهم. (> إيجابيات وسلبيات صناديق التاريخ المستهدف .) التركيز على الرسوم

قال جيك جيليام، خبير استراتيجي في محفظة فئات الأصول المتعددة في تشارلز شواب إنفستمنت ماناجيمنت، إنفستمنت الأخبار التي، "هناك تركيز الليزر على الرسوم" في صناعة تف الآن. ويشير تقرير من شركة الاستشارات كالان أسوسياتس إلى أن بناء المحفظة هو العامل الوحيد الذي يعتبر أكثر أهمية من الرسوم عندما يتعلق الأمر باختيار أو الاحتفاظ بصندوق تاريخ الهدف.وعلاوة على ذلك، أبرزت الدعاوى القضائية الجارية ضد العديد من كبار الرعاة 401 (ك) و 403 (ب) أهمية النظر في التكاليف في خطط التقاعد.

التاريخ المستهدف الصناديق: أكثر شعبية، أرخص من أي وقت مضى ) ومع ذلك، فإن التكلفة ليست العامل الوحيد الذي ينبغي أن يؤخذ في الاعتبار عند اختيار تف. وقال سوزان شوماكر، أحد الشركاء في بلانتي موران فينانسيال أدفيسورس، إن إنفستمنت نيوس أن اختيار تف يتطلب تحليل خصائص مثل مسار الإنزلاق، ونسبة الأسهم إلى السندات في الصندوق وفلسفة الاستثمار الكامنة. "لا يهمني إذا كان هناك شيء نقطتين أساسيتين. إذا كان هناك شيء هو عدوانية جدا أو متحفظة جدا للديمغرافية، وأنا لن استخدامه "، قالت.

خلاصة القول

خط شواب الجديد من صناديق التاريخ المستهدف هو فقط آخر دخول في هذه السوق سريعة النمو. ومن المرجح أن يكون لدى أولئك الذين يستثمرون في هذا القطاع العديد من العروض للاختيار من بينها في المستقبل القريب. (للمزيد من المعلومات، انظر:

عدد قليل من المدراء المستهدفين في الاستثمار في صناديقهم الخاصة .